Конверты и границы Боллинджера

из "Секреты биржевой торговли Издание 3 "

Идея использования конвертов состоит в том, чтобы вычислить границы, в которых большую часть времени происходит движение цены. Поскольку, за исключением резких моментов роста или падения, цены достаточно устойчивы, то при достижении границ конвертов они с большой вероятностью будут откатываться к своим обычным значениям. Этот же феномен можно объяснить и по-другому. В процессе торгов наиболее активные продавцы и покупатели толкают цены к границам конверта. При достижении границ в игру вступает противоположная партия, и цены с большой вероятностью разворачиваются и начинают двигаться в обратном направлении. [c.291]
Соответственно границы Боллинджера сужаются, когда цены становятся более постоянными (менее волатильными), и расширяются, когда цены становятся более изменчивыми. [c.292]
На рис. 28.1 приведен типичный вид границ Боллинджера для двухчасового графика котировок привилегированных акций АК Сбербанк РФ. Видно, что цены в основном находятся внутри области, ограниченной верхней и нижней границами конверта. [c.292]
Одним из способов использования границ Боллинджера является поиск мест, где границы существенно сужаются. Считается, что после таких сужений цены способны совершить сильное движение. [c.292]
На рис. 28.1 стрелками указаны сужения границ Боллинджера, за которыми следует значительный рост. К сожалению, использование сужений границ Боллинджера не дает ответа на вопрос, в какую сторону будет направлено движение цены. Для определения возможного направления цены необходимо привлекать другие индикаторы. [c.293]
На рис. 28.2 показано использование границ Боллинджера для дневных графиков акций ОАО НК Сибнефть . [c.293]
Как мы только что видели, границы Боллинджера сужаются, когда цены становятся более постоянными (менее волатильными), и расширяются, когда цены становятся более изменчивыми. [c.294]
Гораздо проще и удобнее поэтому решить обратную задачу — эмпирически подобрать параметр смещения dB формулах (28.1) и (28.2). Данный параметр следует подобрать так, чтобы на имеющихся исторических данных удовлетворить поставленным целям определения границ зоны риска. [c.294]
На рис. 28.3 показаны модифицированные границы Боллинджера. [c.296]
Модифицированные границы Боллинджера используются и трактуются так же, как и обычные, но лучше работают в периоды смены рыночных фаз. Наш опыт показывает, что наилучшие результаты достигаются при использовании модифицированных границ Боллинджера на часовых графиках с т, равным от трети до половины п. [c.296]

Вернуться к основной статье