Поскольку эти факторы риска оказывают влияние на все активы, то доходность для каждого из этих факторов риска является рыночной ценой несения этого риска. Следовательно, доходность для каждого фактора одинакова для всех активов. Другими словами, вознаграждение за принятие на себя определенного типа риска устанавливается рынком. Однако степень, в которой актив подвержен данному типу риска зависит от характеристик самого актива. Другими словами, эта подверженность влиянию фактора или факторная нагрузка значения Ь, будет уникальной для каждого актива. [c.516]
Факторный анализ — один из методов многомерного статистического анализа. Основное положение факторного анализа заключается в том, что корреляционные связи между большим числом наблюдаемых переменных определяются существованием меньшего числа гипотетических ненаблюдаемых переменных или факторов. Процедура состоит из двух этапов оценки факторной структуры, т. е. выявление числа факторов, необходимых для объяснения корреляционных связей между характеристиками и факторной нагрузкой (выражаемой через процент дисперсии (разброс) оценок, объясненным данным фактором традиционно интерпретируются факторы, выделенные на основе значимых, в социологии — более 0,5, корреляций более чем двух переменных), а затем оценки самих факторов по результатам наблюдения. [c.24]
Математически мы можем определить вес, значимость каждого из исходных признаков в образовании каждого из факторов-параметров (так называемые факторные нагрузки). Такой вес всегда заключен в пределах от 0 до 1. За значимые обычно принимаются веса (нагрузки) выше 0,7. В табл. 6.1 приведены полученные нагрузки каждого из использовавшихся признаков в образовании каждого из факторов и цветом выделены значимые веса. [c.232]
Факторные нагрузки исходных признаков [c.232]
Интересно рассмотреть связи, существующие между обсуждаемыми персонажами. Если рассматривать факторные нагрузки каждого из признаков (каждого из персонажей) в их связи между собой, как это представлено на рис 6.1, то мы можем проинтерпретировать сравнимость, сопоставимость этих персонажей в жизни женщины. [c.233]
| Рис. 6.1. Факторные нагрузки персонажей по факторам 1 и 2 |  |
Для упрощения таблицы приведены только факторные нагрузки, полученные после вращения факторов, которые равны 0,40 и больше этого значения. Каждое утверждение оценивали по пятибалльной шкале в диапазоне от 1 — полностью согласен до 5 — совсем несогласен. [c.738]
Для каждого респондента можно вычислить значение фактора. Альтернативно, можно выбрать переменные-заменители, изучив матрицу факторных нагрузок и выбрав для каждого фактора переменную с наивысшим (или ближайшим к наивысшему) значением факторной нагрузки. Разницу между наблюдаемыми корреляциями и вычисленными, которую оценивают исходя из матрицы факторных нагрузок, используют для определения степени подгонки эмпирической модели. [c.741]
Переменные, являющиеся гипотетическими компонентами, можно разделить на два основных вида — факторы и характерные факторы. Они отличаются структурой весов в линейном уравнении, которое выводит значение наблюдаемой переменной из гипотетических компонент. Общий фактор имеет несколько переменных с ненулевым весом или факторной нагрузкой, соответствующей этому фактору. (Фактор называется общим, если хотя бы две его нагрузки значительно отличаются от нуля.) Характерный фактор имеет только одну переменную с ненулевым весом. Следовательно, только одна переменная зависит от характерного фактора. [c.744]
F-критерий, 585 F-распределение, 585 F-статистика, 585 609 691 Факторная модель, 295 Факторные нагрузки, 722 Факторный анализ, 720 [c.956]
Факторные нагрузки А 1 Фиктивные переменные 176 [c.442]
Классификация и ранжировка хозяйственных объектов являются одной из важнейших задач экономического анализа. Выявление классов однотипных предприятий для разработки общих нормативов планирования, оценки, стимулирования и ранжировка хозяйственных объектов по результатам хозяйственной деятельности давно внедрились в экономический анализ. Новые возможности повышения качества решения этих задач появляются в результате применения таких методов, как группировка многомерных наблюдений, дисперсионный анализ, в частности современный факторный и компонентный анализ, кластерный анализ. Предпочтительным для аналитических целей наряду со специальными приемами классификации является исследование структуры совокупности хозяйственных объектов методами современного факторного (компонентного) анализа. Синтетические факторы или компоненты, выявленные на основе внутренних связей системы экономических показателей, характеризуют отдельные самостоятельные стороны экономических явлений (технический уровень производства, уровень управленческой работы, уровень организации производства и труда и т.п.) и имеют вполне определенную содержательную экономическую интерпретацию. Поэтому классификация и ранжировка хозяйственных объектов по значениям этих факторов или компонент носят более значительную аналитическую нагрузку, чем группировка на основе гетерогенного набора признаков. [c.115]
Используя данные приложения 1 и результаты решения примера 7, определим значение коэффициентов эффективности использования активов банка (К ) и коэффициент нагрузки производительных активов (Л" ) по состоянию на 01.04.98 г. и 01.05.98 г., проведем факторный анализ этих коэффициентов. [c.373]
Для проведения факторного анализа коэффициента нагрузки производительных активов с помощью метода цепных подстановок необходимо определить скорректированный коэффициент нагрузки н [c.375]
Факторный анализ налоговой нагрузки как составная часть [c.70]
Разработана методика факторного анализа налоговой нагрузки [c.90]
Вероятность забастовки можно прогнозировать. Важным моментом в прогнозировании забастовок на почве трудовых конфликтов является ответ на вопрос, почему именно шахтеры сумели первыми в стране организовать подобные выступления. При анализе были выделены 42 фактора, влияющие с некоторой вероятностью на решение трудящихся той или иной отрасли начать забастовку. С помощью факторного анализа их количество было сведено к 9 общим комплексным показателям. Наибольшую нагрузку несет фактор, названный профессиональная солидарность . Его составили такие факторные признаки, как степень диверсификации профессий внутри отрасли, степень индивидуализации результатов труда, территориальная компактность производственных подразделений и т.д. По этим признакам шахтеры опережают все остальные отряды трудящихся. Так, количество специальностей у них в пять раз меньше, чем у металлургов. У последних доменщики, мартенщики, рабочие прокатных станов, коксохимики и т.д. имеют весьма разную технологию, организацию и оплату труда, территориальную дислокацию, а главное, соответствующее профессиональное самосознание, достаточно разное для каждой группы специальностей. В шахте же все — шахтеры, независимо от рабочего места. Проще говоря, горнякам оказалось легче договориться и согласовать совместные действия. [c.316]
В данном уравнении показатель 6( является чувствительностью (sensitivity) ценной бумаги / к значению фактора (F ). (Иногда bi называют факторной нагрузкой или атрибутом ценной бумаги /2.) [c.316]
RU — доходность актива / в момент времени t bit — факторные нагрузки в/ — идиосинкратические элементы влияющие на ценную [c.516]
Матрица факторных нагрузок (fa tor matrix). Содержит факторные нагрузки всех переменных по всем выделенным факторам. [c.720]
Важный результат факторного матрица факторных нагрузок, также называемая матрицей факторного отображения (fa tor pattern matrix). Она содержит коэффициенты, используемые для выражения нормированных переменных через факторы. Эти коэффициенты, называемые факторными нагрузками, представляют корреляции между факторами и переменными. Коэффициенте высоким абсолютным значением показывает, что фактор и переменная тесно взаимосвязаны. Коэффициенты матрицы факторных нагрузок можно использовать для интерпретации факторов. [c.728]
И последнее замечание. Величины факторных нагрузок переменных, входящих в структуру фактора, свидетельствует об относительном, а не абсолютном, значениях корреляций между вопросами. Можно разделить все корреляции в этой матрице на 10 и те же вопросы будут нагружать те же компоненты после вращения компонент. .. только факторные нагрузки будут меньше. Нельзя считать, что если факторные нагрузки вопросов входят в структуру одного и тотго же компонента, то они сильно взаимосвязаны. Сила связи определяется долей дисперсии в исходной переменной, которая улавливается фактором. [c.740]
Пространственные карты можно также получить с факторного или дискрими-нантного анализа. При таком подходе каждый респондент оценивает торговых марок по т характеристикам. Выполнив факторный анализ данных, можно вывести для каждого респондента оценку каждого фактора, по одному для каждой торговой марки. Построив график зависимости значения торговой марки от фактора, получим пространственную карту для каждого Если требуется построить карту на агрегатном уровне, то можно усреднить (по всем респондентам) значения фактора для каждой торговой марки для каждого фактора. Оси координат обозначают, изучив факторные нагрузки, т.е. оценки корреляций между атрибутивными рейтингами и основными факторами [17]. [c.791]
Приведенные факторные нагрузки и индексы рассчитываются методом выделения главных компонент, который может считаться частным случаем факторного анализа. При выделении основных компонент не специфицируется число факторов. В анализ последовательно включаются возможные источники изменений до тех пор, пока не удается получить объяснение всех изменений рассматриваемой переменной. При факторном анализе эти изменения разносятся в две группы выделяются систематические изменения (их можно объяснить действием рассматриваемых факторов) и остаточные, идиосинкратические изменения. Вообще говоря, при большой выборке факторная интерпретация не зависит от выбора метода расчета, хотя сами оценки факторных нагрузок могут меняться. [c.92]
Построение матрицы факторных нагрузок было осуществлено методом максимального правдоподобия, в качестве начальных приближений при этом использовались нагрузки, полученные центроидным методом. Преобразование первоначального факторного решения проводилось методом варимакс . [c.19]