Анализ движения денежных средств

из "Финансы предприятия "

Необходимость проведения анализа денежных средств определяется, прежде всего, тем обстоятельством, что с позиции контроля и оценки эффективности контроля и оценки эффективности функционирования предприятия весьма важно представлять, какие виды деятельности генерируют основной объем денежных поступлений и оттоков. Анализ движения денежных средств осуществляется по данным одноименной формы (форма 4), которая дает подробную информацию по источникам поступления денежных средств и направлениям их использования. Рассмотрение формы 4 в динамике позволяет делать суждения об относительной значимости текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. [c.134]
Анализ движения денежных средств проводится по данным отчетного периода. На первый взгляд, такой анализ, как и любой другой раздел ретроспективного анализа, имеет сравнительно невысокую ценность для финансового менеджера однако можно привести аргументы, в известной степени оправдывающие его проведение. Выше был приведен пример довольно парадоксальной ситуации, когда предприятие является прибыльным, но не имеет средств расплатиться со своими работниками и контрагентами. [c.134]
Анализ движения денежных средств позволяет определить сальдо денежного потока в результате текущей, инвестиционной и финансовой деятельности. Аналитические процедуры выполняются в рамках либо прямого, либо косвенного метода в первом случае идут от счетов бухгалтерского учета, во втором — от бухгалтерской отчетности. Прямой метод предполагает идентификацию всех проводок, затрагивающих дебет денежных счетов (приток денежных средств) и кредит денежных средств (отток денежных средств). Последовательный просмотр всех проводок обеспечивает помимо прочего группировку оттоков и притоков денежных средств по важнейшим видам деятельности (текущая, инвестиционная, финансовая). Косвенный метод основывается на идентификации и учете операций не денежного характера, т. е. [c.135]
Непосредственно техника составления Отчета о движении денежных средств , помогающая аналитику понять логику и смысловое содержание ее отдельных разделов и статей, приведена в табл. 6.1. [c.136]
Логика анализа очевидна — необходимо выделить по возможности все операции, затрагивающие движение денежных средств. Это можно сделать различными способами, в частности путем анализа всех оборотов по счетам денежных средств (счета 50, 51, 52,55). [c.136]
Информационное обеспечение анализа — отчетность и данные Главной книги. Анализ целесообразно начать с оценки изменений в отдельных статьях активов предприятия и их источников. [c.139]
Далее нужно делать корректировки к данным различных счетов, влияющих на размер прибыли. Это влияние может быть разнонаправленным. В основе корректировки лежит балансовое уравнение, связывающее начальное (Сн) и конечное (Ск) сальдо, а также дебетовый (Од) и кредитовый (Ок) обороты. [c.139]
Если Ск Сн, т. е. за период произошло увеличение задолженности покупателей, то реальный денежный поток был ниже зафиксированного в форме 2 Отчет о прибылях и убытках на величину разницы конечного и начального остатка и эта разность должна быть исключена из величины чистой прибыли. [c.139]
Положительную разницу исключают из чистой прибыли, и наоборот. По аналогичной схеме производят корректировку других активных счетов 10 Материалы , 41 Товары и др. [c.140]
Операции на пассивных счетах имеют обратный механизм воздействия на движение денежных средств. Оборот по кредиту счетов 02 Амортизация основных средств , 05 Амортизация нематериальных активов и других надо добавить к сумме чистой прибыли. [c.140]
Результат от прочей реализации возникает, как правило, вследствие продажи различных видов имущества. В форму 2 попадает сальдо счетов 91-1 и 91-2, но движение денежных средств возникает лишь при операциях по кредиту, поэтому дебетовый оборот нужно добавить к чистой прибыли. По кредиту счета 91-1 отражают стоимость оприходованных материалов, оставшихся после ликвидации основных средств, в результате прибыль растет, но движения денежных средств нет, поэтому эта сумма должна быть исключена из чистой прибыли. [c.140]
Описанная методика достаточно трудоемка в реализации, поэтому ее применение целесообразно лишь при использовании табличных процессоров. [c.140]

Вернуться к основной статье