ОКОНЧАНИЕ И ПОДГОНКА

Может ли избыточная оптимизация объяснить быстрое ухудшение результатов вне пределов выборки Нет. Оптимизация может заставить изначально плохую систему показать хорошие результаты в пределах выборки. При этом эффективность системы вне выборки не изменится. Оптимизация часто меняет таким образом модели, которым не хватает реальной достоверности и которые во многом случайны. Чем мощнее реальная модель, тем лучше она будет работать после оптимизации. Как и в предыдущих примерах, эффекты подгонки под исторические данные — не единственная причина провала эффективность снизилась задолго до окончания периода выборки. Ухудшение эффективности в данном случае можно приписать как излишней оптимизации, так и продолжающемуся росту эффективности рынка.  [c.121]


ОКОНЧАНИЕ И ПОДГОНКА РЕЗЮМЕ  [c.161]

Определение момента зарождения пузыря - ювелирная работа, тогда как окончание формирования пузыря объективно определено датой, когда рынок достиг своего максимального значения. Пузырь обозначает ускорение темпов роста цен. В случае с индексом Nasdaq, цена акций утроилась за период с 1990 года по 1997 год. Однако, этот рост был умножен на 4 за три года, предшествующих данному краху, определяя, таким образом "точку перегиба" индекса. В общем, определить подобную "точку перегиба" довольно просто на большинстве ликвидных рынков, хотя это не всегда так в отношении развивающихся рынков, которые мы будем рассматривать в главе 8. Что касается деталей методики подгонки модели к данным, то мы отсылаем читателя к источнику [221].  [c.268]