Риски контрагента

Общее понятие рисков в валютной торговле. Источники их возникновения. Виды валютных рисков. Состав рисков контрагента и рыночных (финансовых) рисков.  [c.72]


Кредитный риск может быть также разновидностью риска прямых финансовых потерь. Часто такой риск рассматривается в комплексе с риском контрагента т.е. риском неисполнения стороной-должником своих обязательств по причинам, не включаемым в типовой перечень по методике оценки кредитного риска.  [c.155]

Передача риска может также быть осуществлена путем внесения в текст документов (договоров, торговых контрактов и др.) специальных оговорок, уменьшающих собственную ответственность при наступлении непредвиденных событий или передающих риск контрагенту.  [c.20]

В целом же передача риска происходит, если в заключенном сторонами контракте существует специфическое положение относительно передачи конкретных (или всех) предпринимательских рисков контрагенту. Сторона, принявшая на себя риск, обычно вторично передает его, заключив договор страхования ответственности.  [c.533]


Норматив достаточности капитала определяется как отношение собственных средств (капитала) кредитной организации к суммарному объему активов, взвешенных с учетом риска контрагентов.  [c.202]

С целью достижения оптимального страхования валютного и кредитного риска контрагенты допускают уступки по одним статьям соглашения, добиваясь преимуществ по другим. Одним из методов страхования рисков являются защитные оговорки — договорные условия, включаемые в соглашения и контракты, предусматривающие возможность их пересмотра в процессе исполнения в целях страхования валютных, кредитных и других рисков, т. е. ограничения потерь контрагентов МЭО. Составной частью защитных мер от валютного риска является прогнозирование валютного курса и процентных ставок. При этом практикуется метод экспертных оценок, базирующийся на интуиции субъектов рынка, и формализованные методы. В их числе рыноч-но-ориентированные методы, многофакторные эконо-  [c.410]

В каждой валютной или кредитной сделке, которую заключает банк, присутствуют различные риски. Эти риски можно разделить на две основные группы рыночные риски и риски контрагента. Под рыночными рисками понимается опасность потерь, возникающих вследствие изменения рыночных цен процентных ставок, валютных курсов и т.п. В качестве рисков контрагента рассматриваются риски невыполнения партнером по сделке взятых на себя обязательств их называют также партнерскими рисками. Обе группы содержат риски, различающиеся по происхождению и по своим последствиям.  [c.101]

Определение и контроль лимитов для рисков контрагента, т.е. суммы всех сделок, заключенных с одним партнером, возлагаются в основном на кредитные подразделения банка.  [c.111]

Кредитный риск включает в себя страновой риск и риск контрагента.  [c.324]


Агрегирование требований к капиталу по всем факторам риска, контрагентам и направлениям деятельности путем суммирования.  [c.401]

Чтобы противостоять конкуренции растущего внебиржевого рынка опционов колл и пут , СВОЕ недавно стала котировать гибкие опционные контракты , которые для краткости называют флекс-опционы . Это контракты на индексы, позволяющие инвестору (обычно институциональному) самому определять цену исполнения и дату истечения. Инвестор передает приказ на СВОЕ, где он исполняется, когда находится другой контрагент. Риск неисполнения по такому контракту невелик, так как стороной контракта между покупателем и продавцом выступает ОСС. Такое положение обеспечивает преимущество данных опционов перед внебиржевыми (скажем, заключенными между инвесторами А и В), поскольку последние хороши лишь до тех пор, пока кредитоспособны сами контрагенты. (Возможность неисполнения своих обязательств продавцом внебиржевого опциона называют риском контрагента ( ounterparty risk).)  [c.671]

На практике банки снимают с себя эти риски. Банк может согласиться выплатить плавающую процентную ставку по ссуде и взимать фиксированный процент в соответствии с соглашением о свопе. Он подберет к этому обязательству получение плавающей процентной ставки и согласится взять на себя ответственность за фиксированную ставку процента по ссуде другому клиенту. При условии, что ни один из клиентов не откажется выполнить свои обязательства (риск контрагента, ounterparts risk), эти две сделки прэсто погасят друг друга. При этом находящийся в середине сделки банк получит свою небольшую прибыль.  [c.266]

Рейтинговые агентства, как правило, анализируют тип и качество секьюритизируемых активов структуру сделки и предполагаемый механизм выплаты процентов и сумму основного долга Инвесторам риски, присущие сделке (в том числе рыночные риски, риски контрагента, риски суверенитета и юридические риски) движение денежных средств, включая покрытие всех расходов по сделке и покрытие долга, будь то внутреннее покрытие или покрытие за счет кредита третьей стороны и/или лица, обеспечивающего повышение  [c.18]

Кредитный риск можно подразделить на риск контрагента и риск инструмента. Они, в свою очередь, делятся на поставочные риски и риски переоценки1. Мы рассмотрим их для опционов и базовых активов.  [c.280]

Понятие рисков контрагента, или партнерских рисков, включает риски, которые возникают при невыполнении контрагентом договорных обязательств по исполнению сделки. Прежде чем остановиться на этих рисках, возникающих из-за неисполнения контракта контрагентом, необходимо упомянуть о политических или страно-вых рисках. При заключении сделок с банками в политически нестабильных странах возникает опасность, что государственные органы запретят денежные переводы из страны или заморозят иностранные активы, так что партнер по сделке не сможет выполнить своих обязательств.  [c.104]

Для ограничения рыночных рисков и рисков контрагента банки вводят внутренние системы лимитов. Соблюдение этих лимитов находится под постоянным контролем. Наряду с лимитами, которые предписывает Положение 1а, многие банки устанавливают своим валютным подразделениям более узкие, так называемые позиционные, лимиты. Эти лимиты могут определять, с одной стороны, высшую границу рисков, возникающих в течение дня (дневные лимиты), с другой стороны, высшую границу для позиции в иностранной валюте, которая может сформироваться через день (ночные (overnight) лимиты). Как правило, внутренние лимиты устанавливаются казначейством по согласованию с руководством банка.  [c.111]

В свою очередь, кредитный риск контрагента ( ounterparty risk) можнс разделить на две составляющие риск до осуществления расчетов и риск рас четов.  [c.324]

Недостатками метода RARO являются его неприменимость к оценке риска активов, не обладающих рыночной стоимостью, а также игнорирование корреляционных взаимосвязей между различными финансовыми рисками, контрагентами и направлениями деятельности.  [c.401]

Наличие обеспечения следует учитывать в явном виде при оценке подвер женности кредитному риску контрагента. Так, например, для пятилетнего ва лютного форварда потенциальная подверженность риску должна рассчитывать на основе волатильности валютного курса за период в пять лет. Однако ест контрагент по сделке обязуется внести обеспечение и при этом соглашениел предусмотрено, что если обеспечение не будет внесено или его рыночная сто имость упадет ниже определенного уровня, а дополнительное обеспечение н< будет предоставлено, то эта сделка будет автоматически прекращена nyrei расчета наличными в течение 30 дней. В этом случае при расчете потенциаль ной подверженности риску следует использовать 30-дневную волатильность.  [c.415]

Еще одной важной проблемой при переоценке свопа является учет кр< дитного риска контрагента, для чего необходимо принимать во внимание т кие факторы, как период времени до завершения сделки, кредитный рейтга контрагента, колебания процентных ставок и курсов валют и т. д. Кроме топ при проведении переоценки свопов следует учитывать факторы ликвидное рынка такого рода свопов. Наконец, на результат переоценки также влияк накладные расходы, связанные с осуществлением сделок своп , поэтому м< тод расчета расходов по управлению портфелем свопов должен базирован ся на добросовестных предположениях и применяться последовательно.  [c.490]

Будем считать, что риском контрагента при сделках спот на рынке FOREX можно пренебречь, а государственные краткосрочные облигации стран — членов Евросоюза не подвержены риску дефолта. Если рассматривать операционный риск как несущественный, то единственным видом риска, требующим резервирования капитала, является рыночный (валютный и процентный риски соответственно).  [c.569]

Наконец, ограниченность Базельского соглашения по капиталу 1988 заключалась в учете только кредитного риска банковских портфелей (риск контрагента и странового риска). Несмотря на то что этот вид риска являе-ся важнейшим, в условиях нарастания нестабильности финансовых рынков вовлеченности банков в операции на этих рынках все более возрастающу] роль приобретают рыночные риски, в частности валютный, процентный ри< ки и риски операций с производными финансовыми инструментами.  [c.634]