Дискретная накопительная модель в схеме сложных процентов [c.370]
Наша цель — построение простейшей накопительной модели, или модели накопительного счета, в схеме сложных процентов. Как и в аналогичной модели для простых процентов, нас будет интересовать состояние счета в произвольный момент времени. Однако в простей-шем случае состояния рассматриваются лишь в конце последовательных периодов начисления. При этом считаем, что для такой модели выполнены следующие предположения 1°. Начальная величина счета равна SQ. [c.284]
Как будет показано ниже, в этом случае модель накопительного счета в схеме сложных процентов будет описываться формулой [c.285]
Подведем итоги анализа основной непрерывной модели накопительного счета в схеме сложных процентов. Сформулируем их в общем случае, когда в качестве начального момента рассматривается произвольный момент времени Г0, а начальная сумма счета равна 5,. Заметим, что распространение результатов для /0 — 0 на случай /0 0 вполне очевидно и не нуждается в дополнительном обосновании. [c.308]
Выше подробно рассмотрены инвестиционные процессы, описываемые непрерывной моделью накопительного счета в схеме сложных процентов, [c.317]
Эффективные ставки кредитных сделок. Приведенные выше определения формулировались в рамках непрерывной модели накопительного счета в схеме сложных процентов. Как известно, эта модель подразумевает непрерывную итерацию процедуры начисления процентов за выбранный период, называемый периодом начисления. Однако на практике понятия эффективной ставки и эквивалентности ставок используются в значительно более широком контексте. В частности, и для описания индивидуальных кредитных сделок. [c.322]
Выше мы определили модель накопительного счета в терминах процентных ставок. Однако в гл. 2 было введено понятие учетной ставки w за период и нормированной учетной ставки d. Попытаемся разобраться, как это понятие применимо к схеме сложных процентов. [c.310]
Заметим, что стандартные амортизационные схемы для сложных процентов полностью идентичны аналогичным схемам погашения в актуарной модели (см. гл. 4). Это следует из совпадения рекуррентных уравнений динамики счета для актуарной модели и стандартной накопительной модели (с периодом начисления h = 1). Сказанное обосновывает при- [c.510]
Второй способ состоит в анатитическом продолжении формулы (8.20) на произвольные значения L Получаемая модель называется непрерывной моделью накопительного счета в схеме сложных процентов. [c.292]
Номинальные ставки. Выше были приведены основные модели накопительного счета (вклада) в схеме сложных процентов. Основной параметр таких моделей — ставка начисления, описываемая в заданной временнбй шкале парой (А, /), состоящей из периода начисления h и числового значения / ставки. [c.293]
Смотреть страницы где упоминается термин Накопительная модель в схеме сложных процентов
: [c.293]Смотреть главы в:
Финансовая математика -> Накопительная модель в схеме сложных процентов