Валютный рынок

По существующей методике учета операций по продаже иностранной валюты организации должны по дебету счета 48 Реализация прочих активов отражать рублевый эквивалент проданной иностранной валюты в пересчете из расчета курса ЦБ РФ, установленного на день продажи по кредиту - рублевый эквивалент, причитающийся от продажи иностранной валюты. Финансовый результат от этих операций отражается на счете 80 Прибыли и убытки . На внутреннем валютном рынке установлена обязательная продажа части валютной выручки и продажа свободных валютных средств. Порядок и финансовый результат по обязательной продаже части валютной выручки не зависят от усилий организации поэтому ограничен экономический анализ этих операций. В силу того, что при продаже свободных средств в иностранной валюте применяется фиксированный валютный коридор , устанавливаемый ЦБ РФ, анализ продажи свободных валютных средств организации также ограничен. Поэтому можно вести только факторный анализ влияния на финансовые результаты организации операций как  [c.579]


Имеющиеся отрицательные результаты, в том числе обоснованные при обязательной продаже согласно инструкции Банка России от 29.06.92 № 7 "О порядке обязательной продажи предприятиями, объединениями, организациями части валютной выручки через уполномоченные банки и проведения операций на внутреннем валютном рынке Российской Федерации", списывались на счет 80 "Прибыли и убытки" со счета 48 "Реализация прочих активов", но не принимались для целей налогообложения в соответствии с п. 15 Положения о составе затрат.  [c.298]

В целом же объем эмиссий ГКО стремительно рос. Если в 1993 г. он достигал 229,5 млрд. руб., то в 1994 г. уже 20 трлн. руб. Бюджетная выручка составила соответственно 150,5 млрд. руб. и 5,7 трлн. руб. Еще больше эмиссия выросла в 1995 г., составив только в январе 3,5 трлн. руб. Отдельные выпуски ГКО привлекали в 1995 г. до 2 трлн. руб. и более. Аналогичная динамика наблюдалась и в 1996 и 1997 гг. Такой рост емкости и поступлений от рынка ГКО считался несомненным успехом государственной финансовой политики рынок ГКО стал самым крупным сегментом не только фондового, но и финансового рынка. Если в 1993 г. на ГКО приходилось 48% всего финансового оборота бирж, то в 1994 г. - уже 72%. На рынок отрицательно не повлияли даже неблагоприятные события черного вторника октября 1994 г., когда произошло обвальное падение обменного курса рубля. Стабилизация валютного рынка к лету  [c.451]

Приведенные нами значения для часовых скользящих средних (120,48 и 12) дают неплохие результаты при работе внутри дня на валютном рынке, однако Вы можете их изменять, ориентируясь на Ваш стиль работы. Чем более короткие временные интервалы Вам интересны, тем более короткие периоды для скользящих средних Вы должны брать. При этом надо понимать, что скользящие средние с очень короткими периодами в принципе не могу помочь при определении тренда, но могут быть полезными при определении отката, чтобы именно на откате открыться в направлении тренда.  [c.32]

И еще одно важнейшее наблюдение. Используя корректирующие коэффициенты (см. раздел 1.1.7), можно попытаться предсказать не только максимальное время падения цен ( в приведенном выше примере — 13 баров), но и уровень минимальных цен, до которых курс может опуститься (на уровне 50% или 66% от предыдущего роста) (см. рис.48). Т.е. уже в самом начале падения цен аналитик знает, до какой точки может провалиться курс, а также сколько баров будет продолжаться это движение ( в нашем примере максимум — 13 баров). Поэтому, почувствовав замедление в падении цены (см. рис.49), трейдер может давать приказ о покупке на соответствующем корректирующем уровне (см. рис.49) с постановкой защитного стоп — лосса (об этом см. ниже в разделе 1.9.1) на продажу двойной валютной суммы от суммы входа в рынок по курсу, близкому к цене открытия. Если рынок пойдет вверх, то все хорошо (как и думалось). Если же продолжится падение курса вниз, то при пробитии ценой уровня стоп — лосса позиция вверх закроется с минимальными потерями и останется открытой позиция вниз на сумму, равную половине суммы стоп — приказа. Либо трейдер может ориентироваться на временной характер развития событий он знает, что во время формирования тринадцатого бара он сможет войти в рынок с наименьшим риском, так как если возобновится бычий тренд, то это произойдет именно на этом баре. Если же поворота не происходит, значит, доминантной на рынке становятся медведи, а значит, необходимо открывать короткие позиции.  [c.95]


Даже в странах Азии, где Япония давно предпринимает попытки создать зону йены , в течение 80-х годов доля доллара в валютных резервах выросла с 48,6 до 62,7 %, а доля йены — только с 13,9 до 17,1 %. Приобретаемые в других странах доллары инвестируются главным образом в ценные бумаги американского федерального казначейства, популярность которых резко возросла на фоне нестабильности на международных финансовых рынках. На конъюнктуру валютных и фондовых рынков в последние два года заметное влияние оказал финансовый кризис 1997—1998 гг. В 1998 г. практически вдвое замедлились темпы роста курсов акций компаний развитых стран. Если в 1997 г. курсы акций в среднем выросли на 40 %, то в 1998 г. — только на 20 %. Наиболее высокими темпами повышались курсы акций на рынках стран Западной Европы. Западные инвесторы активно продавали акции и переводили средства в государственные ценные бумаги США и Германии. Это было обусловлено относительно благоприятными экономическими показателями, снижением  [c.158]

Внешнеэкономическая конъюнктура оказывала как непосредственное влияние на динамику потребительских цен и цен в отраслях экономики, так и косвенное через воздействие на динамику производства и на спрос и предложение на внутреннем валютном рынке страны. Динамика цен на мировых товарных рынках в первые два месяца 2005 г. свидетельствует о дальнейшем улучшении внешнеэкономической конъюнктуры. Средний уровень цен на основные товары российского экспорта на мировыхто-варных рынках в январе-феврале 2005 г., по оценке Банка России, был на 30% выше, чем в январе-феврале 2004 года. Цены на энергоносители в среднем увеличились на 37%. Нефть сорта Юралс подорожала на 41% (до 40,4 долл. США за баррель), бензин - на 26%, дизельное топливо - на 48%, мазут - на 19%, природный газ на европейском рынке - на 41%. Цены на неэнергетические товары повысились на 9%, из них черные металлы подорожали на 42%, цветные металлы - на 8% (алюминий - на 13%, медь -на 24%, никель подешевел на 1%).  [c.4]

Более обобщенно, такие поведения применимы и к другим сетевым топологиям. Действительно, рынок акций составляет ансамбль взаимодействующих инвесторов, которые отличаются по размеру в соответствии с величиной ордеров, от индивидуумов до гигантских профессиональных инвесторов, типа пенсионных фондов. Кроме того, существуют структуры даже на более высоких уровнях (типа, сфер валютного влияния (U.S. , DM, Иена...), а с текущей глобализацией и дерегуляцией рынка можно доказать, что начинают формироваться структуры и на самом большом возможном масштабе, масштабе мировой экономики. Это наблюдение и сеть связей между трейдерами показывают, что двухмерная решетка, используемая в Рис. 47, Рис. 48, Рис. 49 и Рис. 50 слишком наивно. Лучшее представление структуры финансовых рынков - это иерархические системы с "трейдерами" на всех уровнях рынка. Конечно, это не подразумевает, что существует какая-либо строгая иерархическая структура рынка акций, но существуют многочисленные примеры качественно иерархических структур в обществе. Фактически, можно говорить, что горизонтальные организации индивидуумов довольно редки. Это означает, что плоская сеть, используемая в нашем предыдущем обсуждении, является очень сильным упрощением.  [c.135]

С 10 ноября i960 до 4 декабря 1951 г. применялись твердые сертификатные курсы (риалов за 1 долл. США) 40,0 — по импорту основных товаров 48,75 — по прочему импорту и всему экспорту. Все торговые операции с 4 декабря 1951 до 4 апреля 1952 г. осуществлялись по сертификатному курсу, изменявшемуся от 64,75 до 82,5 риала за 1 долл. с 4 апреля 1952 до 28 июня 1953 г. — по двум сертификатным курсам, один из которых (по основному экспорту и импорту) колебался от 71,5 до 104,0 риала, другой (по прочим операциям) —от 72,5 до 106,0 риала за 1 долл. С 28 июня 1953 до 6 февраля 1955 г. действовали специальные курсы — от 41,0 до 91,5 риала за 1 долл. С 6 февраля 1955 г. подавляющая часть валютных операций совершалась по официальному курсу 75,0 (покупной) и 76,5 (продажный) риала за 1 долл., с 21 марта 1956 г. этот курс применялся по всем валютным операциям. С 22 мая 1967 г. новый паритетный курс риала 75,75 риала за 1 долл. и соответствующее ему золотое содержание 0,0117316 г Чистого золота были зафиксированы МВФ. При девальвации доллара США в декабре 1971 г. паритетный курс риала к доллару был изменен. МВФ зафиксировал 6 сентября 1972 г. золотое содержание риала в 0,0108055 г, которое формально сохранялось до 1 апреля 1978 г. В связи с девальвацией доллара США в феврале 1973 г. паритетный курс с 15 февраля 1973 г. был повышен до 68,1747 риала за 1 долл. С 5 октября 1973 г. Иран принял обязательство о пределах отклонений от паритетного курса в размере 2,25%. С 14 января 1975 г. подавляющая часть валютных операций производится без ограничений одновременно коммерческие банки стал 1 осуществлять операции неторгового характера по колеблющимся курсам свободного рынка. С 12 февраля 1975 г. центральный банк устанавливал официальный курс риала на базе твердого соотношения 82,2425 риала=1 СДР с 22 мая 1980 г. действует соотношение 92,30 риала = 1 СДР. Официальный курс риала к доллару США составлял (риалов за 1 долл., на конец -оча) 1975—69,275 1976—70,625 1977—70,475 1978—70,475 1979—70,475 1980—72,316 1981—79,450 1982—83,433 1983—88,161 1984—93,993 1985—84,228 1986 — 76,971 1987 (май) — 70,342. По некоторым торговым и неторговым операциям до 19 декабря 1984 г. применялся преференциальный (несколько ниже официального) курс риала. До 1960 г. функции центрального банка осу-цествлял Национальный банк Ирана.  [c.117]


В связи с девальвацией доллара США Экваггор яяфикгипояял 2Ь февраля 1973 г. в МВФ центральный курс 30,1587 сукре за 1 СДР (25,0 сукре за 1 долл.). Наряду с этим твердым курсом с июня 1947 г. действовал курс свободного рынка (сукре за 1 долл., на конец года) 1947—18,25 1950—18,25 1956—18,76 1960—17,50 1962—22,10 1965—18,52 1966—20,48 1967—19,96 1968—22,39 1969—21,08. С июня 1970 г. курс свободного рынка контролировался официальными органами с 17 августа 1970 до 22 ноября 1971 г. свободный рынок не функционировал с 26 февраля 1973 г. свободный курс поддерживался центральным банком с незначительными отклонениями от официального курса (сукре за 1 долл. США, ни конец года) 1976—28,0 1977—26,2 1978—26,9 1979—28,5 1980— 28,2 1981—32,9. С 13 мая 1982 г. установлен курс центрального банка — 33,0 сукре за 1 долл. с 19 марта 1983 г. он снижен до 42,0 сукре за 1 долл. и с 23 марта стал периодически снижаться (сукре за 1 долл., на конец года) 1983—54,1 1984—67,2. С 12 ноября 1985 г. курс свободного рынка почти совпадает с официальным и применяется практически по всем валютным операциям (сукре за 1 долл., на конец года) 1985—95,8 1986—145,6 1987 (май) —178,5,  [c.274]

Общий оборот рынков золота значителен, особенно в периоды обострения кризисных явлении в валютно-финансовой сфере. Годовой объем продаж только но частным сделкам в несколько раз превышает стоимость ежегодной добычи золота в капиталистических странах, поскольку один и тот же металл переходит с рынка на рынок, неоднократно меняя владельцев. Металл на рынках продается в самых различных формах, однако наиболее распространена торговля золотыми слитками и монетами. Из 5,3 тыс. т золота, приобретенных инвесторами и тезавраторами в капиталистических странах за 1974—1985 гг., 48% приходилось на долю золотых слитков, 44%—монет и 8%—медалей и медальонов. Слитковое золото чаще всего продается в слитках весом в 400 унций (около 12,5 кг) и в 1 кг, у ближневосточных и азиатских покупателей популярны слитки по 10 тола (116,64 г). Выпускаются также мелкие слитки по 10 и 5 г.  [c.328]

В результате провидимой ЦБР политики кредитной1 экспансии ставка рефинансирования с июля по ноябрь 1996 г. несколько раз снижалась--со 120 до 48%. В то же время былй изменены нормы обязательного резервирования депозитов. Стали выдаваться ломбардные кредиты по фиксированным процентным ставкам и проводиться депозитные аукционы. С октября 1996 г. ЦБР стал осуществлять операции РЕПО . Все это позволило в определенной степени стабилизировать ситуацию на финансовом рынке в тенденции движения процентных ставок, доходности активов (рублевых и валютных).  [c.173]

Международные валютно-кредитные и финансовые отношения (2001) -- [ c.0 ]