Как правило, ссудные обязательства представляют собой револьверные кредитные обязательства [c.128]
Последствия роста объема ссудных обязательств [c.128]
Рост объема ссудных обязательств вызвал целый ряд серьезных проблем. Одна из них в том, защищают ли ссудные обязательства заемщиков от кредитного риска, возникающего из-за ухудшения экономической ситуации или из-за действий Федеральной резервной системы, направленных на уменьшение кредитных потоков путем ужесточения денежно-кредитной политики. Когда объем ссудных обязательств резко увеличился впервые, многие наблюдатели предполагали, что эти обязательства защитят фирмы от кредитного риска. Некоторые даже считали, что рост объема ссудных обязательств, ввиду законного характера таких контрактов, обязательных для банков, приведет к тому, что ФРС потеряет способность управлять экономикой, не разрушая при этом банковской системы. [c.128]
Хотя по этому вопросу все еще имеются определенные разногласия, большинство экономистов пришло к выводу, что ссудные обязательства не защищают заемщиков от кредитного риска. Прежде всего, мелкие компании в целом часто располагают наи- [c.128]
Пусть к тому же органы банковского надзора установили кредитный эквивалент забалансовых обязательств банка в виде ссудных обязательств в сумме 41 млн. долл. и данные органы надзора решили рассматривать эту величину как рискованные активы при оценке активов банка. [c.265]
Обязательство по возврату ссуды в срок в банк представляет предприятие, а заемщик — предприятию. При этом банковский контроль за индивидуальным жилищным строительством сохраняется. Учреждения банка могут проверить правильность оформления ссудных обязательств застройщиками, целевое использование ссуд, своевременность их возврата и т. д. При использовании ссуды не по назначению она может быть досрочно взыскана. [c.284]
Держатели акций стремятся иметь сведения о стоимости их капиталовложений и о том, какая прибыль извлекается из акций. Наемные работники хотят располагать данными о способности предприятия удовлетворять требованиям повышения заработной платы и воздерживаться от избытка рабочей силы. Кредиторы и владельцы ссудного капитала нуждаются в информации о способности той или иной фирмы выполнить взятые финансовые обязательства. Такие государственные организации, как Госкомстат России и налоговая инспекция, также собирают бухгалтерскую информацию и при этом уделяют вни- [c.9]
В деловой практике термин долгосрочный кредит закрепился за ссудами кредитных учреждений. Частью долгосрочного кредита являются займы — привлечение государством и частными предприятиями, банками заемных средств на национальном и мировом рынках ссудных капиталов путем выпуска своих долговых обязательств. Долгосрочные кредиты и займы обслуживают главным образом расширенное воспроизводство основного капитала, экспорт машин, оборудования, реализацию промышленных проектов. [c.256]
В процессе приспособления к условиям мирового рынка ссудных капиталов возникли разновидности еврооблигаций обычные облигации с фиксированной и плавающей процентной ставкой на весь срок долговые обязательства с плавающей процентной став- [c.385]
Целевой характер кредита используется для большинства кредитных отношений и выражает необходимость целевого использования средств кредитора. Обычно в кредитном договоре оговаривается конкретная цель использования полученной ссуды. С помощью такого условия кредитор не только контролирует соблюдение кредитного договора, но также и получает уверенность в возвращении ссуды и процентов, т.е. выполнение этого принципа является дополнительным обеспечением кредита. Нарушение данного обязательства может стать основанием для досрочного отзыва кредита или введения повышенного (штрафного) ссудного процента. [c.368]
Самым крупным должником из числа развивающихся стран является Бразилия, имеющая долг свыше 100 млрд долл. Несколько отстает от нее Мексика. Внешний долг Индии, Индонезии, Аргентины, Китая — от 50 до 80 млрд долл. За ними следуют Южная Корея, Нигерия, Филиппины, Венесуэла (по 30 млрд долл. в начале 90-х годов). Таиланд, Алжир, Малайзия, Марокко, Перу должны более 20 млрд долл. В списке крупнейших должников числятся как страны, которые многократно пересматривали график своих долговых платежей (Бразилия, Мексика, Аргентина, Нигерия, Филиппины, Венесуэла, Марокко, Перу), так и государства, которые соблюдают взятые обязательства. В их числе страны с высокой репутацией на мировом рынке ссудного капитала (Южная Корея, Таиланд, Малайзия). Следовательно, размер внешнего долга и платежей по его погашению не может рассматриваться в качестве единственного показателя платежеспособности. [c.590]
Коэффициент уплат сомнительной задолженности ( 3) определяется соотношением просроченной задолженности и ссуд, выданных банком. Коэффициент характеризует качество ссудного портфеля банка и уровень рисков проводимых операций. Если доля просроченной задолженности в портфеле велика и имеет тенденцию к возрастанию, то это может привести к серьезным осложнениям при погашении срочных обязательств и сильно отразится на прибыльности работы банка, что, в свою очередь, ограничит возможности банка преодолевать возникающие трудности, используя собственные средства в краткосрочной перспективе. [c.316]
Применительно к анализу банковской деятельности возможно построение многофакторных моделей по совокупности банков с учетом конъюнктуры и особенностей местного рынка. Можно рассмотреть зависимость прибыли банков от привлеченных ресурсов, расчетных счетов предприятий, счетов и вкладов граждан, выпущенных долговых обязательств, объемов вложений в государственные ценные бумаги, ссудной задолженности в рублях и т.п. [c.329]
Тесная связь между отдельными видами процентных ставок определяется условиями обращения на рынке ссудных капиталов и непрерывным процессом купли денежных средств и их продажи. Ценные бумаги можно рассматривать как долговое обязательство (облигации), как оформление долевого участия в капитале предприятия (акция), обеспечивающее получение определенного уровня процентного дохода. В этом смысле обращение на рынке ценных бумаг и начисление процентов по ним являются специфической формой движения ссудного капитала. Исходя из этого положения можно сделать вывод, что уровень процентных ставок по ценным бумагам оказывает большое влияние на уровень процентных ставок по вкладам и депозитам и в конечном итоге — на ставки по различного рода кредитным ресурсам. В свою очередь, при формировании уровня процентного дохода по ценным бумагам необходимо учитывать размер ставок по привлекаемым средствам и реализуемым кредитным ресурсам. Подробно эта проблема изложена в главе 12 настоящего учебника. [c.632]
Обязательства по банковскому овердрафту — разновидность краткосрочных ссуд, предоставляемых кредитующим банком. Это наиболее распространенная на Западе форма кредитования, когда за незначительно повышенный ссудный процент банк на основании договоренности, заключенной при открытии банковского счета (или специальным соглашением), оплачивает счета клиента в случае отсутствия денежных средств на его расчетном счете. Банк предоставляет кредит до величины задолженности, оговоренной соглашением (так называемого кредита доверия). При поступлении денежных средств на счет клиента банковский овердрафт погашается в первую очередь. [c.223]
Привлеченный капитал, как свидетельствует зарубежная практика, — это средство, поступающее на предприятие за счет займа ссудных организаций или через продажу долговых обязательств. Долгосрочные ссуды обычно дороже, чем краткосрочные, так как в долг идет более значительная сумма, а дата возврата денег удалена во времени. Долгосрочные ссуды, как правило, выдаются под определенное обеспечение (недвижимость, оборудование, ценные бумаги). Если фирма не в состоянии получить деньги у финансовой организации, она может выпустить в продажу облигации. Последние являются долговой распиской фирмы. [c.307]
Таким образом, можно утверждать, что приток наличных средств от текущей хозяйственной деятельности равен чистой прибыли (после выплаты ссудного процента и налога) плюс сумма износа плюс прирост сумм накопленных обязательств. При этом расходы наличных средств на текущую хозяйственную деятельность равны приросту суммы текущих активов (кроме денежных средств) плюс поступления от продажи основных средств, а чистые поступления наличных средств — сумме поступлений минус сумма выплат. [c.573]
Отметим, что резерв по сомнительным долгам не создается в отношении долгов, образовавшимся в связи с невыплатой процентов, за исключением банков. Банки вправе формировать резервы по сомнительным долгам в отношении задолженности, образовавшейся в связи с невыплатой процентов по долговым обязательствам, а также в отношении иной задолженности, за исключением ссудной и приравненной к ней задолженности. [c.118]
Когда предприятие берет долгосрочный заем, оно обычно заключает кредитный договор, который аналитику следует получить. В нем предусмотрены условия сделки, включая случаи невозможности выполнить обязательства. Аналитик должен определить, ограничили ли другие кредиторы право заключать предлагаемую кредитную сделку, или же они предусмотрели иные ограничения для фирмы вроде требований к некоторым коэффициентам. Если фирма уже приблизилась к предусмотренным для нее лимитам по условиям кредитного договора, тогда новое ссудное учреждение должно начать с переговоров об отмене таких ограничений. Или же компания-заемщик может предложить план, который позволит ей добиться предусмотренных коэффициентов. [c.179]
Контокоррент имеет текущий счет, на котором учитываются все операции банка с клиентом. На К. отражаются, с одной стороны, ссуды банка и все платежи со счета по поручению клиента, а с другой — средства, поступившие в банк от клиента в виде вкладов, возврата ссуд и др. Представляет собой сочетание ссудного счета с текущим и может иметь дебетовое или кредитовое сальдо. КОНТРАГЕНТ - сторона договора. Среди К. различают обязанного (должника), т. е. ту сторону договора, на которой лежит обязанность что-либо исполнить, и уполномоченного (кредитора), т. е. ту сторону договора, которая обладает правом требовать от другой стороны исполнения обязанностей. В большинстве договоров каждый К. обладает одновременно правами и обязанностями. На стороне кредитора или должника в ряде случаев могут выступать несколько участников договора, которых называют, соответственно, сокредиторами или содолжниками и которые несут определенные обязательства. При осуществлении внешнеэкономической деятельности К. может выступать иностранное лицо, фирма и т. п. КОНТРАКТ — юридически обязательное соглашение между двумя и более участниками, в котором определяются их надлежащие действия и ответственность за выполнение последних. К. с открытой границей — соглашение, посредством которого поставщик соглашается удовлетворить потребности покупателя в определенном продукте, каковы бы ни были эти потребности. К. издержки плюс... вместо установления фиксированной продажной цены разрешает продавцу назначать цену, равную издержкам плюс фиксированный процент на них. Связанные К. — соглашения о продаже товаров или сдаче собственности в аренду, содержащие пункты, по которым покупатель или арендатор обязан воздерживаться от услуг других товаропроизводителей или арендодателей. К. желтой собаки — соглашение, в соответствии с которым претендент на рабочее место обязуется не вступать в профсоюз, если будет принят на работу. Связанные К. и К. желтой собаки считаются незаконными. [c.111]
Главным моментом в теории Дж. М. Кейнса является то, что процент — это в высшей степени психологический феномен , утративший вопреки реальной действительности капитализма связь с природой ссудного капитала, зато тесно породнившийся с денежной сферой. Это не вознаграждение за сбережение, а плата за расставание с ликвидностью , за преодоление страха перед неопределенным будущим и риска неплатежа по обязательствам и договорам. [c.391]
КОММЕРЧЕСКИЙ КРЕДИТ - первичная форма кредита, в т.ч. во внешней торговле, называемая также фирменным кредитом или кредитом поставщиков. К.к. заключается в отсрочке или рассрочке платежа за проданный товар, фиксируемых в контракте. Сделка ссуды сопряжена здесь со сделкой купли-продажи товара, движение ссудного капитала слито с движением товарного капитала. К.к. предоставляется в вексельной форме или по открытому счету. В первом случае импортер, получив товарные документы, акцептует переводной вексель (тратту), выставленный экспортером, или оформляет простой вексель. Во втором случае экспортер не получает долговых обязательств импортера, а открывает счет его задолженности. Погашение происходит периодическими платежами с короткими промежутками времени (1-2 месяца). [c.103]
Одним из наиболее интересных новшеств, появившихся в банковской сфере за последние два десятилетия, является растущее число банковских ссудных обязательств (loan ommitments). Ссудные обязательства — это обязательства банка предоставить ссуду заемщику по его усмотрению в течение определенного периода времени, в размере до некоторой предварительно согласованной суммы (называемой потолком обязательства) и под оговоренный процент. Основной рост объемов ссуд по таким обязательствам имел место в период с конца 1970-х до середины 1980-х годов. В конце 1978 г. доля банковских торгово-промышленных ссуд со сроком погашения менее одного года составляла менее 40%. К 1986 г. эта доля выросла примерно до 80%. В 1990-е годы она останется примерно на том же уровне. [c.128]
Это не означает, что рост объема ссудных обязательств не имел последствий в области экономической политики. Органы, регулирующие банковскую деятельность, в последние годы высказывали опасения, что банки дают обязательства слишком большому числу рисковых заемщиков, чем снижа ется безопасность операций и прозрачность как банков-нарушителей, так и, возможно, банковской системы в целом. Кроме того, рост объема обязательств с плавающей ставкой может повлиять на чувствительность экономической активности к колебаниям процентных ставок. Теперь, когда существует много обязательств с плавающей ставкой, в которых ставки автоматически подгоняются к другим рыночным процентным ставкам, уменьшение последних — вызванное, возможно, мерами денежно-кредитной политики — может привести к более широкому и быстрому росту объемов банковских кредитов, чем в прошлом. Это, возможно, усложнит для ФРС решение задач денежно-кредитной политики. Такого рода факты должны теперь учитываться при выборе приемлемой денежно-кредитной политики. [c.129]
Револьверные кредитные обязательства (revolving redit ommitment) — ссудные обязательства банка, согласно которым заемщик может брать и/или выплачивать ссуды повторно, что в значительной мере аналогично использованию кредитной карточки. [c.140]
Ссудное обязательство (loan ommitment) — обязательство банка предоставить ссуду в пределах некоторого оговоренного максимума в течение известного периода времени под заранее установленный процент. [c.140]
К тому же для расчета отношения капитала банка к его активам органы банковского регулирования используют показатель активов, скорректированных с учетом риска (risk-adjusted assets). Это делается следующим образом. Регулирующие органы рассматривают наличность, государственные ценные бумаги США и гарантируемые федеральным правительством ценные бумаги Государственной национальной ипотечной ассоциации, обеспеченные пулом ипотек, как безрисковые активы, так что им присваивается нулевой риск. Активам, кредитный риск по которым довольно невелик, а к ним относятся межбанковские депозиты, муниципальные облигации под общую гарантию, ценные бумаги Федеральной национальной ипотечной ассоциации и Федеральной корпорации жилищного ипотечного кредита, обеспеченные пулом ипотек и частично гарантируемые федеральным правительством, приписывается риск в 20%. Более рискованные активы, такие, как первые ипотеки под залог недвижимости и муниципальные облигации под доходы, получили уровень риска 50%. Уровень риска всех других банковских ценных бумаг и ссуд считается равным 100%. И последнее, учитываются забалансовые обязательства, такие, как ссудные обязательства, посредством их конвертации в долларовые эквиваленты кредитного риска . Затем для них устанавливается соответствующий уровень риска. Все показатели риска суммируются. Эта общая сумма и является величиной активов, скорректированных с учетом риска. [c.258]
Активы, скорректированные с учетом риска (risk-adjusted assets) — показатель реальных активов банка и его забалансовых обязательств (ссудных обязательств), которые учитываются при оценке риска органами банковского регулирования и используются ими для расчета требований к размеру капитала банка. [c.263]
Избым. г резервы Однако, как отмечалось в главе 14, многие депозитные учреждения обычно хранят некоторый объем избыточных резервов в качестве страховых рсзер/юв. Таким образом, избыточные резервы страхуют депозитное учреждение от возможностей непредвиденного снятия клиентами денег со счетов и помогают обеспечить исполнение других обязательств перед клиентами, таких, как ссудные обязательства (гм. главу 6). [c.676]
Инструменты операций мирового рынка ссудных капиталов. Эти инструменты различны, среди них банковские казначейские и коммерческие векселя, банковские акцепты, депозитные сертификаты, облигации, акции. Еврокоммерческие векселя (векселя в евровалютах) выпускаются сроком на 3—6 месяцев с премией 0,25% к курсу евродолларовых депозитных сертификатов. На еврорынке широко распространены депозитные сертификаты — письменные свидетельства банков о депонировании денежных средств, удостоверяющие право вкладчика на получение вклада и процентов. Евробан-ки выпускают депозитные сертификаты от 25 тыс. долл. и выше сроком от 30 дней до 3—5 лет и размещают их среди банков и частных лиц, которые могут реализовать их на вторичном рынке. Обращающиеся срочные депозитные сертификаты продаются брокерами или передаются по индоссаменту. Стимулируя приток вкладов в евробанки, они как мультипликатор кредитных ресурсов способствуют расширению еврорынка. Хотя процент по депозитным сертификатам ниже, чем по евродолларовым депозитам, их легко продать (учесть) за наличные на вторичном рынке. В 80-х годах новым инструментом операций на международных кредитных рынках стали евроноты — краткосрочные обязательства с плавающей процентной ставкой, а также различные регулярно возобновляемые кредитные инструменты с банковскими гарантиями. С 1984 г. выпускаются евровекселя — векселя в евровалютах. [c.387]
Краткосрочные обязательства — обязательства, срок погашения которых наступает в течение короткого промежутка срока, обычно в пределах одного года. Кр аткосрочные финансовые вложения — финансовые вложения, рассчитанные на короткий период, высоколиквидные ценные бумаги, в том числе краткосрочные казначейские обязательства государства, облигации, акции, временная финансовая помощь другим предприятиям, депозитные сертификаты, полученные краткосрочные векселя. Кредит — движение ссудного капитала, осуществляемое на началах обеспеченности, срочности, возвратности и платности. Выполняет функции перераспределения средств между хозяйственными субъектами содействует экономии издержек обращения ускоряет концентрацию и централизацию капитала и стимулирует научно-технический прогресс. [c.497]