Так, в мае 1998 г. Ленинградская область привлекла синдицированный кредит [c.52]
Синдицированный кредит — среднесрочный заем, предоставляемый группой [c.174]
СИНДИЦИРОВАННЫЙ КРЕДИТ - среднесрочный кредит, предоставленный международным синдикатом (консорциумом) банков плавающая процентная ставка, как правило, привязана к ЛИБОР. [c.502]
По числу участников банковские операции делятся на индивидуальные и коллективные. Индивидуальными будут называться те, которые банк выполняет один без сторонних участников. Коллективными операциями считаются те, которые совершаются на коллективной основе. Часто банки не могут осуществлять инвестиции только своими силами (либо риск большой, либо свободный капитал банка слишком мал). В этих случаях банки объединяются, образуют синдикат (пул), выдают так называемый синдицированный кредит за счет выделения каждым из них соответствующей доли ресурсов. [c.32]
По достижении цели — финансирование реализации намеченных инвестиционных, экологических, социальных, научно-технических или иных программ — банковский синдикат либо прекращает свою деятельность, либо заключает новый договор о синдицированном кредите. Деятельность банков-участников строится на принципах совместного долевого финансирования работ, соответствующих принятым обязательствам, а также на принципе материальной ответственности за их невыполнение или ненадлежащее исполнение. [c.461]
Синдицированный кредит не является особой формой кредита, поэтому предоставляется на обычных условиях в соответствии с коммерческими интересами заемщика и кредиторов. [c.462]
В зарубежной практике заемщик объявляет о своем намерении привлечь крупный синдицированный кредит на конкурсной основе и предлагает банкам прислать предложения по структуре и стоимости сделки либо поручить организацию этой сделки банку, имеющему большой опыт в проведении подобных сделок. [c.464]
Что такое синдицированный кредит [c.528]
СИНДИЦИРОВАННЫЙ КРЕДИТ - см. КОНСОРЦИАЛЬНЫЙ КРЕДИТ [c.680]
Коммерческий банк редко принимает на себя риск финансировать в одиночку крупномасштабный проект. Законодательство практически любой развитой страны устанавливает определенные пределы суммарных кредитных рисков на одного заемщика для коммерческих банков. В рамках действующей системы управления рисками банк стремится диверсифицировать риск своего инвестиционного портфеля в рамках имеющихся кредитных ресурсов. Однако возможности каждого отдельного банка в кредитовании крупномасштабного проекта ограничены. Поэтому, исходя из объемов проектного финансирования, создают консорциумы (синдикаты) из ведущих национальных или иностранных банков. В рамках консорциума участие каждого банка лимитируют определенной суммой кредита. Таким образом, снижение уровня общего риска достигается распределением объемов финансирования среди нескольких банков. При этом речь идет только о тех рисках, которые, в отличие от других участников проекта, берут на себя кредитные организации в рамках системы распределения банковских рисков. Масштабность и риски многих долгосрочных инвестиционных проектов требуют осуществления финансирования в форме синдицированных (консорциальных) кредитов. Синдицированный кредит предоставляют два и более банков (синдикат банков) на условиях, регулируемых общим документом (пакетом документов). Процент по ссуде начисляют на сумму синдицированного займа по переменной (плавающей) ставке. Такая переменная ставка устанавливается периодически (наиболее часто используют периоды — один, два, три и шесть месяцев) по выбору заемщика. Общие сроки и условия кредитования применимы ко всем параметрам сделки (исключая комиссии за предоставление кредита). Различие комиссий за предоставление кредитных ресурсов связано с предпочтением одних банков другим. Приоритет получают банки, которым предоставлено право на организацию сделки, и соответственно они несут основные рыночные риски при кредитовании [c.202]
Раскройте содержание понятия синдицированный кредит . [c.209]
СИНДИЦИРОВАННЫЙ КРЕДИТ - кредит, предоставляемый несколькими кредиторами одному заемщику консорциальный кредит. [c.362]
Принимая решение об участии/неучастии в синдицированном кредите, банки учитывают следующие характеристики бизнеса заемщика наличие налаженного и стабильного бизнеса стабильность финансового состояния информационная прозрачность для кредиторов положительная кредитная репутация годовой объем экспорта предприятия и его превышение над объемом синдицированного кредита (к примеру, не менее 50 млн долл. в год) поступление основных доходов в валюте предоставления кредита. [c.278]
Синдицированный кредит должен привлекаться в целях дальнейшего развития производства заемщика, а не для решения его текущих неотложных вопросов. [c.278]
Однако по мере развития экономик отдельных стран и интеграционных группировок появляется потребность в крупных кредитах, превышающих возможности отдельных банков. Это заставляет банки объединяться в группы и разрабатывать принципы синдицированного кредита. Синдицированный кредит — это вид кредита, который предоставляется двумя или более кредиторами, объединившимися в синдикат (консорциум), одному заемщику. Группа банков-кредиторов (консорциум) объединяет на срок свои временно свободные финансовые ресурсы с целью кредитования определенного объекта или заемщика. Один банк или небольшая группа ведущих банков-координаторов от имени всего синдиката (консорциума) ведет переговоры с заемщиком по условиям кредитного соглашения, обеспечивает мобилизацию необходимых сумм. Координаторы контролируют предоставление кредита, его использование и погашение. [c.199]
Синдицированный кредит классический (консорциальный еврокредит) - долгосрочный кредит на крупную сумму, предполагает создание специальной структуры. Управляющий банк выступает в роли лид-менеджера. Он формирует банковский синдикат и определяет условия кредита при участии заемщика. Члены синдиката берут на себя обязательства по предоставлению соответственной части кредита. [c.449]
Нередки случаи, когда утвержденные лимиты или иные обстоятельства не позволяют банку выдать клиенту необходимую ему большую сумму. В таких случаях несколько банков объединяют свои средства (образуют синдикат), предоставляя синдицированный кредит. Главной его особенностью является наличие нескольких кредиторов, так что сумма кредита и риски распределяются между банками-участниками. [c.147]
Масштабы и риски большинства средне- и долгосрочных инвестиционных проектов требуют организации финансирования в форме синдицированных (консорциальных) кредитов. Синдицированный кредит кредит, предоставленный двумя или более банками (синдикатом банков) заемщику на общие для всех банков сроки и общих условиях, регулируемый общим документом или пакетом документов. Процент начисляется на сумму синдицированного займа по переменной ставке. Такая переменная, или плавающая, ставка процента устанавливается периодически (наиболее часто используются периоды - один, два, три и шесть месяцев), обычно по выбору заемщика. Указанные выше "общие сроки и условия" применимы ко всем условиям сделки, исключая комиссии за предоставление кредита. Различие комиссий за предоставление кредитных средств связано с предпочтением одних банков другим. От подобных непропорционально распределенных комиссий получают прибыль банки, которым предоставлен мандат на организацию сделки и которые несут рыночные риски при ее осуществлении. [c.17]
Экспортный кредит, в отличие от синдицированного, носит связанный характер и с этой точки зрения он менее привлекателен для заемщика. Кредит выдается банком страны-экспортера обычно непосредственно импортеру-заемщику для кредитования товарных поставок, как правило машин и оборудования. Заемщик обязан использовать ссуду для закупок товаров в стране-кредиторе. Экспортные кредиты обычно нося инвестиционный характер. [c.545]
Во-первых, посредники осуществляют диверсификацию риска путем распределения вложений по видам финансовых инструментов между кредиторами при выдаче синдицированных (совместных) кредитов во времени и иным образом, что ведет к снижению уровня кредитного риска. При отсутствии финансового посредника велик кредитный риск, т. е. риск невозврата основной суммы долга и процентов. Чистый доход посредника определяется разницей между ставкой за предоставленный им кредит и ставкой, под которую сам посредник занимает деньги, за вычетом издержек, связанных с ведением счетов, выплатой заработной платы сотрудникам, налоговыми платежами и т. д. [c.62]
Альфа-банк ФПГ "Волжская", нефть Синдицированный кредит 1 77 LIBOR+3,7% [c.81]
Менатеп Менатеп ФПГ, нефть, газ, химия и нефтехимия, пищевая промышленность, строительство Синдицированный кредит 1 80 LIBOR+3,875% [c.82]
МФК Интеррос ФПГ, металлургия, Алюминиевая промышленность, никель Синдицированный кредит 2 85 LIBOR+4,25% [c.82]
КРЕДИТ КОНСОРЦИАЛЬНЫЙ, синдицированный — кредит, предоставляемый несколькими банками (-синдикатами, консорциумами банков) какому-либо заемщику. Цель такого объединения кредитных ресурсов нескольких банков — необходимость финансирова- [c.185]
Основная проблема в организации санации подобного рода, в случае если компания брала кредиты у множества разных банков, состоит в том, чтобы добиться согласия всех этих банков. Когда компания получила синдицированный кредит, скажем, от 20 разных банков, часто найдутся такие банки, которые захотят немедленно закрыть компанию и получить с нее все, что можно. Признавая подобную проблему, Банк Англии разработал указания, известные как Лондонские правила (London Rules), предназначенные для того, чтобы убедить банки дать неблагополучным компаниям шанс на выживание, когда это возможно. Некоторые иностранные банки с различной кредитной культурой не всегда легко в этом убедить. [c.271]
Задания, представленные в главе, охватывают вопросы, связанные с определением материальной выгоды при различных способах кредитования (контокоррентный кредит, ролловерный кредит, синдицированный кредит, вексельный кредит, целевой кредит под оборотные средства), с вексельным обращением, с определением доходности по трастовым и факторинговым операциям с определением маржинального дохода по операциям банков, с расчетом фондов обязательных резервов в ЦБ РФ, с определением кредитоспособности клиента банка и заключением кредитного договора, с деятельностью ЦБ РФ. Задания предлагаются в форме задач, тестов, деловой игры. Y jt е 7 I Компания Солли заключает конто- [c.74]
Синдицированные кредиты являются не только источником ресурсного обеспечения крупных инвестиционных проектов и распределения рисков между участниками, но также способствуют развитию межбанковских отношений (Banking Relationships). Особенно это важно для банков, начинающих внешнеэкономическую деятельность и стремящихся доказать свою финансовую устойчивость и надежность. В процессе подготовки получения синдицированного кредита банки принимающей страны устанавливают более тесные деловые отношения со своими иностранными партнерами-кредиторами. Синдицированный кредит дает возможность кредиторам и заемщикам изучить друг друга, не подвергаясь серьезным финансовым рискам. [c.203]
Многие ведущие банки промышленно развитых стран одновременно выступают в роли организаторов финансирования по одним проектам и рядовых участников банковских консорциумов и синдикатов по другим. Так, в 1994 г. Dentsehe участвовал в синдицированном кредите, размер его доли составил 15% (общий объем кредита 3219 млн дол.), redit Lyonnais в 1994 г. подписался в синдицированном кредите общим объемом 3971 млн дол. на долю в 9,5%. [c.281]
Целями синдицированных кредитов являются не только получение крупных денежных средств и распределение рисков, но и так называемые Banking Relationships (межбанковские взаимоотношения). Особенно это важно для банков, начинающих внешнеэкономическую деятельность, потому что нет дешевле и эффективнее способа заявить о себе за рубежом, чем доказать свою финансовую состоятельность, устойчивость и надежность. В ходе подготовки синдицированного кредита банки принимающей страны устанавливают более тесные отношения со своими иностранными партнерами-кредиторами, и эти отношения впоследствии, скорее всего, будут развиваться динамично и взаимовыгодно, потому что самым главным барьером для любого сотрудничества является дефицит доверия. Синдицированный кредит как раз дает кредиторам и заемщикам возможность изучить друг друга, не подвергаясь большим финансовым (прежде всего валютным, процентным и кредитным) рискам. [c.22]
Банковское кредитование развивающихся стран в форме долгосрочных синдицированных кредитов фактически стало доступно развивающимся странам лишь в 70-х годах, когда они увеличивались ежегодно на 20%, а их доля на этом рынке достигала 1/2. Эта тенденция была обусловлена следующими факторами. Во-первых, резко возрос дефицит по текущим операциям платежного баланса стран — импортеров нефти в связи с энергетическим кризисом и повысился спрос на кредиты для покрытия этого дефицита. Во-вторых, образовались большие излишки нефтедолларов, которые рециклировались через банки, которые в поисках сфер их вложения шли на большие риски. В-третьих, западные страны только приступили к структурной перестройке экономики, и их спрос на кредит был невысок. Сочетание этих факторов и дало толчок рискованной банковской экспансии в развивающиеся страны. Этими кредитами ежегодно пользовались до 50 развивающихся стран. Однако позаимствования большинства из них были малы. Подавляющая масса кредитов была предоставлена десятке наиболее развитых стран Латинской Америки, Юго-Восточной и Восточной Азии. [c.309]
В международной банковской деятельности в целях страхования распространена практика предоставления синдицированных кредитов. Синдицированные (от греч. зупаиюк — действующий сообща) кредиты — это кредиты, предоставляемые двумя и более кредиторами, т.е. банковскими синдикатами, одному заемщику. Для предоставления синдицированного кредита банки объединяют на срок свои временно свободные денежные средства. Поэтому синдицированные кредиты еще носят название консорциальные кредиты (от лат. сопхогиит — участие). В последнее время синдицированные кредиты приобретают все большее значение для Российской Федерации. Они предоставлены международными банковскими синдикатами отдельным российским предприятиям или регионам. В России эти кредиты получают главным образом банки. Кредит может предоставляться и в форме облигационного займа. Так, в 1996 году Российская Федерация разместила за рубежом еврооблигации на сумму I млрд долл. США при предполагаемом объеме эмиссии 500 млн долл. США. Стоимость обслуживания этих облигаций — 9,35% годовых, что считается низкой ставкой. Это указывает на интерес иностранных инвесторов к вложению капитала в экономику России в тот период. [c.396]