Торгуем корреляцией

из "Мастер-трейдинг секретные материалы "

Рассмотрим еще один пример возможного применения коэффициента корреляции на примере корреляции между динамикой валютного курса USD/ AD и рынком акций США. Выражается она в обратно пропорциональном движений USD/ AD и американских фондовых индексов. Так, с ростом канадского доллара против доллара американского (на графике падение USD/ AD) наблюдается рост фондовых индексов и наоборот. [c.274]
Как мы знаем, экономика Канады очень тесно завязана на экономику южного соседа — США. Так, очень большая часть канадского экспорта идет именно в эту страну — по итогам 2000 года экспорт в США достиг 359630.2 млрд, а его удельный вес по сравнению с общим размером экспорта составил 86%. Также следует отметить, что доля США в экспорте из Канады на протяжении последних шести лет постоянно растет. Это очень хорошо видно на рисунке 9.15. [c.274]
Из данных в таблице 9.1 видно, что от того, насколько успешно развивается внешняя торговля Канады с США, зависит развитие экономики самой Канады. Согласно теории ценообразования валютного рынка известно, что он обслуживает внешнюю торговлю, а также движение капиталов. Отсюда динамика USD/ AD должна быть чувствительна к развитию торговых взаимоотношений между Канадой и США, а значит, и к экономическому состоянию в последней стране. А так как одним из индикаторов экономики любой развитой страны является динамика фондового рынка, USD/ AD может действительно коррелировать с американскими фондовыми индексами. [c.275]
После того как мы разобрались в возможных причинах корреляции в динамике USD/ AD и американских фондовых индексов, посмотрим на графики на рисунке 9.16. [c.275]
Рассматривая отдельно динамику валютного курса USD/ AD можно заметить два канала, первый из которых понижательный, а второй — повышательный. Одновременно с этим американский фондовый рынок переживал бычий и медвежий тренды соответственно. Из теории технического анализа известно, что датой перелома тренда признается проход ключевого уровня. Следовательно, датой окончательного разворота понижательной тенденции на рынке USD/ AD стало 13 апреля 2000 года, когда была пройдена верхняя граница нисходящего канала, хотя нижняя точка этого тренда была зафиксирована еще тремя месяцами ранее — 21 января. [c.276]
Однако мы не проводили еще статистических расчетов, поэтому все, что было сказано ранее, это лишь догадки, неподтвержденные цифрами, хотя графически и оправданные. [c.278]
Значения коэффициентов корреляции достаточно высоки для того, чтобы говорить об устойчивой взаимосвязи между этими двумя показателями. [c.279]
В таблице 9.3 приведены значения коэффициентов корреляции для всех четырех основных американских фондовых индексов. [c.279]
Графики разброса рядов данных за каждый период времени могут либо наглядно подтвердить, либо опровергнуть полученные выше коэффициенты корреляции. [c.280]
Представленные графики разброса за каждый из периодов времени наглядно подтверждают проведенные ранее расчеты коэффициентов корреляции (рис. 9.20). [c.280]
Чем интересна дата 28 октября 1999 года для валютного соотношения USD/ AD (рис. 9.22) Несколькими днями позже рынок этой валютной пары впервые вошел в восходящий канал и, кстати, до сих пор еще находится в нем. [c.280]
с каким багажом знаний мы подошли к выводам в этой корреляционной паре. [c.283]

Вернуться к основной статье