Капитализация банковской системы

из "Привлечение банковского капитала в экономику России региональный аспект "

На протяжении уже многих лет отечественные и зарубежные специалисты отмечают крайне низкий уровень капитализации российской банковской системы. Недостаточная капитализация делает банковский сектор чрезвычайно зависимым от краткосрочных колебаний макроэкономических условий его функционирования, подверженным риску утраты ликвидности, кредитному и рыночному рискам. Вследствие этого российские коммерческие банки располагают ограниченными возможностями кредитовать нефинансовый сектор экономики и население, обеспечивать достаточный уровень доверия клиентов и вкладчиков. Ситуация усугубляется еще и тем, что намечаемый с 2004 года переход на международные стандарты финансовой отчетности (МСФО) приведет к переоценке активов коммерческих банков, что может обернуться для многих из них более или менее значительным уменьшением капитальной базы. [c.36]
Другой подход нашел отражение в Стратегии развития банковского сектора Российской Федерации , где в пункте 4.2.3. отмечается, что одним из путей капитализации банковского сектора является установление требований к размеру уставного капитала для вновь создаваемого банка. Этот размер уже повышен Банком России в рублевом эквиваленте с 1 до 5 млн.евро. [c.36]
Объясняется это тем, что в силу сложного переплетения целого ряда экономических и политических факторов в России с начала 90-ых годов ушедшего столетия были установлены либеральные требования к минимальному размеру капитала кредитных организаций. Одним из следствий этого стало возникновение множества мелких банков с очень низким уровнем капитальной базы. После принятия Банком России в 1993 году решения о поэтапном повышении этих требований ситуация постепенно начала меняться к лучшему. Однако валютный и долговой кризис в августе 1998 года резко ухудшил состояние российского банковского сектора. Совокупный капитал банковской системы только за период август-сентябрь 1998 года сократился более чем на 37%. К марту 1999 года совокупный капитал (без Сбербанка) уменьшился почти на 60%. До финансового кризиса 1998 года совокупный капитал российских банков был меньше, чем любого из 20 крупнейших банков мира. Принимая в расчет скрытые убытки российских банков и недостоверность отчетности, можно констатировать, что капитализация банковского сектора была еще ниже. [c.37]
Со второго квартала 1999 года на фоне улучшения макроэкономической ситуации и в результате преодоления последствий финансового кризиса проявилась тенденция к наращиванию капитальной базы. [c.38]
По состоянию на 1.12.01 капитал (собственные средства) действующих кредитных организаций составил 401,3 млрд. рублей и по сравнению с началом года вырос на 114,9 млрд. рублей, или на 29,4%. В реальном исчислении объем собственных средств по состоянию на 1.10.01 составил 96% от предкризисного уровня и к 1 января 2002 года превысил этот уровень, достигнув 113%. Без учета кредитных организаций, находящихся под управлением АРКО, совокупный капитал действующих кредитных организаций составил 442,0 млрд. рублей. В результате повышения уровня капитализации кредитных организаций соотношение совокупного капитала банковского сектора с валовым внутренним продуктом повысилось с 4,1% на 1.01.01 до 4,4% на 1.10.01 (на 1.01.00-3,5%). [c.38]
Вызывает тревогу тот факт, что за рассматриваемый период собственные средства (капитал) снизились у 242 банка (18,4% от числа действовавших) на общую сумму 18,2 млрд. рублей. При этом доля активов банков, уменьшивших свой капитал, в совокупных активах банковского сектора по состоянию на 1.10.01 составила 15,5%. [c.39]
Размер отрицательного капитала за рассматриваемый период возрос с 77,9 млрд. рублей до 79,6 млрд. рублей или на 2,2%. В то же время без учета банков, находящихся под управлением АРКО, он снизился на 10,9 млрд. рублей (до 7,7 млрд. рублей или на 29,4%). Таким образом, определяющим фактором роста отрицательного капитала по кредитным организациям, имеющим отрицательный капитал, в текущем году, как и в 2000 году, является увеличение убытков кредитных организаций, находящихся под управлением АРКО. Так, в общей сумме отрицательного капитала доля отрицательного капитала кредитных организаций, находящихся под управлением АРКО, возросла за рассматриваемый период с 86% до 90,3%. Удельный вес активов кредитных организаций, имеющих отрицательный капитал, в совокупных активах банковского сектора имеет тенденцию снижения. Их доля на 1.10.01 составила 2,8%, но пока еще превосходит предкризисный уровень. [c.40]
Таким образом, несмотря на позитивные изменения, капитализация российского банковского сектора продолжает оставаться крайне низкой. Достаточно сказать, что капитал трех крупнейших банков в мире составляет в настоящее время 145 млрд.долл., что в 12 раз больше совокупного капитала российских банков, включая Сберегательный банк и Внешторгбанк. К этому можно добавить, что целый ряд банков, увеличивших свой капитал, применяли и продолжают применять различные схемы фиктивного увеличения капитала. Экспертные оценки показывают, что раздувание капитала за счет вексельных и кредитных схем, составляет от 30 до 50%. В этой связи особую актуальность приобретает вопрос о качестве капитала. [c.40]
РФ для увеличения в 1999 - 2000 годах капитала Внешторгбанка). Однако это приводило к ущемлению условий межбанковской конкуренции и снижению эффективности финансового посредничества. По этой причине рекапитализация банков за счет государства в подавляющем большинстве стран в дальнейшем сопровождалась поэтапной приватизацией банков-реципиентов. [c.41]
По первым двум позициям российская банковская система не может рассчитывать на быструю рекапитализацию. Финансовое положение большинства банков и даже измененный порядок налогообложения существенно затрудняют привлечение средств за счет внутренних источников. Акции российских банков, за исключением Сбербанка и Внешторгбанка, практически не котируются на фондовом рынке и низко ликвидны. Привлечение инвестиций, главным образом иностранных, существенно сдерживается низкой доходностью (особенно по сравнению с предприятиями топливно-энергетического комплекса) и слабым уровнем доверия к российскому банковскому сектору. Слияния и поглощения увеличивают капитал отдельного банка, но не всей банковской системы. К тому же эти процедуры в условиях непрозрачности учета и отчетности не всегда приводят к положительным результатам. [c.41]
Опыт целого ряда стран показывает, что предпочтительнее использовать дедушкину оговорку и перенести центр тяжести с административного давления на создание экономических и правовых условий для эффективной рекапитализации банковской системы. Учитывая обширность территории России, необходимость усиления конкурентных начал в сфере финансовых услуг, растущую потребность в поддержке малого и среднего предпринимательства, более целесообразной является модель, основанная на диверсификации форм финансового посредничества. К тому же далеко не всегда крупные банки служат синонимом устойчивых институтов. [c.42]
За последние годы наблюдается рост концентрации банковского капитала, что проявляется, прежде всего, в увеличении доли крупных банков в совокупном капитале российской банковской системы. За 11 месяцев 2001 года количество кредитных организаций с капиталом до 30 млн. рублей сократилось на 16,9% (совокупный капитал этой группы уменьшился на 9,8%). [c.42]
Одновременно увеличилось число банков с капиталом от 30 до 130 млн. рублей — на 0,9% (совокупный капитал вырос на 2,1%) и с капиталом свыше 130 млн. рублей - на 32,2% (капитал - на 31,5%). Доля банков с капиталом свыше 130 млн. рублей в совокупном капитале действующих кредитных организаций с положительным капиталом выросла с 89,2% на 01.01.01 до 91,6% на 01.12.01. [c.43]
Приведенные данные отражают процесс дальнейшей консолидации банковской деятельности, сопровождающейся сокращением количества небольших кредитных организаций и концентрацией капитала в крупных банках. [c.43]
Что касается численности банков, то наблюдается сокращение количества действующих банков, при этом в конце 2001 года число зарегистрированных кредитных организаций несколько возросло. [c.44]
В ближайшие годы слияния и поглощения в российской банковской системе будут развиваться, причем основными мотивами станут экономия на издержках (получение эффекта масштаба ), стремление к универсализации деятельности и региональная экспансия. Учитывая, что прозрачность банков, как их структуры собственности, так и качества активов и экономического смысла операций невелика, преобладать будут дружественные поглощения. После перехода на Международные стандарты финансовой отчетности, которые установят более жесткие требования к транспарентности, будут иметь место и враждебные поглощения, что будет стимулом к повышению качества работы банков и уровня корпоративного управления. [c.45]

Вернуться к основной статье