От хаоса - к космосу и далее - к наличным

из "Новые измерения биржевой торговли "

В этой главе я поставил перед собой цель в популярной форме ознакомить вас с базовыми концепциями теории Хаоса и возможностями ее применения в инвестировании и торговле. Когда я впервые начал торговать, более 40 лет назад, основным способом изучения рынков был фундаментальный анализ. Детальное рассмотрение финансовых отчетов компаний, исследование отчетов об урожае и сбор мнений возможно большего числа экспертов были стандартными процедурами. Они не давали ни точных прогнозов, ни ощутимых результатов в торгах, но иных механизмов, не считая использования имеющейся внутренней информации, тогда не было. В течение последних четырех десятилетий я наблюдал многократное изменение характеристик как фондового, так и товарного рынка. В действительности, они находятся в состоянии постоянного изменения. Они образуют пример прикладного хаоса . [c.21]
В 1970-е гг. лишь немногие трейдеры допускали использование технического анализа. В то время технические аналитики воспринимались как люди со странностями . Затем произошел поворот. Сегодня большинство трейдеров с гордостью называют себя тех-ническими аналитиками, и не только потому, что они добились успеха, но и потому, что это модно. [c.21]
Развитие персональных компьютеров (ПК) вооружило технических аналитиков инструментами, которые позволили им анализировать огромные объемы информации, а затем сглаживать кривые и оптимизировать прошлые данные, чтобы показать, как они заработали бы огромные прибыли в прошлом. Чем больше они оптимизировали и использовали приближения, тем меньше реальные системы были расположены работать в соответствии с ними. В начале 1980-х гг. сотни различных систем типа черный ящик продавались в среднем по цене 3.000. Сегодня ни одна из них не используется. Механические системы рекламировались потому, что они убирали эмоции из торговли Когда технический анализ не принес ожидаемых результатов и стабильных прибылей, трейдеры начали оглядываться по сторонам в поисках других направлений. [c.21]
Одним из этих направлений в настоящее время являются нейронные сети. В сущности, нейронные сети не создают никакой перспективной парадигмы для исследования рынка. Они также все еще базируются на ложном предположении, что будущее будет подобно прошлому. Нейронные сети не дают нам никаких сведений об изменениях в общих парадигмах. Нейронные сети фактически являются лишь очень развитыми калькуляторами. Они не связаны с основной структурой рынков. [c.21]
Основная причина, почему эти усилия оказались напрасными, заключается в том, что такие подходы базируются на классической науке, которая, как сейчас доказано, содержит жизненно важные ошибки в своем подходе к пониманию природы поведения. Давайте исследуем, что произошло в современных научных знаниях, и проведем параллели с торговлей. Затем мы продемонстрируем, как этот новый подход может использоваться для вашей личной торговли. [c.21]
Многие трейдеры, которые продолжают следовать одним и тем же поведенческим моделям, терпят убытки. Они часто чувствуют себя беспомощными и разочарованными. Они посещают семинары, читают книги и подчеркивают соответствующие отрывки, изучают НЛП (Нейро-Лингвистическое Программирование), берут частные уроки у психологов рынка, а затем опять ощущают, что находятся все в том же омуте убытков. Если это случилось с вами, вы просто еще не изменили вашу основную структуру. Устойчивые изменения наступают только тогда, когда вы изменяете русло реки, ее основную структуру. [c.22]
Являясь трейдером, вы всегда знаете, что когда отклоняетесь от пути наименьшего сопротивления. В вашем теле и мозгу мгновенно возникает напряжение. Если вы испытываете напряжение, принимая участие в торгах, вы не следуете руслу реки . Когда вы научитесь определять основную структуру рынка, то сможете примириться с поведением рынка и просто держаться на поверхности воды, порхать, как бабочка, и жалить, как пчела . [c.22]
Базовая концепция, выводимая из этих трех принципов, состоит в следующем вы должны научиться сначала распознавать основную структуру, которая движет вашей торговлей, а затем изменить ее, чтобы вы могли создать то, что вы действительно хотите от рынков. [c.22]
Как указывалось в предыдущей главе, классическая наука существует 2.500 лет и базируется на предположении Аристотеля о том, что Вселенная аналогична точно идущим часам. Естественное положение вещей передавалось гладкими линиями, округлыми кривыми, и приятными глазу формами. Непредвиденные отклонения рассматривались как случайное поведение и считались несущественными. [c.22]
Хаос - это один из неудачных и неправильных терминов, который описывает, скорее ТО, ЧЕГО НЕ ДОЛЖНО БЫТЬ, вместо того, ЧТО ЕСТЬ НА САМОМ ДЕЛЕ. Хаос - это не случайное поведение. Это - порядок, более высокой формы. Вместо того, чтобы думать о традиционном значении слова хаос , замените его более точным определением НОВАЯ ИНФОРМАЦИЯ. С этого момента каждый раз, когда вы будете слышать слово хаос , воспринимайте его мысленно как новая информация. [c.23]
По мнению психологов, в любой момент, когда вы чувствуете себя либо ошеломленным, либо скучающим, это происходит потому, что вы пытаетесь привести новую информацию в соответствие со старыми категориями. (Ага, - вот Что вы делаете с этой информа-цией в данный момент ) Подумайте об этом, когда вы работаете на рыке, и чувствуете себя либо скучающим, либо ошеломленным. [c.23]
Наш первый импульс, когда мы работаем с новой поступающей информацией, - организовать ее в некотором порядке. Вы сейчас -в процессе организации материала, который вы читаете. После того, как какие-либо данные или что-то другое организованы, они начинают жить своей жизнью. Когда они начинают жить своей жизнью, их основная цель состоит в их выживании. Когда писалась эта глава, в Америке было много шума о том, что не следует использовать информационно-поисковые системы (ИПС). Что вы думаете о шансах такого запрета Прежде чем это произойдет, на улицах прольется кровь . Для любой организации, от наиболее сложной до самой простейшей, первая цель - это выживание. [c.23]
Эти четыре института контролируют больше денег, чем самая могущественная страна в мире. Почему они занимают такое положение - Потому что они связаны с выживанием наиболее близкой нам организации -нас самих. Цель войны заключается в том, чтобы уничтожать объекты и убивать людей. Цель медицины - лечить тех, кто не умер, чтобы они могли продолжать бороться дальше. Цель страхования состоит в том, чтобы заботится о тех, кого покинули мертвые. Цель религии - заботиться о тех, кто умирает. Эти институты имеют больше всего денег, потому что все они связаны с нашим личным, выживанием. [c.23]
Простейшая организация, которая приходит на ум, - это атом водорода. Он содержит один протон, состоящий из трех кварков и одного электрона. Проще быть не может. Триллионы атомов этого газа плавают в воздухе комнаты, где вы сидите. Их (так же, как и мое, и ваше) первое побуждение - сохранить свою нынешнюю логическую организацию неизменной. Они стремятся оставаться атомами водорода. В этой же комнате находятся также еще и триллионы атомов кислорода. Они значительно крупнее и более сложные, и также стремятся сохранить свою нынешнюю организацию неизменной. [c.23]
Поняв и оценив роль основной структуры во Вселенной, мы при обретаем представление об интригах рынка. Первый важный мо мент заключается в том, что законы природы являются гибкими а не строгими, как это предполагалось классической физикой Этим объясняется провал традиционного классического техниче ского анализа, который попадает в те ловушки, которые классиче екая физика создавала в течение столетий. [c.24]

Вернуться к основной статье