При нисходящем ЕМА играйте на понижение. Открывайте короткие позиции, когда цены подскочат до ЕМА или чуть выше. Размещайте защитный стоп-приказ чуть выше недавнего максимума, понизив его до безубыточного уровня, как только цена закрытия опустится ниже ЕМА. [c.146]
Установите защитные стоп-приказы. Открыв позицию, установите защитный стоп-приказ методом зоны безопасности (см. стр. 191). При этом имеет смысл поставить стоп-приказ только по ценам закрытия. Таким образом, кратковременный выход за этот уровень, вызванный рыночным шумом, не активирует приказ. Естественно, ни в коем случае нельзя сидеть, ожидая поворота в вашу пользу. Внутридневному трейдеру нужна железная дисциплина. [c.167]
Начинающему трейдеру лучше учиться играть на краткосрочных колебаниях цен, потому что тогда легче определить ориентиры прибыли и уровни защитных стоп-приказов при этом результаты проявляются раньше и меньше трудностей с управлением капиталом. Выбор между игрой на краткосрочных колебаниях цен или по долгосрочным трендам отчасти объективен и отчасти субъективен. Что лучше выбрать Повидав тысячи трейдеров и инвесторов, я убедился, что биржевая элита тяготеет к торговле по долгосрочным, устойчивым трендам, но мало кому удается делать это с успехом. Гораздо больше трейдеров, умеющих зарабатывать деньги — иногда очень большие деньги — на краткосрочных колебаниях. Принципы тройного экрана применимы к обоим подходам, хотя правила открытия, и особенно закрытия, позиций различаются. [c.208]
Вы можете включить в таблицу дополнительные столбцы — например, указать систему, на основе которой нашли данную сделку, первоначальный защитный стоп-приказ и проскальзывание (если оно имело место). Вы можете отразить в таблице частичное закрытие позиции, а также причины выхода — достижение ценовых ориентиров, исполнение стоп-приказов или просто нетерпение. Можно запрограммировать таблицу так, чтобы она давала сводку прибылей и убытков либо показывала количество выигрышных и проигрышных сделок по каждому рынку и по каждой системе чтобы она показывала среднюю, наименьшую и наибольшую прибыль или убыток от каждой сделки на каждом рынке или по каждой системе. [c.259]
Ценовые пробелы, образующиеся на столбиковых графиках, также могут быть использованы для выбора оптимального момента открытия или закрытия позиций. Например, пробелы, образующиеся в процессе роста цен, часто затем выступают в роли уровней поддержки. Поэтому при восходящей тенденции целесообразно открывать длинные позиции при падении цены до верхней границы пробела или чуть ниже, внутрь него. Стоп-приказ можно разместить под пробелом. При медвежьем рынке открывайте короткую позицию в тот момент, когда цены поднимаются до нижней границы пробела или даже частично его заполняют. Защитный стоп-приказ в этом случае размещается над пробелом. [c.535]
Эти временные точки, конечно, усреднены и могут несколько меняться от рынка к рынку. Методика опорных точек используется только для определения наиболее благоприятного момента для открытия позиций тогда, когда трейдер полагает, что рынок вот-вот изменит направление. Сигналом к покупке или продаже служат прорывы уровней опорных точек, происходящие в течение торгового дня. Чем позже (в течение дня) возник сигнал, тем он надежнее. В качестве иллюстрации сигнала к покупке можно привести следующую ситуацию. Если цена открытия превышает цену закрытия, зафиксированную накануне, но ниже максимальной цены того же, предыдущего дня, стоп-приказ на покупку устанавливается выше максимальной цены предыдущего дня. Определив уровень стоп-приказа на покупку, трейдер устанавливает защитный стоп-приказ на продажу ниже минимальной цены текущего дня. За тридцать пять минут до окончания торговой сессии, если позиция так и не была открыта, стоп-приказ на покупку устанавливается выше максимальной цены текущего дня с защитным стоп-приказом ниже сегодняшней цены открытия. Обычно в течение первых тридцати минут торгов никаких действий не предпринимают. В ходе дня опорные точки постепенно суживают - точно так же, как рамки защитных стоп-приказов. И наконец, чтобы сигнал к покупке окончательно [c.548]
Взгляните теперь на рисунок 11.11. Прежде всего, рассмотрим нисходящую линию поддержки (линия А), ранее представленную на рисунке 11.10. Соединив минимумы LI и L2, получаем предварительную линию поддержки. Свеча L3 почти коснулась этой линии, после чего цены вновь подскочили вверх. Это говорит о действенности линии поддержки. Минимумы в точке L4 оказались не просто успешной проверкой этой нисходящей линии поддержки, они образовали бычью модель просвет в облаках . В тот момент следовало закрыть короткие позиции или, по крайней мере, принять защитные меры снизить уровень стоп-приказов или продать опционы пут. Покупать было еще не время ведь основная тенденция — направлена вниз (что видно по медвежьему каналу, очерченному нисходящей линией А и пунктирной линией со противления над ней). В этом случае минимум в точке L4 оказался началом мощного бычьего наступления, которое закончилось лишь с появлением — через несколько месяцев — длинноногого дожи рикши, поскольку цены открытия и закрытия находились в середине диапазона и повешенного. Обратите внимание на вторую модель просвет в облаках , образовавшуюся 19 и 20 октября. [c.195]
Для проверки исходной ССВ используется метод случайного входа (описанный во введении к части III). В качестве выходов используются обычные стандартные выходы (только по цене закрытия). ССВ содержит следующие правила Если на закрытии рынок находится ниже цены входа на величину, равную произведению некоторого множителя (параметр защитной остановки) на размер среднего истинного диапазона последних 50 дней, тогда срабатывает защитная остановка. Если цена закрытия больше цены входа на величину, равную произведению некоторого множителя (параметр целевой прибыли) на размер среднего истинного диапазона, тогда срабатывает лимитный приказ, фиксирующий целевую прибыль. Эти правила сформулированы для длинных позиций с выходом по цене закрытия. Для коротких позиций пороги размещаются наоборот, т.е. защитная остановка помещается выше цены входа, а лимитный приказ — ниже. Если после 10 дней не достигнута ни защитная остановка, ни целевая прибыль, то сделку останавливают рыночным приказом по цене закрытия. Приведенный ниже код выполняет данные правила выхода и случайные входы. Тестируются три типа входных приказов (по цене открытия, по лимитному и стоп-приказу). Используется стандартный портфель и стандартная тестовая программная платформа. [c.323]
Обратите внимание, что мы говорим о приказах на выход и вход, а не о сигналах. Почему Потому, что сигналы слишком неопределенны. Означает ли сигнал на покупку, что следует покупать при открытии следующего дня или покупать с использованием стоп- или лимит-приказа И если да, то по какой цене Если поступает сигнал на выход из длинной позиции, когда должен производиться выход — при закрытии, при достижении определенной цены или, может быть, по защитной остановке Каждый из таких приказов будет иметь различные последствия в конечном результате. Таким образом, для определения работоспособности метода входа или выхода нужно, чтобы он давал не общие сигналы, а в определенные моменты времени давал специфические приказы. Полностью определенный приказ на вход или выход может быть легко проверен на качество или эффективность. [c.14]
На рис. 4.2 отмечено восходящее окно, которое появилось в апреле 1993 года. По теории свечей оно должно было стать поддержкой — что и случилось позже, во время сентябрьского отката. Независимо от того, купил ли трейдер на откате к окну или уже имел длинную позицию, защитный стоп-приказ о продаже следовало разместить ниже основания восходящего окна. (Поскольку это недельный график, стоп-приказ должен исполняться в случае падения недельной (т.е. пятничной) цены закрытия ниже указанного уровня.) Обратите внимание, что во внутринедельном режиме прорыв окна все же произошел, но медведям не хватило стойкости, чтобы удержать цены ниже основания окна на момент закрытия сессии в пятницу. В данном случае поддержка окна осталась в силе, но далеко не все трейдеры смогли бы вынести сильнейшее нервное напряжение, наблюдая, как цены упали ниже окна, а затем вновь поднялись над его нижней границей к закрытию пятничной сессии. Этот пример наглядно показывает, что успех в торговле во многом зависит от характера трейдера. [c.144]
Суть торговли диапазона в предпочтительном направлении проста. Основываясь на фундаментальном и техническом анализе, мы пытаемся предугадать направление прорыва диапазона и заранее занять выгодную позицию в предпочтительном направлении по наилучшей цене. Позиция открывается с учетом всех правил открытия позиций и риск-менеджмента вблизи выбранной границы диапазона. Не следует пренебрегать и выставлением защитного стоп-приказа. При приближении цен к противоположной стороне коридора часть позиции (половина) закрывается и фиксируется прибыль, а часть удерживается на тот случай, если цены прорвут диапазон и устремятся в планируемом направлении. Если после закрытия половины позиции цены возвращаются к первоначальным рубежам, то вновь открывается позиция в направлении предполагаемого пробоя, и цикл торговли начинается заново. Так можно повторять довольно много раз, фиксируя и накапливая небольшую прибыль от спекуляций внутри коридора до тех пор, пока не произойдет действительный прорыв. Если прорыв произойдет в планируемом направлении, то половина первоначальной позиции существенно увеличит прибыль, заработанную на спекуляциях внутри рейнджа. Если прорыв, паче чаяния, произойдет в противоположном направлении, то уже накопленная к этому времени прибыль не даст понести существенные потери. В этом собственно и состоит вся суть торговли диапазона в преимущественном направлении. [c.509]
Наиболее решительно настроенные трейдеры могут отдавать приказы по формуле стоп-и-разворот при исполнении стоп-приказа на закрытие длинной позиции брокер должен одновременно открыть короткую. Если сверхсильный сигнал не срабатывает, это показывает, что на рынке подспудно происходят фундаментальные перемены. Если акции, купленные по наиболее сильному в техническом анализе сигналу, обваливаются до уровня защитного стоп-приказа, значит, медведи особо сильны и стоит сыграть на понижение. Закрытие длинных позиций и одновременное открытие коротких редко себя оправдывает, но случаи ложных расхождений гистограммы MA D являются исключением. [c.121]
Восходящий тренд на недельном графике означает, что акциями компании Allian e Gaming можно играть только на повышение либо выжидать. Когда ЕМ А на дневном графике растет, как и на недельном, у нас появляется несколько возможностей. Можно купить, когда иены откатятся к растущему ЕМА на дневном графике или когда краткосрочный индекс силы опустится ниже нуля. При этом верхняя граница канала дает нам ориентир для фиксации прибыли. Опытный трейдер может нараши-вать прибыльную позицию в ответ на новые сигналы к покупке, подтягивая защитные стоп-приказы вместо закрытия позиции при достижении верхней границы канала. По мере роста цен канал расширяется с 10 пунктов в апреле до 16 в июле. [c.153]