В случае уменьшения стоимости переоцененных основных средств проводки обратные [c.520]
Ряд крупных российских компаний осуществил переоценку основных фондов на 01.01.2002 (РАО ЕЭС , Газпром , Сургутнефтегаз ). В этих компаниях стоимость основных фондов повысилась более чем в 2 раза. Соответственно, должны были возрасти и амортизационные фонды этих компаний. Естественно, это могло привести к существенному уменьшению налогооблагаемой базы (прибыли) и потерям бюджета. В конце концов было найдено компромиссное решение при определении налогооблагаемой базы нужно учитывать не весь прирост стоимости переоцененных основных фондов, а только 30 %. Такого еще нигде в мире не было. Но иные решения, без всякого сомнения, имели бы крайне неблагоприятные последствия или для бизнеса вообще, или для бюджета. [c.82]
Всего этого, как мне кажется, можно было бы избежать, если бы в законодательном порядке были отрегулированы условия переоценки основных фондов в зависимости от накопленной инфляции. Мне известны попытки отдельных законодателей решить эту проблему. Пока эти попытки оказались безрезультатными. Именно поэтому возникают экстравагантные решения о частичном учете прироста стоимости переоцененных основных фондов. [c.83]
МСФО допускает факт корректировки фактической стоимости приобретения актива до его справедливой стоимости (переоцененной восстановительной или экспертной или рыночной оценки) для начисления амортизационных отчислений. [c.343]
Методология учета основных средств определена международным стандартом финансовой отчетности (МСФО) 16 Основные средства . Согласно п.56 этого стандарта финансовый результат от выбытия или реализации основного средства определяется как разница между чистыми поступлениями и балансовой стоимостью объекта за вычетом суммы накопленной амортизации и накопленного убытка от обесценения. Согласно п.39 стандарта положительный результат переоценки основного средства, учтенный в разделе капитала, может списываться на счета нераспределенной прибыли при реализации этого результата. При этом сумма реализованного положительного результата может быть определена в виде разности между суммой амортизации, рассчитанной на основе переоцененной балансовой стоимости актива, и суммой амортизации, рассчитанной на основе его первоначальной стоимости. Списываемая сумма не отражается в отчете о прибылях и убытках. [c.136]
Сумма амортизации, рассчитанная на основе переоцененной балансовой стоимости актива, равна общей сумме отнесенных на расходы амортизационных отчислений или разности между остатком по счету 02 Амортизация основных средств и суммой переоценки амортизации (80 — 20 = 60 ден. ед.). [c.137]
Двойное дефлятирование осуществляется с помощью двух индексов цен (на продукт и промежуточное потребление) и состоит в том, что отдельно переоцениваются в сопоставимые цены (по отраслям) показатели валового выпуска и промежуточного потребления. Валовая добавленная стоимость текущего периода в сопоставимых ценах получается как разность между переоцененным валовым выпуском и переоцененным промежуточным потреблением, т.е. [c.575]
В системе традиционного учета, основанного на первоначальной оценке, международные стандарты допускают учет амортизируемых активов по переоцененной стоимости, считающейся их справедливой стоимостью на дату переоценки за вычетом накопленной амортизации. [c.249]
Восстановительная стоимость — недисконтированная сумма денежных средств или их эквивалентов, которая потребовалась бы для погашения обязательств в настоящий момент. Иными словами, это переоцененная стоимость погашения ранее возникшего долгового обязательства в настоящий момент. [c.255]
Восстановительная стоимость погашения обязательства Переоцененная стоимость погашения ранее возникшего долгового обязательства в настоящий момент [c.255]
В связи с этим в МСФО 40 оценка по справедливой стоимости инвестиций в недвижимость определена в качестве основного подхода, а оценка по переоцененной стоимости - разрешенного альтернативного подхода. Иными словами, данный стандарт не предписывает оценку по справедливой стоимости в качестве единственно возможного подхода. Вместе с тем стандарт не просто разрешает применять данную оценку наряду с другими способами оценки. Обозначив оценку по справедливой стоимости как основной подход, Правление Комитета по МСФО четко выразило свою позицию предпочтение должно отдаваться этому способу оценки. Тем самым, признав наличие двух альтернативных способов оценки, Правление указало пользователям МСФО ориентир в выборе между ними. [c.77]
Допустимый альтернативный подход предполагает, что после первоначального признания в качестве актива объект основных средств должен учитываться по переоцененной стоимости, являющейся его справедливой стоимостью на дату переоценки за вычетом амортизации и убытков от обесценения, накопленных впоследствии. Переоценки должны проводиться достаточно регулярно, чтобы балансовая стоимость существенно не отличалась от справедливой стоимости на отчетную дату (п. 29 МСФО 16). [c.219]
Переоценка основных средств группы производится одновременно с целью исключения возможности избирательной переоценки активов, а также представления в отчетности статей, являющихся суммой основных средств, оцененных по фактической стоимости и по переоцененной стоимости на разные даты. Однако группа активов может переоцениваться по скользящему графику, если переоценка производится в течение короткого времени, и результаты постоянно обновляются. [c.220]
Дальнейшее развитие теорий глобального финансового результата привело к мысли производить оценку активов по текущим ценам и определять финансовый результат как разность между стоимостью активов по текущим ценам и их балансовой стоимостью. Затем было введено понятие безденежной прибыли устанавливаемой как разница между переоцененными активами и активами по балансовой оценке, были открыты принципы условной реализации активов, т. е. заложены основы представления о нулевом балансе . Безденежная прибыль (или безденежный, но реальный убыток) может иметь место в результате изменения цен на активы. Если рыночная цена активов превышает учетную, то образуется безденежная (потенциальная) прибыль, и наоборот, если рыночная цена падает ниже учетной, возникает безденежный (потенциальный) убыток. [c.81]
Исходя из изложенного, мы видим, что МСФО, так же, как российские нормативы, допускают переоценку основных средств, а их балансовая стоимость равна разности между первоначальной или переоцененной стоимостью и амортизацией. Нужно отметить также и сходство в исчислении первоначальной стоимости, правилах переоценки, методах начисления амортизации основных средств в отечественных нормативах и в МСФО. В то же время нельзя не отметить и то, что из-за влияния традиционного подхода и налоговых ограничений не все возможности, устанавливаемые отечественными нормативами бухгалтерского учета, используются на практике для отражения в отчетности основных средств. Например, также, как и МСФО, российские нормативы допускают четыре метода начисления амортизации основных средств, которые идентичны изложенным в МСФО 16. Однако для целей налогообложения при любом, отличном от традиционного в нашей стране линейного, способе начисления амортизации сумма налогооблагаемой прибыли должна быть скорректирована. Это приводит к тому, что предприятие не применяет иные методы, кроме линейного, жертвуя, возможно, достоверностью информации об основных средствах. [c.242]
Перечисленные моменты определяют значения, всегда присутствующие в ИСУ при учете объектов стоимость поступления и стоимость выбытия. Первая носит также название стоимости приобретения, а вторая — продажной стоимости. Например, товар куплен за 10 рублей, а продан за 15 рублей стоимость поступления (приобретения) здесь составляет 10 рублей, а стоимость выбытия (продажная стоимость) — соответственно 15 рублей. Оценка объекта во время его нахождения в хозяйственном комплексе специального наименования не имеет. Поскольку такая оценка на практике случается в результате переоценки — выполняемого, как правило, не чаще одного раза в год изменения учетной цены некоторых объектов, — можно говорить о переоцененной стоимости таких объектов. [c.218]
Подчеркнем, что термины стоимость поступления , стоимость выбытия и переоцененная стоимость характеризуют не основание, а момент оценки. [c.219]
Указанные термины, в отличие от стоимости поступления , стоимости выбытия и переоцененной стоимости , характеризуют уже не момент, а основание оценки. То есть в словосочетании фактическая стоимость поступления первая часть будет указывать на примененное при оценке основание, а вторая — на момент оценки. Заметим к слову, что некоторые термины характеризуют одновременно и момент оценки, и ее основание (или то, что бухгалтерским учетом под таковым понимается) к примеру, понятие первоначальная стоимость , благодаря своему регламентированному характеру, означает учетную стоимость поступления, т.е. такую, которая принимается в качестве учетной в момент поступления объекта в хозяйственный комплекс. По смыслу это близко понятию стоимости поступления разница более в теоретической, нежели практической плоскости — если объект приобретается за одну цену, а принимается к учету по другой, его первоначальная стоимость, очевидно, отличается от стоимости приобретения. Но, как мы сказали, бухгалтерское законодательство факт поступления ОХД по нулевой стоимости при его безвозмездном получении упорно отрицает. [c.220]
Переоцененная Стоимость, присваиваемая объекту в момент изменения его свойств [c.231]
Инвентарная, или первоначальная, стоимость основных средств не отражает изменений, происходящих в ценах, налогах, стоимости работ и услуг. Поэтому она может быть пересчитана на стоимость воспроизводства на определенную дату. Переоцененные таким образом основные средства учитываются по восстановительной, или приведенной, стоимости. Вое- [c.183]
Амортизационные отчисления производятся в каждом отчетном периоде, в течение всего расчетного срока службы амортизируемого объекта. Амортизационные отчисления прекращаются после полного погашения амортизируемой стоимости данного объекта. Последняя определяется по фактической стоимости приобретения или другой величине, заменяющей фактическую стоимость приобретения (например, стоимость собственного изготовления или переоцененная Стоимость объекта). [c.90]
При реализации инвестиций, разница между чистой выручкой и балансовой стоимостью отражается как прибыль или убыток в том отчетном периоде, в котором состоялась их реализация. При этом балансовая стоимость краткосрочных инвестиций, переоцененных по методу портфеля, принимается на уровне их себестоимости, а пропорциональная реализации разница (отклонения) по переоценке портфеля списывается либо на счет прибыли (убытка), либо на счет нераспределенной прибыли. Выбор соответствующей учетной политики обязательно объявляется организацией в примечаниях к финансовой отчетности. [c.126]
Метод учета инвестиций по долевому участию состоит в том, что инвестиции, принятые к учету по фактическим затратам инвестора, по окончании каждого отчетного периода корректируются на изменение доли инвестора в чистых активах компании, являющейся объектам инвестиций. На свою долю чистых активов объекта инвестиций, инвестор переоценивает балансовую стоимость инвестиций и соответственно изменяет финансовый результат отчетного года. На сумму дохода, полученного от объекта инвестиций, инвестор уменьшает переоцененную балансовую стоимость инвестиций. [c.132]
Инвестиционные ценные бумаги приобретаются с целью получения по ним дохода в виде дивидендов или процентов и содержатся на балансе обычно до срока их погашения. Краткосрочные инвестиционные ценные бумаги отражаются в балансе в соответствии с МСФО 25 Учет инвестиций по рыночной стоимости или по альтернативному методу - на основе меньшего из двух значений себестоимости и рыночной стоимости. Долгосрочные инвестиционные ценные бумаги вносятся в баланс по себестоимости или по переоцененным суммам рыночные долевые ценные бумаги - по меньшему из двух значений себестоимости и рыночной стоимости, определяемых по методу портфеля, то есть для всей совокупности ценных бумаг в портфеле компании Переоценки инвестиционных ценных бумаг должны производиться на [c.338]
Балансовая стоимость подлежит корректировке только в случае ее превышения над возмещаемой стоимостью. Разница относится на расходы данного периода и показывается в отчете о прибылях и убытках, за исключением случая, когда данный актив был переоценен ранее (тогда корректировка производится за счет фонда переоценки). Нормы амортизации в этом случае подлежат корректировке. [c.138]
Если политика учета активов по переоцененной стоимости принимается впервые, то такое положение является изменением учетной политики, но рассматривается как переоценка в соответствии со стандартом 16 или 38, а не со стандартом 8. 146 [c.146]
Признание объекта основных средств означает принятие его к учету для включения в бухгалтерский баланс. Существуют две альтернативные модели учета основных средств после признания, базирующиеся на использовании разных видов оценки активов. В первой модели за основу принята оценка по первоначальной стоимости основные средства после признания отражаются по фактической стоимости за вычетом накопленной амортизации (с учетом снижения стоимости до возмещаемой суммы). Вторая модель предполагает использование оценки по текущей стоимости основные средства учитываются по переоцененной стоимости, являющейся их справедливой стоимостью на дату переоценки за вычетом амортизации, накопленной после переоценки. При этом переоценка должна проводиться регулярно, чтобы балансовая стоимость существенно не отличалась от справедливой стоимости на отчетную дату. [c.129]
Оптимальные временные границы для использования данной опционной стратегии - 60 и 90 дней. Начнем с предположения, что цена акции будет колебаться вверх-вниз соответственно своей исторической волатильности. Вся позиция должна рассматриваться с точки зрения стоимости опционов. Маловероятно, что инвестор сможет найти опционы колл и пут по разумной цене. Чаще всего один опцион окажется переоцененным, а второй - недооцененным. [c.26]
Как говорилось выше, безрисковое хеджирование позволяет инвестору получить арбитражную прибыль в случае возвращения недооцененного опциона к своей действительной стоимости (т.е. цене, при которой опцион не является ни переоцененным, ни недооцененным). Теоретически рынок рано или поздно обязательно оценит недооцененные опционы в соответствии с их действительной стоимостью. Однако следует заметить, что высокие трансакционные издержки могут свести на нет всю возможную прибыль. [c.142]
Проблема покупки низкой волатильности связана с тем, что волатиль-ность может стать еще ниже, а продажи высокой волатильности с тем, что волатильность может стать еще выше. До тех пор, пока низкая волатиль-ность является предельно низкой волатильностью (или, как в случае с японскими варрантами, нулевой волатильностью), а высокая волатильность является предельно возможной высокой волатильностью, нет никакой гарантии возникновения прибыли. Бывают случаи, когда можно одновременно покупать низкую волатильность и продавать высокую волатильность на один и тот же инструмент. В таких ситуациях, какова бы ни была действительная волатильность, в результате будет прибыль. Рассмотрим следующий крайний случай. Определенная акция торгуется по 100. Имеются два одногодичных опциона колл с ценами исполнения 100 и 110, оцененные по 5,98 и 5,04 соответственно. Эти цены подразумевают волатильность 15% и 22% соответственно. Явно, здесь что-то не так. Оба опциона исполнимы на одну и ту же базовую акцию, поэтому должны подразумевать одну и ту же волатильность. Если бы такая ситуация на самом деле имела место, торговец составил бы портфель из длинной позиции на (уцененный) опцион с ценой страйк 100 и короткой позиции на (переоцененный) опцион с ценой страйк 110, пытаясь извлечь выгоду из разницы между двумя ценами. Портфель стал бы вертикальным колл спрэдом, или комбинацией №1, рассмотренной в седьмой главе. Комбинация имеет длинную экспозицию и доступна для хеджирования короткими акциями. Логическое обоснование этой стратегии в том, что какова бы ни была реальная волатильность акции, покупка на 15% и продажа на 22% приведет к прибыли от перепродажи по более высокой цене. Эта прибыль может быть получена одним из двух способов. Первый способ — это когда рынок внезапно устанавливает цены опционов таким образом, чтобы оба они имеют одинаковую (новую) подразумеваемую волатильность. Например, если рынок определил, что оба опциона имеют подразумеваемые волатильности 20%, то их цены будут равны 7,97 и 4,29 соответственно, в результате чего прибыль составит 100 х (7,97 — 5,98 + 5,04 — 4,29) = 274. Другим способом может быть такой, когда позиция приходит к истечению срока после продолжительного динамического хеджирования. Какова бы ни была окончательная волатильность, прибыль (теоретически) должна быть и чаще всего бывает одинаковой, но из-за того, что стоимость хеджирования не является нулевой, конечная прибыль обычно бывает маленькой. Однако даже в такой ситуации [c.198]
Отметим, что если бы прирост стоимости переоцененных основных фондов предприятий был учтен не в размере 30 % для целей налогообложения, а полностью, то от этого выиграли бы проведшие такую операцию предприятия (например, Сургутнефтегаз предполагал сэкономить на налогах с прибыли примерно 100 млн долл.).3 Но зато мог проиграть бюджет. Как утверждает Н. Меликова, чиновники оценивали возможные потери бюджета в 100 млрд руб. .4 Но когда была принята поправка о 30-процентном учете новой амортизации, то, по словам первого заместителя Министра финансов Сергея Шаталова... бюджет теряет при таком раскладе (учет 30-процентного повышения стоимости переоцененных основных фондов. — В.Р.) примерно 12 млрд руб. .5 Сопоставление приведенных цифр потерь бюджета свидетельствует о том, что чиновники Министерства финансов Российской Федерации придумывали пугающие цифры потерь если 30 % новой амортизации стоит 12 млрд руб., нетрудно подсчитать, сколько стоит 100 % — не 100, а 40 млрд руб.. [c.83]
При переоценке основных средств накопленная амортизация должна быть скорректирована. Это связано с тем, что в результате переоценки балансовая стоимость доводится до справедливой стоимости с учетом степени изношенности объекта на дату переоценки. Двум способам определения справедливой стоимости основных средств соответствуют два способа корректировки накопленной амортизации. При переоценке основных средств по рыночной стоимости, сумма накопленной амортизации исключается из фактической или справедливой (на дату предыдущей переоценки) стоимости объекта. Полученная балансовая стоимость переоценивается до рыночной стоимости на дату переоценки. При этом способе стоимость переоцененного объекта равна его рыночной стоимости (с учетом износа) на дату переоценки, а накопленная амортизация становится равной нулю. Поскольку переоцененная стоимость подлежит амортизации в период, оставшийся до конца срока полезной службы объекта, то после переоценки скорректируется норма амортизации. [c.65]
Методы оценки финансовых вложений в МСФО 25 базировались на понятиях рыночной стоимости (market value) и себестоимости. Краткосрочные инвестиции, которые, как предполагалось, должны были иметь рыночную цену, оценивались по наименьшей из двух стоимостей — рыночной и себестоимости. Таким образом, осуществлялось исполнение принципа осмотрительности. Долгосрочные инвестиции, соответственно, оценивались по себестоимости либо по переоцененной стоимости, либо по меньшей их рыночной стоимости и себестоимости в том случае, когда они торговались на активном рынке. [c.241]
Второе направление, представленное прежде всего Т. Лим-пергом, предполагает, что активы после переоценки показываются по восстановительной стоимости, но она корректируется контрактивной статьей на величину дооценки, причем эта статья может быть истолкована как 1) регулятив, 2) потенциальный результат, который будет окончательно выявлен при исключении переоцененного объекта из баланса, 3) особый фонд, который может быть при необходимости использован предприятием. [c.213]
Методы оценки долгосрочных инвестиций также варьируются и неодинаковы в различных странах. Международные стандарты предлагают оценивать их по себестоимости, переоцененной стоимости (revalued pri e), правилу низшей оценки на базе портфеля инвестиций для акций. Согласно европейским директивам, возможна оценка по себестоимости или по переоцененной стоимости с начислением износа. Американские общепринятые учетные принципы предлагают правило низшей оценки (изменено), оценку по себестоимости (изменено), оценку в соответствии с методом участия и метод консолидации для различных видов инвестиций. [c.130]
B) Учетная политика группы предусматривает ежегодную переоценку внеоборотных материальных активов. Однако руководство компании Б никогда не проводило переоценку, предпочитая показывать основные средства по себестоимости. Рыночная стоимость основных средств компании Б по состоянию на 31 марта 20x1 года составляла 45 млн. д.е. Руководство компании А, всегда включает в консолидированную отчетность переоцененную стоимость основных средств, при этом переоценку распределяют пропорционально между акционерами группы и меньшинством акционеров. [c.246]
В добавление к угрозе конвертации долларов в золото переоцененный доллар (т. е. доллар с завышенным курсом) поставил американские экспортные отрасли в очень невыгодное положение. Стоимость труда росла по мере увеличения заработной платы вместе с инфляцией. В то время как отрасли, ориентированные на внутренний рынок, могли ответить на рост стоимости труда установлением более высоких цен, экспортеры этого сде пъ не могли. Если бы они подняли цены, то объем экспортных продаж резко бы сократился. Производители экспортируемых товаров и товаров, конкурирующих с иностранным импортом, стали оказывать политическое давление на администрацию Р. Никсона (Nixon) с целью воспрепятствовать сокращению экспорта. [c.784]
Существенное превышение рыночной цены финансового инструмента над реальной его стоимостью в момент приобретения инвестором. Такая переоцененность стоимости долевых ценных бумаг вызывается, как правило, искусственно завышаемой ее котировкой самим эмитентом или соответствующей спекулятивной игрой участников фондового рынка. Повышение эффективности фондового рынка вызывает снижение цены таких переоцененных финансовых инструментов до уровня реальной их стоимости. Если в портфеле предприятия есть такие переоценные финансовые активы, от них лучше избавиться заранее. [c.366]
Балансовая стоимость акции (Book Value Per Share). Балансовая стоимость акции — это ценовой показатель, который рассчитывается путем деления полной стоимости чистых активов (активы минус обязательства) на общее число выпущенных акций. В зависимости от методов бухгалтерского учета и возраста активов, данный коэффициент может быть очень полезен для определения того, является ли акция переоцененной или недооцененной. Если акция продается по цене намного ниже ее балансовой стоимости, то скорее всего она недооценена. [c.252]