Подход единого резервного фонда начинается с установления руководством банка общего ожидаемого уровня ликвидности. Проще говоря, этот подход рассматривает все привлеченные средства банка (его пассивы) как единый фонд. Причем считается, что этот размер фонда определяется факторами, находящимися за пределами влияния банка, например уровнем экономической активности в стране, уровнем доходов населения, динамикой его численности и структуры и т. п. [c.215]
После Великой депрессии банки поставили во главу угла задачу поддержания высокой ликвидности. При этом стал популярен так называемый подход единого резервного фонда. Этот подход предлагает рассматривать все привлеченные средства банка как один единый фонд, обладающий определенными общими характеристиками. Этот фонд идет на пополнение сначала первичных, а потом и вторичных резервов, далее на удовлетворение обоснованных заявок на ссуды, а остальное — на покупку долгосрочных государственных облигаций. [c.234]
Подход единого резервного [c.852]
Показатели капитала начинают употребляться в научной, учебной и справочной литературе, бухгалтерской отчетности (в балансе - уставный капитал, в российском балансе - уставный капитал, добавочный капитал, резервный капитал). Однако пока нет единообразного понимания сущности и методики расчета некоторых аналитических его показателей. Единый подход к решению данной проблемы постепенно вырабатывается по мере приближения к международным стандартам бухгалтерского учета и [c.11]
Например, на Московской межбанковской валютной бирже (ММВБ) параллельно с основным механизмом торгов можно воспользоваться механизмом регистрации внесистемных сделок. Участник торгов приходит к соглашению со своим контрагентом (по телефону, в Российской торговой системе — РТС или в любой другой торговой системе) и в течение биржевого торгового дня подает в стандартной форме отчет о сделке. Если данный отчет совпадает с отчетом контрагента, сделка регистрируется как внесистемная и включается в. общий клиринг. При этом ММВБ обеспечивает тот же набор услуг и гарантий по исполнению сделок, что и в основном режиме торгов. Эти механизмы содействуют стабилизации рынка и поддержанию ликвидности, что является характерным подходом для многих мировых фондовых бирж. В дальнейшем ММВБ предполагает принять ряд дополнительных мер по повышению ликвидности рынка, включая возможность управления денежными позициями на биржевых секторах государственных и корпоративных ценных бумаг в рамках единого расчета, установление лимитов нетто-операций каждого участника для отмены предоплаты, а также создания резервных и гарантийных фондов за счет средств биржи и участников рынка. [c.57]
После того как банковская система серьезно пострадала от тяжелого кризиса ликвидности во времена Великой депрессии, банкиры взяли на вооружение подход к формированию портфеля активов и пассивов, который делал акцент на безопасности банка в ущерб краткосрочной прибыльности. К тому же депозиты до востребования составляли наибольшую часть банковских средств, причем такие активы, как правило, краткосрочны. Поэтому подобный акцент на обеспечение ликвидности был обоснован. Подобный метод управления портфелем получил название подход единого резервного фонда (pool-of-funds approa h). [c.215]
Безусловно, есть и недостатки в подходе единого резервного фонда. Во-первых, не существует объективного подхода к оценке стандарта ликвидности . Во-вторых, в рамках елиного резервного фонда разные типы депозитов обладают различной изменчивостью. В подходе не учитывается важность подобных различий при расчете общей ликвидности. В-третьих, здесь сделан акцент на ликвидности, а не прибыльности однако в конечном итоге в долгосрочном плане устойчивость банка зависит от получения соответствующей прибыли. В-четвертых, этот подход не учитывает ликвидность порчфеля выданных банком ссуд, которая обеспечивается постоянным притоком доходов си выплаты ссуд. (Мы рассмотрим этот момент в следующем разделе, посвященном теории ожидаемого дохода.) Наконец, подход единого резервного фонда не берет в расчет взаимосвязанность активов и пассивов при формировании уровня ликвидности и прибыльности. [c.216]
Подход единого резервного фонда (pool-of-funds approa h) — техника управления портфелем активов и пассивов, при которой большее внимание уделяется стабильности и безопасности банка и меньшее — краткосрочной прибыльности. В соответствии с ожидаемым уровнем ликвидности средства распределяются сначала на первичные резервы, далее — на вторичные, потом удовлетворяются обоснованные заявки на ссуды и оставшиеся средства идут на приобретение долгосрочных ценных бумаг. [c.235]