Глава 4 МЕТОДЫ ВЫЯВЛЕНИЯ РИСКА [c.39]
Ряд особенностей имеет выявление финансовых и коммерческих рисков предприятия. Основное значение в данном случае приобретает анализ финансовой документации предприятия. Для этого необходимо готовить специфические опросные листы, а также адаптировать и ряд других методов выявления риска. [c.41]
Описанные выше методы выявления риска удобны тем, что получать данные можно, не выходя из офиса, т.е. используя современные средства связи. Однако не исключено, что при изучении опросных листов, финансовой документации или карт потоков некоторые мо- [c.53]
Для целей оценки эффективности страхования и использования других методов управления риском важное значение имеют показатели прибыльности работы предприятия. Хотя получение этих данных не имеет прямого отношения к рассматриваемым в данной главе методам выявления риска, такая информация все же необходима при принятии решений по управлению риском. [c.59]
Назовите основные методы выявления риска. [c.230]
В процессе сравнения фактических показателей отчетности с данными предыдущих периодов аудитор уже на этапе планирования аудита определяет области потенциальных рисков, т. е. те счета и хозяйственные операции, которым следует уделить наибольшее внимание в связи с наличием необычных отклонений. Наиболее распространенными методами выявления областей потенциальных рисков являются [c.53]
Выявление предполагаемого риска 2. Оценка риска 3. Выбор методов управления риском 4. Применение выбранных методов 5. Оценка результатов 17, с. 102 [c.135]
В части IV эти же вопросы будут рассмотрены более подробно. Первая из трех глав части IV предлагает обзор основных принципов управления риском. В разделе К) i раскрывается значение риска и его неприятия людьми. В разделе 10.2 исследуется влияние риска на финансовые решения экономических субъектов трех основных типов — домохозяйств, компаний и правительственных организаций. Раздел 10.3 посвящен описанию этапов процесса управления риском, в которые входят выявление и оценка риска, выбор стратегии управления риском, а также реализация и изменение решений, связанных с управлением риском. В разделе 10.4 предлагается анализ существующих методов переноса риска хеджирования, страхования и диверсификации. В разделе 10.5 мы рассмотрим, как имеющиеся средства переноса риска между людьми создают необходимые условия для эффективного принятия рискованных решений и эффективного вложения средств в рискованные проекты. В разделе 10.6 рассматриваются институциональные механизмы для эффективного управления риском и факторы, которые его ограничивают. В разделе 10.7 вы познакомитесь с портфельной теорией, которая представляет собой метод количественного анализа оптимального соотношения между издержками и доходами, связанными с управлением риском, а в разделе 10.8 рассматривается распределение вероятностей для различных ставок доходностей. [c.168]
Модели продолжения включают в себя треугольники, малые прямоугольники, вымпелы и флаги. Обычно они формируются в силу того, что предыдущее движение было слишком быстрым. Агрессивные свинг-трейдеры понимают, что модели продолжения являются одним из лучших методов выявления предпосылок к сделкам с наиболее предпочтительным отношением риск/доходность. Чем больше времени трейдер проводит в рынке, тем большему рыночному риску он себя подвергает. Задачей торговли на краткосрочных рыночных свингах является попытка вырвать большую часть прибыли за меньшее время. Для примера, на Рис. 2 приведена модель продолжения в виде так называемого "бычьего флага". Предшествующее движение наверх было таким сильным, что оно сформировало "древко" флага. [c.29]
Эффективным является расчёт разного рода коэффициентов и процентных отношений на базе отчётных и нормативных показателей. Выбор коэффициентов, методов их расчёта и периодов времени расчёта производится на основании нормативных документов, внутрифирменных инструкций или профессионального суждения самого аудитора. Распространёнными методами выявления областей потенциальных рисков являются [c.147]
При расчете ставки дисконтирования может быть применен кумулятивный метод, основанный на экспертной оценке рисков, связанных с вложением в оцениваемый бизнес. Ставка дисконта рассчитывается путем сложения всех выявленных рисков. [c.407]
Организация работ по анализу рисков проводится с использованием специальных методов, методик и процедур, позволяющих идентифицировать и ранжировать факторы риска смоделировать процесс реализации конкретного проекта программы и оценить с определенной вероятностью последствия возникновения неблагоприятных ситуаций определить конкретные меры воздействия по выявленным рискам проследить за фактическими параметрами конкретного проекта в ходе его осуществления и скорректировать их (параметры) в нужном направлении. [c.563]
Стадия разгона свидетельствует о близости кризиса, что находит отражение в получаемых результатах от применения тех или иных методик анализа финансово-хозяйственной деятельности хозяйствующего субъекта. Из-за отсутствия ресурсов в необходимом объеме для разработки и реализации мероприятий по предупреждению развития кризисной ситуации или нейтрализации ее негативного воздействия группа аналитиков предпринимает попытки заранее оценить возможные потери в ходе развития кризиса. Поэтому предпочтение на этом этапе развития кризиса отдается оценочным вероятностным методам, например, таким, как анализ финансовых коэффициентов (с выявлением тренда), методы креативного менеджмента, вероятностные методы оценки риска и т.д. Это позволяет оценить дальнейшее развитие событий на основе оценки предыдущего опыта и сформировать антикризисную базу, позволяющую избежать в дальнейшем возникновения и развития кризисной ситуации по тем или иным причинам. Уровень значимости анализа фи-нансово-хозяй-ственной деятельности по сравнению с предыдущими стадиями невысок, поскольку в большей степени акцент делается на предположительное определение будущих потерь, а не на разработку мероприятий по их предупреждению. [c.76]
По итогам инспекции в общую базу данных предприятия необходимо внести соответствующие уточнения, касающиеся списка оборудования, выявленных рисков, а также выработать рекомендации по пересмотру существующего уровня риска и методам его регулирования. Если риски были застрахованы, то риск-менеджеры обязаны немедленно известить страховщиков обо всех найденных в ходе инспекции изменениях, существенных для договора страхования. [c.56]
К недостаткам следует отнести большие затраты времени как на составление диаграммы дерева отказов, так и на изучение соответствующей техники. Эти недостатки характерны для многих методов выявления и оценки риска. [c.79]
Выявление риска занимает определяющее место в системе управления риском. Прежде всего речь идет об идентификации отдельных источников риска и оценке связанного с ними пуска. Для получения исходной информации используется один или несколько базовых методов, включающих [c.387]
Первый шаг на пути к разработке упомянутого алгоритма - это выявление сильных и слабых сторон существующих методов оценки рисков инвестиционных проектов. Для этого необходимо исследовать способы применения этих методов на практике. [c.4]
Для анализа риска используются методы выявления факторов риска и оценки их значимости. Для управления риском - совокупность методов анализа и нейтрализации факторов риска, объединенных в систему планирования, мониторинга и корректирующих воздействий. [c.182]
В теории кибернетических систем, в особенности при их создании с искусственным интеллектом, также используют представления о риске. В этом случае риск связывают с неправильным срабатыванием кибернетического устройства. В частности, это связано с так называемой проблемой гонок. Явление гонок возникает, если по условиям срабатывания кибернетического устройства одновременно должны изменить свое состояние несколько элементов памяти, при этом элемент, который изменит состояние раньше других (т.е. элемент, выигравший гонки), может изменить сигналы на входах элементов памяти, участвующих в гонках, что может привести к установке кибернетического устройства в неправильное состояние. Применительно к таким системам разработаны методы выявления гонок и их устранения, а также способы устранения опасностей гонок при их допущении. [c.24]
Анализ рисков — процедура выявления факторов рисков и оценки их значимости, т.е. анализ вероятности того, что произойдут определенные нежелательные события, которые отрицательно повлияют на достижение целей проекта. Анализ рисков включает оценку рисков и методы снижения рисков или уменьшения связанных с ним неблагоприятных последствий. На первом этапе производится выявление соответствующих факторов и оценка их значимости. Назначение анализа рисков — предоставить потенциальным партнерам необходимые данные для принятия решений о целесообразности участия в проекте и выработки мер по защите от возможных финансовых потерь. [c.233]
Метод использования аналогий, как и статистический метод, используют при наличии большой информационной базы от уже реализованных аналогичных проектов. Данные обрабатываются для выявления зависимостей с целью учета потенциального риска при расчете нового проекта. Однако практически трудно подобрать для разрабатываемого проекта строительства магистральных трубопроводов даже при наличии обширной информационной базы уже реализованный проект аналог. Несомненно, что любой проект строительства объектов трубопроводного транспорта, в силу своей специфичности, обладает только ему присущим целым рядом характерных особенностей и факторов, как внешних, так и внутренних влияющих на его реализацию. Таким образом, и данный метод оценки риска можно считать довольно условным и неточным. [c.289]
С учетом этих мероприятий риски анализируются с целью выявления возможностей применения к ним намеченных методов управления рисками [c.523]
Анализ рисков — процедуры выявления факторов рисков и оценки их значимости, по сути, анализ вероятности того, что произойдут определенные нежелательные события и отрицательно повлияют на достижение целей проекта. Анализ рисков включает оценку рисков и методы снижения рисков или уменьшения связанных с ним неблагоприятных последствий. На первом этапе производится выявление соответствующих факторов и оценка их значимости. [c.591]
Распространенными методами выявления областей потенциальных рисков являются [c.83]
После выявления возможных финансовых рисков, с которыми может столкнуться фирма в процессе осуществления финансовой деятельности, после определения факторов, оказывающих влияние на уровень риска, и оценки рисков, а также выявления связанных с ними потенциальных потерь перед предпринимательской фирмой стоит задача разработки программы минимизации финансовых рисков. Таким образом, специалист по риску должен принять решение о выборе наиболее приемлемых путей нейтрализации финансовых рисков, т.е. выбрать наиболее приемлемый метод снижения риска. [c.461]
Одной из разновидностей статистического метода оценки риска является бета-анализ , который применяется для расчета величины риска портфельных инвестиций. Суть его сводится к выявлению устойчивости доходов данного инвестиционного проекта (вида ценных бумаг) относительно доходов по среднему показателю хорошо диверсифицированной инвестиционной программы (портфеля ценных бумаг) [c.294]
Все управленцы понимают, что риски являются неотъемлемой частью проекта, Управление рисками снижает их количество и позволяет лучше понять их негативные последствия. Хотя многие управленцы полагают, что оценка рисков и непредвиденные обстоятельства в конце концов зависят от субъективного мнения, определенный стандартный метод выявления, оценки и реагирования на риск необходимо включать во все проекты. Сам [c.183]
Метод кумулятивного построения ставки дисконта основан на экспертной оценке рисков, связанных с инвестированием в оцениваемый бизнес Первоначально производится определение безрисковой ставки, к которой затем прибавляются экспертные значения корректировок всех выявленных рисков, связанных с макроокружением бизнеса, микроэкономическими факторами, со спецификой деятельности компании, ее имущественным и кадровым потенциалом. [c.43]
Выявление риска - этот метод эффективен благодаря своей дос- [c.307]
При разработке эффективной программы борьбы с убытками требуются такие же методы и приемы, как и при разработке любых других мероприятий компании. Сюда относятся установление целей, планирование и выделение необходимых средств для их достижения. Эффективная борьба с убытками в любом из направлений деятельности включает пять этапов (1) выявление риска, (2) выбор приемлемого средства [c.327]
В настоящем разделе йота-коэффициент предложен в качестве метода, позволяющего аналитику лучше оценить надежность прогнозов фирмы в отношении поступления средств от операций. В нем рассмотрена идея выявления изменчивости потоков средств от операций по годам в отдельных отраслях. Оценив эти колебания, аналитик может применить риски, установленные для отрасли, к каждому конкретному прогнозу фирмы в отношении потоков средств. [c.411]
Систематический риск достаточно точно прогнозируется фундаментальными методами изучения рыночной конъюнктуры. Анализ конъюнктуры предполагает отслеживание как текущего состояния рынка, так и прогноз его развития. Наблюдение, оценка и выявление тенденций развития рынка объединены понятием "мониторинг". Фундаментальные методы используются при долгосрочном прогнозировании и базируются на анализе совокупности макроэкономических показателей. Они разрабатываются и используются службами конъюнктурного предвидения, создаваемыми при исследовательских институтах и университетах, товарных и фондовых биржах. [c.226]
Поскольку производитель продукции всегда рискует в отношении конечного результата своей деятельности, то чем точнее используемые им методы изучения потребностей спроса рынка, т.е. чем полнее и эффективнее поставлена маркетинговая деятельность, тем более прочно и стабильно положение производителя на рынке. Отсюда для каждой фирмы особое значение приобретают вопросы тщательного изучения рынка с целью выявления "ниши", т.е. поиск продукта и покупателя, потребности которого не покрываются конкурирующими фирмами, или "ниши", где конкурент закрепился недостаточно прочно и можно его потеснить за счет внедрения на рынок более перспективной эффективной продукции, обладающей лучшим качеством и надеж- [c.168]
Одни методы базируются на анализе статистических, финансовых, управленческих и иных отчетных документов предприятия, другие требуют непосредственной инспекции мест расположения источников опасности. Существуют методы, которые больше подходят к послесобытийным, чем к дособытийным ситуациям. Некоторые методы выявления риска строятся на количественном анализе, а другие используют только качественные подходы. Однако все они направлены на одно — выявить и описать существующие в организации риски. [c.40]
Особое внимание в проектном анализе уделяется выявлению и оценке рисков, связанных с реализацией инвестиционного проекта. Для этого используются такие методы, как оценка чувствительности проекта, определение точки безубыточности и др. Учитывая высокие риски проектного финансирования, кредиторы стремятся обеспечить максимально эффективное управление ими. Помимо традиционных методов снижения рисков (например, их страхование) используется метод их распределения между участниками реализации инвестиционного проекта. К таковым относятся проектная компания (заказчик проекта) учредители проектной компании (спонсоры) кредиторы консультанты поставщики оборудования подрядчики покупатели проектного продукта компания-оператор банки-гаранты другие участники. На разных стадиях проектного цикла роль отдельных участников в покрытии рисков меняется. Так, на инвестиционной стадии кредитующий банк, как правило, снимает с себя ответственность за качественное и своевременное завершение строительно-монтажных работ. Риски, связанные с качеством и сроками сдачи объекта, а также превышением сметной стоимости проекта, возлагаются на проектную компанию и ее учредителей, подрядчика, поставщиков машин и оборудования, страховые компании и т.д., что отражается в договорах и контрактах (подрядных, поручительства, страхования и др.). На этапе эксплуатации объекта банк-кредитор обычно берет на себя часть коммерческих, валютных, страновых рисков. Часть рисков на этом этапе может перекладываться на покупателей проектного продукта через заключение контрактов типа бери или плати ( take or pay ). [c.262]
Анализ вероятности событий (probabilisti event analysis) (PEA) принимает во внимание взаимодействие между элементами стоимости. Целью этого метода является формирование калькуляционной профилактики риска и выявление рисков стоимости, связанных со всем мероприятием, а также рисков стоимости в рамках отдельных периодов осуществления расчетов. [c.105]
Преимущество такого способа оценки риска заключается можности его применения для неповторяющихся событий и в уел отсутствия достаточного количества статистических данных, необ мых для выявления объективных вероятностей. В силу уникаль инвестиционных проектов и недостаточности временного пе наблюдений экспертный метод оценки рисков проекта с опреде ем субъективной вероятности наступления неблагоприятных со( является основным в настоящее время для российских компаш [c.254]
Маркетинговое исследование представляет собой обособившееся научное направление, сложившееся на стыке ряда наук. Оно имеет достаточно сложную методологию, представляющую собой сложный сплав статистических, эконометрических, социометрических, квалиметрических, бихевиористических и собственно маркетинговых методов. Сбор информации целиком подчиняется правилам статистического наблюдения, статистические методы используются в оценках динамики, вариации, структуры рыночных явлений, выявления тенденций и закономерностей эко-нометрические приемы применяются при моделировании, имитации и прогнозировании рыночных процессов, оценке риска и т.п. Без знания социометрии и бихевиоризма трудно изучать поведение потребителей, проводить их анкетирование необходимость комплексной оценки качества и конкурентоспособности заставляет использовать методы квалиметрии. [c.18]