При всем этом Нисон предлагает ряд разъяснений технических фигур свечного анализа в западных терминах для опытных технических аналитиков , таких как свечи и линии трендов , свечи и уровни возврата , свечи и скользящие средние , свечи и осцилляторы , свечи и открытый интерес , свечи и волны Эллиотта , свечи и профиль рынка . [c.145]
Волчки являются свечами, которые имеют маленькие тела с верхней и нижней тенями, имеющими большую длину, чем длина тела. Они иллюстрируют нерешительность между быками и медведями (сленг.— Прим. автора). Они считаются нейтральными, если линия тренда горизонтальна. Волчок может быть либо черным, либо белым. Размер тени не имеет большого значения. [c.75]
Эта фигура обычно случается во время понижения. Первый день фигуры является длинной черной свечой (рис 3-45). Следующий день открывается резко ниже и ставит нижний тренд в компромиссное положение. Бычья фигура Встречающиеся Линии в чем-то сходна в концепции с бычьей Пронизывающей Линией за тем исключением, что бычья фигура Встречающиеся Линии не двигается в белое тело предыдущего дня. Оно возвращается к закрытию предыдущего дня. Вторая свеча Пронизывающей Линии далеко входит в черное тело, которое делает более значительным перелом дна, чем бычья фигура Встречающиеся Линии . Также не спутайте эту фигуру со свечой фигуры На Шее . [c.108]
Существует много методов выявления тенденции. (В части 2 будут представлены некоторые из них, которыми широко пользуются японские трейдеры и инвесторы). Но цель данного раздела не в том, чтобы помочь в выборе наилучшего метода выявления тенденции. Моя задача — убедить читателя в необходимости учитывать тенденцию при анализе свечей. Поэтому здесь также будут рассмотрены некоторые из наиболее распространенных западных инструментов анализа тенденции — такие, как линии тренда и скользящие средние. [c.151]
Одним из наиболее простых методов определения тенденции является использование линии тренда. На рис. 4.7 видно, как линия сопротивления удерживала цены в рамках медвежьей тенденции с конца июня до начала августа. Свечи подали несколько предупредительных сигналов о том, что рынок, возможно, формирует основание. В частности, это были молот в июле, утренняя звезда в начале августа и маленькое восходящее окно в конце августа (которым, к тому же, завершилось формирование модели остров ). Однако все эти бычьи сигналы возникли в условиях медвежьего рынка (т.е. когда цены находились под нисходящей линией сопротивления). Новая тенденция получила подтверждение лишь при прорыве линии тренда вверх. Обратите внимание, что последовавший за прорывом подъем остановился на сентябрьской завесе из темных облаков. Затем эта завеса стала уровнем сопротивления. [c.151]
Рис. 4.9А и Б служат примером использования бычьего свечного сигнала для покупки при откате во время бычьей тенденции. На рис. 4.9А представлен график с отчетливой линией поддержки восходящей тенденции (чем чаще происходит тестирование линии тренда, тем она значимее). Свеча 1 показана в варианте на утро 15 сентября 1993 года. Поскольку сессия еще не завершена, нет и окончательного варианта этой свечи (напомню, что для полного формирования свечи нужна цена закрытия). Как видно из рис. 4.9А, к моменту построения графика (утро 15 сентября) рынок только что протестировал линию поддержки долгосрочной восходящей тенденции. Если обратиться к внутридневному 30-минутному свечному графику на рис. 4.9Б, то можно увидеть, что утром 15 сентября образовалось бычье поглощение. Штриховой линией здесь представлена та же линия тренда, что и на дневном графике. Таким образом, при откате к линии поддержки восходящей тенденции свечи подали бычий сигнал. Это—наглядная иллюстрация правила, по которому при бычьей тенденции следует покупать во время коррекций по бычьим сигналам свечей. [c.153]
Как будет показано в главе 3, для построения свечей используются те же данные, что и для построения столбиковых графиков (цена открытия, максимальная и минимальная цены, цена закрытия). Это очень важно потому, что на графиках свечей оказывается возможным применение любого технического инструмента, традиционно используемого на столбиковых графиках (скользящих средних, линий тренда, волн Эллиота, уровней коррекции и т.д.). В то же время, и это главное, свечи предоставляют трейдеру информацию, которая недоступна пользователям столбиковых графиков. Свечи превращаются в своего рода секретное оружие против тех, кто пользуется только традиционными западными методами анализа. Они включают в себя все богатство западного технического анализа и вместе с тем привносят в него новые, уникальные элементы. [c.5]
На рисунке 8.15 показаны дожи, появившиеся 11 и 12 апреля. Наибольший интерес представляет второй дожи. Это дожи-надгробие. Его появление означает поражение быков и победу медведей, что подтверждается прорывом линии поддержки восходящей тенденции. (Использование линий тренда на графиках свечей подробно рассматривается в главе 11). На рисунке 8.16 видно, что дожи-надгробие, возникший 8 октября (несмотря на очень небольшую нижнюю тень, это все-таки надгробие), имел самые неблагоприятные последствия для акций компании Дюпон . В этот же день был зарегистрирован новый максимум. У быков был шанс и далее повышать цену, но они не смогли им воспользоваться. К моменту закрытия торговой сессии цена опустилась почти до дневного минимума. На уровне 41 долл. уже случались неприятности начиная с 2е) сентября три свечи образовали модель торможение . Дожи-надгробие подтвердил на этом уровне предложение существенно возрастает. [c.162]
В анализе свечей ключевую роль занимает тело, но не цвет и не тени, которыми часто пренебрегают вообще (например, при проведении на графике линии тренда). По размеру тела можно различить полноценные свечи и доджи (кресты). У последних цены закрытия и открытия близки или равны между собой (рис. 3.11). [c.46]
Звезда дожи появляется после затянувшегося движения и состоит из гэпа и линии дожи (вспомните дожи — это когда цены открытия и закрытия совпадают). Это то же самое, что вечерняя или утренняя звезда, но с дожи посередине. Данная фигура часто сигнализирует о приближающемся максимуме или минимуме цены на рынке. Звезды дожи могут свидетельствовать о надвигающейся точке разворота рынка, но более консервативные трейдеры дождались бы появления тела следующей свечи для подтверждения изменения ценового тренда. [c.234]
Три модели начинаются точно таким же образом, как и пронизывающая свеча. Однако они не подают сигналов о развороте тренда в отличие от пронизывающей свечи и рассматриваются как модели продолжения. Это у линии шеи, на линии шеи и толчок (см. главу 4). Бычья модель поглощения также является расширением или более зрелой ситуацией пронизывающей свечи. [c.64]
Добавочные позиции Сидор закрывал всякий раз, когда цены пересекали линию притяжения цен (сплошная линия на рис. 50.5) снизу вверх и устремлялись к верхней границе тренда. На графике в такие дни (Ь, с, е1) хорошо различимы свечи с большим белым телом или длинной верхней тенью. Он действовал таким образом до той поры, пока последняя покупка (в точке У) не оказалась ошибочной, а цена бумаги не вышла из тренда вбок и вниз. Действительно, рынок выбил Сидора из позиции /— сработал защитный приказ по цене 325.60. По последней позиции игрок получил убыток в 1632 руб. [c.507]
На графике курса йены по отношению к евро на рисунке 3.7 (каждая свеча здесь изображает один час) сформировался восходящий тренд. Поскольку рынок находится в этой восходящей тенденции уже достаточно долго, самое время начать ожидать, не будет ли разворота вниз. Действительно, рынок прекратил подъем и начал некоторый откат вниз. Соединив начало и окончание подъема рынка прямой линией, отметим этот ход номером 1 и посмотрим, не начался ли разворот рынка наверх после того нисходящего тренда, который он успел сформировать на рисунке 3.8. [c.80]
Теперь у нас уже есть вполне законченный принцип торговли после возврата RS1 через разворотную линию (на графике Рис. 6.2 - вблизи отметки 10 Sep), мы ждем прорыва графика цены через его ориентир для открытия позиции (в данном случае длинной). На рисунке 6.2. таким осторожным ориентиром был бы, например, максимум хорошо заметной свечи с длинной верхней тенью. Когда рынок, не пройдя этот ориентир, упал ниже, образовались два сильных тренда - на графике цены (отмечен цифрой 2) и на графике RSI (отмечен цифрой 1). [c.138]
Рассмотрим пример. На восходящем тренде последняя закрывшаяся свеча появилась уже после точки разворота, т.е. когда цена направлена вверх. Расстояние от текущего значения цены до линии сопротивления является мишенью. Если после закрытия свечи цена не достигла мишени, нужно измерить разность на последнем прогоне между максимальной и минимальной точками верхней линии канала. Полученное значение разности надо прибавить к значению точки пересечения линии канала с осевой вертикальной линией последней закрывшейся свечи. Полученная сумма является очередной мишенью. [c.97]
Вы можете спросить, почему существуют целых три модели продолжения, возникающих из неспособности образовать пронизывающую свечу. Все три модели — у линии шеи, на линии шеи и толчок — представляют собой неудавшиеся попытки развернуть понижательный тренд. [c.199]
Наша задача как трейдеров анализировать и множество факторов, и их практичность. Заметьте, я не сказал "так много факторов, как возможно". Поскольку это может привести к весьма распространенному типу краха трейдеров, известному как "информационная перегрузка". Вы наблюдаете каждый индикатор, график, бар, свечу и линию тренда. Вы отслеживаете все индексы и подиндексы, ключевые индикативные акции и бегущие строки новостей, а на заднем плане у вас все время бормочет одна из телевизионных станций финансовых новостей. Проблема — разобраться в том, что может быть противоречивой информацией, и сосредоточиться на том, что важно. Иначе вы можете настолько потеряться в потоке "входящих данных", что не сможете провести сделку. [c.153]
| Рис. 4.9А. Свечи и линии тренда облигации, декабрь 1993г. — дневной график. |  |
Основным преимуществом графиков подсвечников является то, что они сосредотачивают внимание на борьбе между любителями, которые определяют цены открытия, и профессионалами, определяющими цены закрытия. К сожалению, большинство любителей свеч не пользуются многими инструментами западного анализа. Они не учитывают объем и не выделяют линии трендов и технические индикаторы. Эти пробелы сейчас заполняются усилиями современных западных аналитиков, таких, как Грег Моррис, чья программа andelpower объединяет западные технические индикаторы и классические графики с японскими подсвечниками. [c.44]
Конкретный момент вхождения в рынок можно искать по графикам USD/ HF weekly (рис.77) и daily (рис.78). Как видно из рис.77, мы наблюдаем длительный медвежий тренд, который к моменту исследования рынка основательно выдыхается. Действительно, цены движутся внутри сходящегося треугольника, вершина которого смотрит вниз. Курс валют вошел в треугольник снизу (на корректирующем движении основного тренда), дважды отразился от его основания и в настоящий момент пытается пробить линию тренда (которая является к тому же и верхней гранью треугольника). Исследования истинности — ложности пробоя говорят в пользу ложного пробоя. Т.е. следует ожидать еще одного движения вниз к основанию нашего треугольника, после чего провести еще одно тщательное изучение рынка. Следует заметить, что в любом случае выход цены из треугольника будет слабым (т.к. курс очень долго нахонаходится внутри треугольника и уже на расстоянии менее % от его вершины). Скользящая средняя тА(34) наклонена вниз под углом 20 градусов, что говорит о медвежьем тренде средней силы. Скользящая средняя тА(13) довольно длительное время (около 9 недель) расположена горизонтально и тем самым сближается с длинно-периодной тА(34), что показывает корректирующее движение цен вверх, а тА(5) за время формирования последних трех свечей даже перегнулась вверх и начинает пересекать птА(13) снизу вверх, усиливая тем самым временные бычьи настроения рынка. [c.168]
Очень сильная белая свеча прорывает канал. На рис. 28.3 изображен тот же рынок, но в баровом графическом представлении. Во-первых, обратите внимание на упомянутую выше дивергенцию индикатора RSI. Кроме того, заметьте, что 25 июня, в день окончательного формирования утренней звезды, не наблюдалось бычьих сигналов. Трейдер, использующий баровый график, дождался бы прорыва линии тренда и упустил бы около 30 пунктов дохода [c.238]
На ценовом графике строятся линии тренда и параллельные линии ценовых каналов Обратите внимание на то как 60-минутные свечи на графике S O образуют многочисленные каналы за короткий 9-дневный период времени Часто каналы генерируют гармоничные уровни порождающие дополнительные параллельные линии между основными границами. [c.81]
Pier ing line (kirikomi, проникающая линия) - после длинной черной свечи, продолжавшей медвежий тренд, следующее открытие имеет место еще и с разрывом вниз по тренду. Однако этот разрыв фактически означал последние усилия медведей, после чего ход вниз остановился. [c.97]
Для трендов остаются в силе те же соображения о способе проведения линии, а также о характере прорыва линии тренда закрытие свечи после прорыва линии трендавыше нисходящего тренда (или ниже восходящего тренда) является гораздо более сильным сигналом об изменении тенденции, чем простое пересечение линии тренда свечой. Кроме того, для трендов имеет место аналогичное свойство взаимозаменяемости после того как восходящий тренд пробит, график цены возвращается к нему и тренд становится линией сопротивления (рис.2.2.3.). Точно также (как правило ), после пробития нисходящего тренда график совершит откат до линии тренда, которая теперь превратится в линию поддержки. Такое поведение графика можно усмотреть на рисунке 2.2.1. [c.43]
Следующая комбинация — pier ing line (kirikomi, проникающая линия, рис. 4.3.7) — получила свое название в связи с тем, что вторая свеча комбинации проникает в диапазон первой, и достаточно далеко. Посмотрите на рисунок после длинной черной свечи, продолжавшей медвежий тренд, происходит открытие будущей белой свечи, причем с разрывом вниз по тренду. Однако этот разрыв фактически означал последние усилия медведей , после чего ход вниз остановился и в конце концов превратился в активный рост. [c.153]
Sto hasti , линии которого направлены почти горизонтально и очень близки друг к другу (рисунок 10.2), показывает, что приближается Коррекция дневного Тренда, а быть может, даже его разворот. В то же время, показания обеих DMA говорят, что дневной Тренд есть и направлен вверх (короткая DMA-3x3 выше длинной 25x7). Поскольку мы считаем Sto hasti сторожем Коррекций в большей степени, чем сторожем Тренда, будем ожидать Коррекцию. В пользу этого говорит и сформировавшаяся на текущий момент свеча Доджи на вершине дневного графика. Рынок задумался и почти что замер. [c.241]
Поведение участников рынка почти полностью соответствует предыдущему случаю с той лишь разницей, что падение цены не будет происходить столь стремительно по причине более высокой цены закрытия. Необходимо также отметить тот факт, что в случае, когда цена закрытия первой свечи совпадает с ее минимумом, последние две модели становятся идентичными Thrusting Line — толчок . Толчок — более сильная модель, чем две предыдущие. Однако она оказывается неспособной закрыться выше срединной точки тела предыдущего дня. Следует отметить, что ценовой разрыв при формировании данной модели, как правило, несколько больше, чем в случае моделей у линии шеи и на линии шеи . Формирование модели начинается, как и в предыдущем случае, с возникновения длинной черной свечи в направлении нисходящего тренда. Вторая свеча (второй день) оказывается белой и открывается значительно ниже минимума предыдущей свечи . В то же время уровень закрытия второй свечи располагается внутри тела свечи первого дня, не доходя до ее срединной точки (рис. 11). [c.274]
Вслед за пятой или шестой черной свечой может возникнуть стремительное падение котировок, как это и произошло с бумагами ОАО Ростелеком в мае-июне 2002 г. (рис. 33.2). Здесь можно видеть вершину восходящего тренда, на которой прямоугольником выделен набор следующих друг за другом свечей с длинной верхней тенью. После выхода котировок из тренда вбок последовало стремительное девятидневное падение, сопровождавшееся последовательным набором черных свечей. После этой серии возникла комбинация Проникающая линия, обозначившая уровень сопротивления 41 руб. за бумагу, который так и не был преодолен до конца 2002 г. В этой связи рассмотрим в качестве еще одного примера рис. 33.3, относящийся ко второй половине 2000 г., на котором представлены цены на акции компании Intel orp. Падение котировок в области 2 до отрыва и после было поистине сокрушительным. [c.328]
Модель на линии шеи так же, как и модель у линии шеи, является слабым началом пронизывающей свечи. Тем не менее она несколько сильнее, но не настолько, чтобы привести к развороту тренда. Кроме того, как вы могли заметить, эта модель, если оба ее дня близки к марибозу, очень сходна с моделью встречающихся свечей. [c.195]
Meeting lines (встречающиеся линии, рис. 4.3.16), очередная комбинация, тоже является медвежьим сигналом. Она прогнозирует разворот тренда вниз. Ее характерной чертой является то, что цены закрытия первой белой и второй черной свечи одинаковы. www.fx Sub.org [c.162]
Смотреть страницы где упоминается термин СВЕЧИ И ЛИНИИ ТРЕНДА
: [c.189] [c.7] [c.203] [c.147] [c.331] [c.465] [c.649] [c.78] [c.164] [c.177]Смотреть главы в:
Графический анализ финансовых рынков -> СВЕЧИ И ЛИНИИ ТРЕНДА