Анализ динамики и структуры источников формирования капитала предприятия

из "Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия Издание 2 "

Сведения о капитале (средствах) предприятия находятся в пассиве бухгалтерского баланса. [c.223]
Пассив баланса в широком смысле отражает совокупность юридических отношений, лежащих в основе финансирования предприятия. Он показывает, прежде всего, величину капитала, вложенного в производственно-хозяйственную деятельность предприятия, а также свидетельствует, кто и в какой форме участвовал в создании его имущества. Таким образом, в пассиве баланса отражаются различные источники средств предприятия, включая его собственные. [c.223]
Собственные средства предприятия представляют собой обязательства перед собственниками (практически постоянную часть баланса). [c.223]
Обязательства перед собственниками — практически постоянная часть баланса, например уставной капитал. Его величина, как правило, в течение года не подвергается изменениям. Однако в законодательстве допускается увеличение или уменьшение уставного капитала. Другими обязательствами перед собственниками являются те, что превышают взносы над уставным капиталом и являются накоплением средств благодаря получению части прибыли для собственного использования. Эта часть обязательств отражается в таких статьях пассива баланса, как Резервный капитал , Добавочный капитал , Нераспределенная прибыль прошлых лет , Нераспределенная прибыль отчетного года . [c.223]
Добавочный капитал — сумма дооценки внеоборотных активов, средства ассигнований из бюджета, направленные на пополнение оборотных активов, а также другие поступления в собственный капитал предприятия (например, безвозмездно переданные основные фонды). [c.223]
Резервный фонд — часть собственных средств, которая предназначена для покрытия непредвиденных потерь (убытков), а также выплаты доходов инвесторам при недостатке прибыли на эти цели. Основным источником образования резервного фонда служит прибыль. [c.223]
Нераспределенная прибыль — значительная часть собственных средств, направляемая на техническое и социальное развитие предприятия. Путем ее распределения формируются фонды накопления и социальной сферы, отражающие степень капитализации прибыли, а также выплаты, осуществляемые в рамках дивидендной политики. [c.223]
Средства целевого финансирования направляются на решение конкретных научно-технических и социально-экономических задач и не подлежат перераспределению между объектами вложений. [c.224]
К заемным источникам средств относятся кредиты банков, займы других организаций, займы физических лиц—учредителей фирмы. Кредиты и займы покрывают дополнительную потребность предприятия в средствах. [c.224]
Долгосрочные обязательства — непогашенные суммы заемных средств, подлежащие погашению в соответствии с договорами более чем через 12 мес, после отчетной даты. [c.224]
Краткосрочные обязательства, отражаемые в разделе V баланса — суммы кредиторской задолженности, подлежащей погашению в течение 12 мес. после отчетной даты, и сумма задолженности по полученным кредитам и займам с учетом причитающихся на конец отчетного периода к уплате процентов. [c.224]
К привлеченным источникам относят задолженность фирмы по оплате счетов поставщиков и подрядчиков, т. е. так называемую кредиторскую задолженность. Возникает она зачастую закономерно как результат действующего порядка расчетов между предприятием и его партнерами Иногда возникновение кредиторской задолженности может быть следствием нарушения фирмой платежной дисциплины. [c.224]
Кредиторская задолженность — сумма краткосрочных обязательств предприятия перед поставщиками, работниками по оплате труда, бюджетом и других финансовых обязательств. Ее объем, качественный состав и движение характеризуют состояние платежной дисциплины, которая, в свою очередь, свидетельствует о степени устойчивости финансового состояния. [c.224]
Кредиторская задолженность возникает, как правило, вследствие существующей системы расчетов между предприятиями, когда долг одного предприятия погашается другому по истечении определенного периода. Она возникает также, когда предприятие сначала отражает у себя в учете возникновение задолженности (перед работниками по оплате труда, перед бюджетом), а по истечении определенного времени погашает эту задолженность. Кроме того, кредиторская задолженность может быть следствием несвоевременного выполнения предприятием своих платежных обязательств. [c.224]
Доходы будущих периодов — это доходы, которые получены в отчетном периоде, но относятся к будущим периодам арендная плата, предстоящие поступления задолженностей и т. п. [c.224]
В табл. 13.1 приведены данные по оценке наличия и динамики средств предприятия. Данные таблицы показывают, что обшее изменение стоимости источников за отчетный год составило 63 581 тыс. руб. Это произошло за счет увеличения собственных и привлеченных (кредиторской задолженности) средств соответственно на 37 075 тыс. руб. и 27 667 тыс. руб. и за счет уменьшения заемных средств на 791 тыс. руб. [c.225]
Наибольший удельный вес в структуре источников средств занимали собственные (95,2%) и привлеченные (4,2%) средства. За отчетный период удельный вес собственных средств уменьшился на 5,8 % и составил 89,4 %, а удельный вес привлеченных средств увеличился на 6,1 %, составив 10,3 %. [c.225]
В структуре собственных средств наибольший удельный вес занимал добавочный капитал (79,1 %), фонд накопления и фонд социальной сферы отсутствовали. За отчетный год доля добавочного капитала в структуре собственных средств снизилась на 12,1 % и составила 67,0 %. Привлеченные средства предприятия полностью состояли из кредиторской задолженности наблюдалась тенденция к ее увеличению. [c.226]
В целом предприятие в отчетном году увеличило собственные средства за счет увеличения добавочного капитала и нераспределенной прибыли. Ему не удалось снизить сумму привлеченных средств за счет роста кредиторской задолженности, однако, не сумев обойтись без заемных средств, к концу года предприятие получило заем для выправления финансового положения. [c.226]

Вернуться к основной статье