ПРИНЦИП ВОЛН ЭЛЛИОТТА

ПРИНЦИП ВОЛН ЭЛЛИОТТА  [c.139]

Эллиотт начинал как благоговейный последователь теории Доу. Он верил, что учет временного фактора, есть ключ к успешному инвестированию, и когда покупать гораздо более важно, чем что покупать. Когда в конце 1920-х - начале 1930-х годов тяжелая болезнь приковала его к постели, он начал интенсивное изучение поведения рынка, которое в конце концов, привело к более детальным выводам, чем результаты работы Доу. В 1934 году он разработал первый набор своих принципов, который был опубликован под названием "Волновой принцип", а в дальнейшем его работа получила название "Волновой принцип Эллиотта" (или "Теория Волн Эллиотта").  [c.35]


Изложенные выше основные принципы теории волн Эллиотта дают удовлетворительные результаты на рынке Форекс, хотя и существуют довольно многочисленные противники практического использования этой теории /62/.  [c.111]

Для математического изложения своей теории Эллиотт использовал принцип чисел Фибоначчи, который мы рассмотрели в п.2.11.2. При этом он показал на 80-летнем периоде анализа существование 8 волн, 5 из которых принадлежат бычьему тренду (цифровая фаза - на рисунке волны 1-5) и 3 - принадлежат медвежьему тренду (буквенная фаза - на рисунке волны АДС).  [c.168]

В 1930-х годах Ральф Нельсон Эллиотт обнаружил, что цены на фондовом рынке меняются по узнаваемым моделям. Модели, которые он выделил, повторяемы по форме, но не обязательно по времени или амплитуде. Эллиотт насчитал 13 подобных моделей, или волн , которые вновь и вновь возникаю г в рыночных ценовых данных. Он назвал, определил и проиллюстрировал эти модели. Затем он описал, как, будучи связаны между собой, они формируют свои же более крупные по размеру аналоги, которые, в свою очередь, формируют те же самые модели еще большего размера, и так далее, приводя к структурированной прогрессии. Он назвал то явление волновым принципом.  [c.19]


Именно Коллинз обратил внимание Эллиотта на связь счета волн (5 3) с числовым рядом Фибоначчи, в результате чего волновой принцип обрел новое и более глубокое содержание.  [c.42]

Конечно, объяснения психологии движущих сил рынка по Эллиотту приходится принимать на веру. Подтвердить их практикой не представляется возможным. Психология каждой отдельной волны неуловима для научного измерения и остается на уровне вербальных описаний. Однако особого ущерба делу это не наносит, поскольку главное здесь — не психологические положения, а принципы графического анализа.  [c.77]

Кроме того, волновой принцип учит трейдера не надеяться на авось . Этому способствует рациональная система оценки. В ней трейдер может черпать силу, удерживающую от искушения присоединиться к толпе , которая увеличивает обороты движения на импульсной волне 5. Настоящий последователь Эллиотта не будет надеяться на дополнение, а благоразумно подождет прояснения ситуации и, если дополнение действительно возникнет, воспользуется открывшейся возможностью. Аналогичным образом он действует и на этапе коррекции.  [c.197]

Но для полноценной работы недостаточно знания того, что не рекомендуется делать. Одно дело понимать, что волновой принцип управляет рынком, и даже уметь расчетливо принимать соответствующие меры предосторожности, а другое — предсказать, даже предположительно, направление и диапазон движения следующей волны. Заучить все конфигурации Эллиотта, как таблицу умножения, конечно же, можно, но это не означает получить гарантированную возможность зарабатывать.  [c.197]

С точки зрения теории Эллиотта естественным является ожидание того, что, однажды начавшись, текущая волна и/или складывающаяся конфигурация завершит свой пробег до наиболее вероятного размера или разовьется до установленной полноты структурных форм. Проще говоря что еще не завершилось, то закончит свое дело, а достигшее своего предела уступит место очередной смене в соответствии с предписаниями волнового принципа.  [c.248]


Поскольку волновой принцип использует целый ряд положений, проверка соблюдения которых не зависит от субъективных факторов пользователя, возникает искушение создать соответствующий программный продукт, способный анализировать поведение рынка, делать разметку волн по Эллиотту и давать прогнозное суждение.  [c.251]

Каналы волновых моделей являются дополнительными и очень важными графическими построениями, помогающими определить возможные проекции окончания волн. Еще Эллиотт описал принцип построения канала для импульса в процессе его формирования. Это достаточно простой способ, который можно распространить и на некоторые коррекционные модели.  [c.140]

В предыдущих разделах были изложены основные принципы волновой теории Эллиотта и необходимый дополнительный набор вспомогательных инструментов. Кроме того, для каждой волновой модели был сформулирован набор правил, которым они должны соответствовать. Закон волн не был бы законом, если бы подавляющее большинство волновых моделей, особенно на крупных тайм-фреймах, эти правила не выполняли.  [c.195]

В мае 1934 года результаты наблюдений Эллиотта за поведением фондового рынка начали складываться в общую совокупность принципов, которым подчинялись движения волн ценовых значений фондовых индексов на всех тайм-фреймах. В настоящее время можно сказать, что результаты наблюдения Эллиотта за рынками являются фрактальными , но этот термин пришел позже из теории хаоса, хотя сам Эллиотт значительно опередил данную теорию в фактическом описании составных частей волновых моделей и их взаимосвязи. Опытный организатор бизнес-процессов в результате тщательного изучения поведения рынка открыл организационный принцип, стоящий за рыночными ценовыми движениями. По мере того, как он набирался опыта в  [c.221]

Этот замечательный инструмент называется Теория волн Эллиотта, один из немногих технических инструментов, который является предсказательным по своей природе. Проницательный трейдер или инвестор может использовать эти принципы для аккуратного предсказания крайних точек рынка. Большинство форм технического анализа, хотя, в общем, и более точны в определении цены по сравнению с фундаментальными исследованиями, но имеют задержку и более реактивны. Скользящие средние пересекают цены спустя много времени после того, как тренд развернулся. Подтверждение разворотной модели "голова и плечи" или прорыв треугольника случаются спустя много времени после того, как наиболее привлекательные ценовые уровни для входа или выхода уже были достигнуты. Осцилляторы основаны на сглаженных ценах и стремятся следовать за ними а, в общем случае, они хорошо работают лишь на рэнджевых рынках, (то есть находящихся в торговом диапазоне).  [c.180]

Теория волн Эллиотта также работает и на рынках, которые не имеют наклона вверх (типа, рынка облигаций), подобно рынку акций, который имеет такой долгосрочный наклон, благодаря прогрессу технологий. (Автор, например, развивал свои навыки анализа волн Эллиотта, применяя принцип на рынке облигаций и Forex.  [c.186]

Главный же смысл концепции — установление общего взгляда на рынок. Когда много трейдеров видят один и тот же набор волн, начинает действовать принцип самооправдывающегося прогноза . Рынок будет развиваться по законам волн Эллиотта, так как все трейдеры руководствуются одинаковыми ориентирами. А если законы рынка известны, можно составить прогноз, и пользуясь его результатами — получить честно заработанную прибыль.  [c.144]

Если бы искусный метод пропорционального анализа можно было бы успешно применить в пределах основных принципов, прогнозирование с помощью Закона волн Эллиотта стало бы более научным. Оно всегда останется применением вероятности, а не определенности. Закон природы, управляющий жизнью и развитием, хоть и неизменный, все же допускает огромное разнообразие индивидуальных исходов, и рынок не является исключением. Все, что можно сказать сейчас о пропорциональном анализе, так это то, что сравнение ценовых длин волн зачастую подтверждаются, часто с высокой точностью, применимость пропорций к фондовому рынку найдена в последовательности Фибоначчи. Было весьма впечатляющим, но не удивительным для нас, например, что рост с декабря 1974 по июль 1975 составил как раз 61.8% от предыдущего медвежьего скольжения 1973-74 г.г., или что падения рынка 1976-78 г.г. составило точно 61.8% от предыдущего подъема с декабря 1974 по сентябрь 1976. Несмотря на постоянную очевидность значения пропорции 0.618, тем не менее, наша фундаментальная уверенность должна основываться на форме, с пропорциональным анализом в качестве резерва или указания к тому, что мы видим в моделях движения. Совет Болтона по отношению к пропорциональному анализу был таков "Осуществляйте его незатейливо". Исследование еще может достичь дальнейшего прогресса, поскольку пропорциональный анализ все еще находится на начальной стадии развития. Мы надеемся, что те, кто работает с проблемой пропорционального анализа, внесут достойный вклад в подход Эллиотта.  [c.90]

Абсолютно правильная пятиволновая структура -это скорее исключение. Но и большая степень свободы в распознавании волн также недопустима точных, математических, критериев нет, а при "вседозволенности" может оказаться столько же воображаемых волн, сколько и трейдеров. Главный же смысл концепции - установление общего взгляда на рынок. Если много трейдеров видят один и тот же набор волн, то по принципу "самооправдывающегося прогноза" рынок будет развиваться по законам волн Эллиотта, так как все трейдеры имеют перед глазами одинаковые ориентиры. Поэтому существует необходимость в достаточно четко установленных правилах выделения волн и построения из них рыночных циклов. Ниже эти правила сформулированы на основе доступного по литературным источникам материала.  [c.110]

Полная волна или "цикл" состоит из пяти волн наверх, перемежающихся лрсмя волнами вниз. Колебания, которые происходят в направлении тренда, называются "импульсными" волнами. Наблюдения Эллиотта показывали, что законы природы стремятся разворачиваться в направлении роста, и таким образом, существует восходящее стремление цикла. Каждая волна или цикл может быть разделена на серию более мелких. Больший цикл, соответствует тем же принципам, что и меньший. Распознаваемые модели для свинг-трейдинга могут формироваться на любом временном интервале.  [c.35]

Эллиотт пытался дать персональные характеристики для каждого типа волны. Каждое колебание анализируется в терминах объема и волатильности (изменчивости). И все правила Эллиотта в отношении характеристики волны, служат идее построения совокупной модели рыночного поведения, которая могла бы использоваться в качестве прогностического инструмента. (См. Главу 8 для более углубленного изучения Волновой Теории Эллиотта). Однако, Эллиотт (как, впрочем, и Вайкофф, и Шабакер) подчеркивал в своих сочинениях, что практика может сильно варьировать по сравнению с теорией. Самому Эллиотту понадобилось несколько лет постоянного использования, прежде чем он почувствовал себя уверенно в применении принципов колебаний, которые он наблюдал.  [c.36]

Сравните эту концепцию со словами астронома Вильяма Кингсланда (William Kingsland) в книге Великая пирамида в фактах и теории о том, что египетские астрономия/астрология была наукой для особо посвященных, связанной с великими периодами человеческой эволюции . Закон волн объясняет великие периоды человеческой эволюции и показывает, как и почему они развиваются именно так. Более того, он охватывает и в микро-, и в макро-масштабе все, что базируется на парадоксальном принципе динамизма и изменения в пределах неизменной формы. Именно эта форма создает структуру и единство вселенной. Ничего в природе не предполагает, что жизнь является чем-то беспорядочным или бесформенным. Слово вселенная означает единый порядок . Если жизнь обладает формой, тогда мы не должны отрицать возможность того, что человеческое развитие, которое является частью реальности жизни, также обладает порядком и формой. Если продолжить, то фондовый рынок, который оценивает производственную предприимчивость человека, также должен обладать порядком и формой. Все технические подходы к постижению рынка зависят от основного закона порядка и формы. Теория Эллиотта, тем не менее, продвигается дальше других. Она гласит, что не важно, насколько маленькой или насколько большой является форма, основная модель остается неизменной.  [c.73]

Когда диагональные треугольники появляются в BOIH 5 или С, они принимают форму 3 3 3-3-3, которую описал Эллиотт. Однако не так давно стало ясно, что время от времени в импульсах в волне 1 и в зигзагах в волне А появляются вариации этой модели. Характерные перекрытия BOJ н 1 и 4 и схождени ограничивающих линий, образующих форму клина, остаются теми же, что и в случае конечных диагональных треугольников. Однако деление отличается и образует модель о - Я-5-3-5. ( трукту-ра этого образования (см. риг 1 20 соответствует духу волнового принципа, в котором пятиволновое деление действующих волн  [c.41]

Прокол верхней границы временами заранее сообщает о себе с помощью предшествующего ему прокола нижней границы либо волной 4, либо второй подволной из волны 5, как предполагает иллюстрация из книги Эллиотта Волновой принцип , воспроизведенная на рис. 2-10. Прокол линии подтверждается немедленным ряз-воротом назад под линию. Прокол границы канала также может возникать и на падающем рынке. Эллиотт совершенно правильно предостерегал, что верхний прокол на высокой волновой степени усложняет идентификацию волн меньших степеней, поскольку верхние границы каналов меньших степеней иногда оказываются пробитыми последней пятой волной. На pur. 1-17, 1-19к2-11 показаны взятые из реальной жизни примеры проколов границы канала.  [c.79]

В 1939 году в журнале Finan ial World были охгубликованы 12 написанных Р. Н. Эллиоттом статей под общим заголовком Волно вой принцип . В оригинальном предисловии издателя, открывавшем серию, говорилось следующее  [c.138]

Будучи явлением массовой психологии, фондовые индексы разворачиваются в соответствии г аплиоттовскими волновыми моделями независимо от ценовых движений отдельных акций. Волн< i-вой принцип до некоторой степени применим и к отдельным акциям, однако подсчет волн для них часто оказывается слишком апу тайным и не имеет большого практического значения. Иными ело вами Эллиотт не скажет вам. на какую лошадь ставить, но поможет оценить общую скорость скачек. В отношении отдельных акций, вероятно, стоит обратиться к другим методам анализа, а не пытаться втиснуть поведение цен акций р по (счет во. IH Эллиотта.  [c.177]

Подразумевается слишком длительный период для всей во.<нь.-V, которая, скорее, должна бы быть короткой и простой волнпй. похожей на волну I, имевшую место с 19Я2 по 1937 год, чем с чиж ной волной, похожей на растянутую волну 7Л. прпдолжа шук с п с 1942 по 1966 год (см. Волновой принцип Эллиотта , pv о 5).  [c.234]

И хотя интерес к волновому принципу никогда полностью не исчезал, все же был период некоторого его угасания, косвенно подтвердивший универсальную правоту волновой теории (своего рода откат внимания публики после первой волны интереса). С 1978 г. популяризацией данной темы занялся Роберт Прек-тер, мл. (Robert R. Pre hter, jr.) . Под его руководством были переизданы не только труды Эллиотта, но и ранние работы наиболее видных и авторитетных сторонников данной теории .  [c.43]

Оказывается, что импульсная пятиволновка , оставаясь таковой, может состоять и из большего числа волн. Но все они развиваются в полном соответствии с положениями волнового принципа. Это еще раз подчеркивает, что пятиволновка — это не столько конкретное число, сколько символ, обозначение стадии импульса. Не разобравшись в этом, можно разочароваться в универсальности формулы Эллиотта на том основании, что уж слишком часто она не выполняется . Но ведь любая теория, как и тот ребенок, которого выплескивают вместе с водой, не несет ответственности за непонимание кем-то ее нюансов.  [c.89]

Это, пожалуй, одна из наиболее известных фигур движения рынка. Она легко определяется и часто возникает. Согласно волновому принципу Эллиотта, особенностью коррекционных треугольников является то, что число волн здесь равно 5. Их принято обозначать буквами а, Ь, с, d, e. Все они — трехволновки . И это является одной из важнейших отличительных черт, присущих треугольнику коррекции, который настоятельно не рекомендуется смешивать с такими, имеющими внешнее сходство фигурами, как диагональ (стадия импульса) и усеченная горизонталь (стадия коррекции).  [c.113]

В принципе, в волновой теории существует две большие категории волн — действующие и противодействующие. На их способности объединяться в более крупные волновые конструкции или распадаться на более мелкие аналогичные конструкции и основана волновая теория Эллиотта. Каталог подобных волновых конструкций — моделей (patterns) — будет подробно рассмотрен в следующих разделах.  [c.36]