Благодаря комплексному массиву многоаспектных данных, собранному и аналитически обработанному на пере ом исходном маркетинговом уровне, получает начальный импульс рыночная концепция библиотеки. Маркетинговые исследования профильного рынка начинают (в частности, поиск, изучение, сегментация, диагностика с учетом ресурсной базы) и завершают (анализ, оценка результатов) определенный организационно-экономический цикл деятельности библиотечно-информационного учреждения. [c.24]
Модели упрощают, сужают взаимодействие широкого рыночного пространства до легко опознаваемой структуры. Последующий анализ этих моделей заставляет работать разум несравненно эффективнее, нежели сухие аналитики. Для корректной интерпретации моделей необходимо, чтобы свинг-трейдер сфокусировал всю свою интуицию на распознавании импульсов рыночной толпы на каждом ценовом графике. Те, кому дано с высокой точностью прогнозировать состояние рынка и применять свои знания для достижения высоких позитивных результатов, являются, в сущности, истинными артистами, а не просто магистрами наук. [c.41]
Успешная рыночная реализация электронных калькуляторов придала также мощный импульс разработке больших интегральных схем. Использование этих схем в на- [c.183]
В этих условиях особая доля выпала России, которая должна реформировать по рыночному критерию национальную экономику и достойно заявить о себе в мировом хозяйстве. Однако решение этих проблем Россией на рубеже столетий совпадает с мировым финансовым кризисом, который, зародившись на азиатском континенте, не миновал и нас. Есть немало оснований предполагать, что финансовые потрясения 1997-1998 гг. еще проявят свою роль провоцирующего импульса мирового экономического кризиса, которого не удастся избежать ни одной стране. В мире накопилось немало проблем и диспропорций, и надеяться на то, что само собой утрясется, не приходится. Все это усиливает конкуренцию и создает жесткие условия для России и других экономически ослабленных стран. [c.229]
Рассматривая спекулятивный мотив, очень важно, однако, проводить различие между изменениями нормы процента, которые вызваны изменениями в предложении денег для удовлетворения спекулятивного мотива (без каких-либо изменений в функции ликвидности), и изменениями, которые в первую очередь связаны с изменениями в предположениях, затрагивающих саму функцию ликвидности. Операции на открытом рынке могут влиять на норму процента по обоим каналам, поскольку они могут не только изменить количество денег, но и послужить поводом к изменению предположений, касающихся будущей политики центрального банка или правительства. Изменения в самой функции ликвидности, вызванные появлением новостей, которые побуждают к пересмотру предположений, зачастую носят скачкообразный характер и потому дают импульсы к столь же скачкообразным изменениям нормы процента. Вероятность роста активности на рынке облигаций возникает лишь в той мере, в какой появление новостей по-разному интерпретируется различными людьми или по-разному затронет индивидуальные интересы. Если новости оказывают совершенно одинаковое влияние на суждения и запросы каждого, то норма процента (как она отражается в цене облигаций и долговых обязательств) приспособится к новой ситуации без малейшей необходимости рыночных сделок купли-продажи. [c.85]
Процесс разгосударствления собственности, активное развитие разных ее форм, переход к реальному самофинансированию предприятий, повышение их ответственности за своевременное и полное выполнение взятых на себя обязательств сопровождаются быстрым развитием страхования, расширением сферы его применения. Оно становится одним из важнейших факторов, обеспечивающих стабильность экономики в условиях перехода к рынку. В свою очередь потребности рыночной экономики стимулируют развитие страхового рынка как важного элемента общей системы рыночных отношений. Рынок побуждает страховые организации принимать участие в операциях коммерческого характера, проводить активную инвестиционную деятельность помимо оказания сугубо страховых услуг и в результате дает дополнительный импульс развитию экономики. I [c.116]
Воспользуйтесь преимуществом Рыночного Импульса, Быка или Медведя [c.4]
Рынок, который делает чрезвычайно резкий разворот после кульминации продаж или покупок, совершает V-образный разворот, что является одной из наиболее мощных технических моделей. По существу, создается вакуум в противоположном направлении, и рыночный импульс резко меняет направление, без нормального периода консолидации. [c.42]
Грамотное применение Теории Волн Эллиота при всех рыночных обстоятельствах требует использования почти бесконечного числа специфических критериев, соответствующих конкретным ситуациям. Соотношения длин волн (откаты), особенности развития каналов, значимость определенных точек разворота на фоне всей картины в целом, Структура (Импульсная или Коррективная, а также тип Импульса или Коррекции) — все это необходимо учитывать при составлении счета волновой фигуры. [c.21]
Как вы знаете из предыдущей главы, каждая Структурная Серия — это конкретная ценовая фигура Эллиота. Один из наиболее важных аспектов идентификации ценовой фигуры связан с ее внешним видом. К сожалению, "стандартного" способа изображения каждой из многочисленных разновидностей Импульсов и Коррекций, реалистично отражающего их внешние особенности, не существует именно в силу множественности этих разновидностей. Эллиот во всех своих трудах использовал иллюстрации, аналогичные показанным на Рисунке 5-1. Фигуры в левой части данного рисунка предназначены для представления Импульсных ценовых фигур, а фигуры справа - для представления определенных типов Коррективных ценовых фигур. Нереалистичный вид этих графиков обычно негативно влияет на восприятие и ожидания начинающего студента относительно того, как на самом деле должны выглядеть волновые ценовые фигуры. Во избежание этой проблемы, продолжающей оставаться актуальной, в данную книгу включены сотни диаграмм, действительно отражающих реальную волновую динамику. Эти диаграммы позволят вам быстро ознакомиться с правильной формой ценовых фигур Эллиота, тем самым значительно сократив период между предварительным изучением и применением Теории к реально-временной рыночной активности. [c.122]
Есть большое различие между рыночной активностью, не влияющей на Основные Правила Построения Импульсов, и реальной импульсной диаграммой. Основные Правила Построения Импульсов, рассмотренные выше, применяются ко всем импульсным волнам. Их выполнение дает основания полагать, что анализируемая конфигурация (в которой они выполняются) импульсная. Если хотя бы [c.125]
Волны главной тенденции рассмотрены, изучены и классифицированы. Три волны главной тенденции, совпадающие с ее направлением (волны 1, 3 и 5), носят название импульсных волн (они дают импульс движению вперед), а волны 2 и 4 называются корректирующими. Все восемь волн рыночного цикла носят названия главных волн. [c.139]
Торгуя на импульсе, следует покупать акции, когда они поднимаются. Если вы будете использовать лимитный ордер, то упустите бумагу. Другими словами, акция будет подниматься все выше, пока вам удастся ее приобрести. А если акция поменяет направление Вы не успеете отменить свой ордер до того, как он будет исполнен, даже если и увидите, что собирается делать акция. Вы упустите акцию на подъеме, и закончите тем, что купите ее как раз в момент, когда она начнет падать. Это не формула успеха, это настоящий провал. Поэтому единственный путь добиться успеха — применение рыночных ордеров. [c.262]
Итак, при торговле на импульсе, вы должны идти по узкой дорожке. С одной стороны, вы достаточно хорошо осведомлены об опасности введения ордеров по рынку. Вы знаете, что прощаетесь со своими деньгами, когда вводите рыночные ордера. Но также вы знаете, что ис- [c.262]
Итак, когда же вы сможете заработать деньги, торгуя высоковолатильными акциями Ответ прост когда импульс продвинет акцию подальше от того места, где вы ее купили. Помните, что при такой торговле вы вовсе не должны удерживать акцию целый день. Вам, может быть, даже захочется продать ее спустя несколько секунд после покупки. Вы должны уловить восходящий поток, поэтому вам необходимо обратиться ко всему рынку в целом. Допустим, вы торгуете акцией типа IBM. Условие роста такой акции — подъем рыночных индексов. Если рыночные индексы, такие как Индекс Доу-Джонса или Фью- [c.290]
Если вы используете только Индекс Доу-Джонса в качестве индикатора рыночного подъема, то вряд ли сумеете определить реальный это подъем, или временный. Вам необходим дополнительный барометр-провод ник в опасном мире торговли на импульсе. Другой индикатор, используемый большинством дэйтрейдеров — это Фьючерс на S P 500. Фьючерс на S P 500, по существу, является контрактом, чья стоимость привязана к будущей стоимости Индекса S P 500. Он торгуется в отделе торговли фьючерсами на Чикагской Товарной Бирже. Поэтому он используется как опережающий индикатор будущего направления рынка в целом. Если Фьючерс на S P 500 поднимается, то за ним поднимается и Индекс Доу-Джонса. Если Фьючерс на S P 500 начинает распродаваться по сниженным ценам, в то время, как Доу продолжает расти, это верный признак того, что подъем Доу неустойчивый. [c.291]
Если размер колебания слишком мал, импульс расширения может оказаться слишком большим, и рынок пройдет на большое расстояние за целевую цену. Это делает ненадежным отношение Фибоначчи ФИ = 1,618, используемое для вычисления ценовой цели. Кроме того, на рынке может быть слишком много шума, что может сделать базовые рыночные колебания непредсказуемыми. И еще более важно если размер колебания слишком мал, целевые прибыли могут сократиться настолько, что их станет трудно выполнить. [c.67]
Главный импульс к рыночной модернизации, которая началась в [c.27]
Усиление регулирования рынка со стороны государства не означает уменьшения роли конкуренции и монополии в развитии рыночной экономики. Напротив, эти основные виды взаимоотношений участников рынка получили новый импульс обновления во второй половине XX в. и в особенности в 90-е годы. [c.97]
Импульс, данный развитию сельского хозяйства и связанных с ним отраслей по производству потребительских товаров, становится своеобразным мотором дальнейшего распространения рыночных механизмов и одновременно приводя к насыщению потребительского рынка, создает благоприятный социальный фон для дальнейшего углубления реформ. [c.634]
Теория предельной полезности позволяет лучше понять, как ведет себя, как реагирует экономический субъект, произвести более точный анализ спроса и влияния его количественных изменений на рыночное равновесие. Это теория подчеркивает воздействие на экономическую систему импульсов, вытекающих из изменений вкусов потребителей. [c.85]
Непосредственное действие инфляции, которое проходит определенную цепочку межотраслевых связей и импульсов, внешних шоков и возмущений, имеет тенденцию затухать. Иногда медленное затухание неизбежно, оно вытекает из внутренне присущего рыночной системе стремления обрести новое состояние равновесия. [c.85]
Приватизация стала мощнейшим импульсом воссоздания полноценного имущественного оборота, фондовой торговли в России и вызвала к жизни новые рыночные институты, в частности, как уже говорилось, чековые инвестиционные фонды. В 1992 г. в соответствии с указами Президента РФ от 7 октября 1992 г. № 1186 и от 26 октября 1992 г. № 1304 были созданы 672 специализированных инвестиционных фонда приватизации государственных и муниципальных предприятий (в дальнейшем [c.452]
В пореформенной России развитие автотранспорта получило новый импульс и стало адаптироваться к рыночным требованиям. Трудности связаны с недостаточно развитой инфраструктурой, ее отсталостью и нехваткой автотранспортных средств, которые, как правило, не соответствуют экологическим и другим нормативам, действующим в передовых странах. К тому же общая численность автомашин лишь недавно превысила 30 млн единиц. [c.349]
Спонтанное решение. Данный тип покупательского поведения основан на низкой степени как рациональности, так и вовлечения покупателя в процесс принятия решения, когда потребитель приобретает товар под влиянием импульса. Но даже если товар понравился покупателю, это отнюдь не означает, что он совершит повторную покупку. Переключение с одной марки на другую происходит скорее в поисках разнообразия, а не из-за недовольства товаром. Для таких продуктов (безалкогольные напитки и кондитерские изделия) ключевым элементом маркетинга-микс является распределение. Лидеры рынка стремятся, чтобы процедура спонтанных покупок трансформировалась в рутинные приобретения, для чего они заполняют своими товарами лучшие места на магазинных полках и вкладывают деньги в напоминающую рекламу. Поскольку покупка основывается на иррациональных факторах, акцент делается на творческую идею, а не на информацию. Конкуренты рыночных лидеров, напротив, стимулируют спонтанные покупки, практикуя более низкие цены, льготные сделки, бесплатную раздачу образцов и рекламу, призывающую покупателя попробовать нечто новенькое. [c.323]
Вместе с тем деятельность этих предприятий имела и позитивную сторону. Начавшаяся либерализация экономических отношений дала импульс деловой активности и в известной степени сформировала предпосылки формирования рыночного развития российской экономики. [c.422]
Заметим, что планирование, основанное на модели межотраслевого баланса не противоречит рыночной экономике. Леонтьев часто использовал сравнение экономики с кораблем частная инициатива, как ветер в парусах, сообщает экономике свой импульс планирование же, как руль, направляет экономику в нужную сторону. [c.450]
Пик Р 01 — идеальный пример ложного разворота тренда. Хотя два дня временных целей Фибоначчи дают ясный сигнал изменения тренда, импульс рыночной цены настолько силен, что, если инвестор откроет короткую позицию на пике Р 01, он должен будет развернуть ее на новых максимумах Индекса DAX30. Потеря сделок случается при любом торговом подходе, и дни временных целей Фибоначчи не исключение. Однако ценность подхода не будет затронута до тех пор, пока процент прибыльных сигналов остается высоким. [c.204]
Последний торговый час освобождает акции от воздействия арбитражем, связанным с кредитным рынком, и позволяет арбитражу фьючерсов на индексы определять ценовое движение. Данный третий импульс рыночных часов указывает также на то, что наступило время принятия решений в отношении тех многочисленных торговых стратегий, которые были задействованы в предшествующие часы сессии. И участники рынка должны мудро распорядиться этим временем. Тенденции, которые развиваются в первые 20 минут последнего торгового часа, имеют свойство резко затухать в 3 30 p.m. ET, а прогнозируемость ценового движения сводится к нулю, как только стратегии закрытия полностью овладевают рыночным пространством в последние 20 минут регулярной сессии. [c.406]
Я верю, что любой человек среднего интеллекта и возможностями следовать правилам, может успешно заставить мои методы работать на себя. Не нужно быть гением, чтобы заставить мою систему работать. Рыночные флуктуации не оказывают на мой стиль торговли сильного влияния. Мои методы только требуют движения, вверх или вниз. Я сделал деньги на некоторых из наиболее down-дней на Уолл Стрит. Коррекция только увеличивают возможность. Также не имеет значения, сколько входят на импульсе сделок, потому что это только обеспечивает больший импульс. Чем больше, тем веселее Именно в этом и заключается мое желание создать семейство инвесторов, бескорыстно поддерживающих и помогающих друг другу достигать успеха, что существовало бы до тех пор, пока существуетУолл Стрит. Что Вы Будете учить [c.4]
Вайкофф разработал индекс, состоявший из пяти ведущих акций и предназначенный для ранней индикации разворотов рыночных колебаний. Акции в индексе могли быть замещены другими бумагами, являющимися активными лидерами в соответствующее время. Он использовал линейные графики (также называемые волновыми графиками), для определения раннего разворота в критических точках колебаний, поскольку они помогали отслеживать ответную реакцию рынка на импульсы покупок или продаж. Теория состояла в том, что пять ведущих бумаг должны быть наиболее чувствительными. Длина и время каждой волны показывает техническую силу покупателей и продавцов. Принципы [c.33]
Волна-1 происходит когда "психика" рынка почти полностью медвежья. Это фаза аккумуляции в Теории Доу. Новости все еще негативны. Исследования общественного мнения все еще медвежьи. Рыночная мудрость заключается в продаже на подъемах. Подсказки, указьтающие на то, что дно может быть уже достигнуто (согласно классическому техническому анализу) включают в себя экстремальные медвежьи уровни, дивергенции импульса на минимумах, падение открытого интереса (open interest) в заключительной фазе ценового падения. [c.186]
Согласно теории Эллиота, все волны логически делятся на два класса, а именно Импульсы [Impulsions 1 (трендовые и терминальные "фигуры") — возникают в направлении основного тренда. При анализе краткосрочных рыночных движений Импульсы могут быть моноволнами. Если Импульс более сложный, чем моноволна, он, как правило, будет состоять из пяти (5) сегментов [c.32]
Если рыночная активность не удовлетворяет всем необходимым правилам Импульса, начиная от Главы "Предварйел ьнь еТ7, наб л юденйя и заканчивая Разделительным Пунктом раздела [c.137]
Итак, если использование бид-аск спрэда так эффективно при торговле низковолатильными акциями, действует ли бид-аск спрэд при торговле высоковолатильными акциями, когда преимущество дома намного сильнее Совсем нет. В отличие от торговли низковолатильными акциями, торговля на импульсе требует использования рыночных ордеров, а не лимитных. Очень сложно применять постоянно бид-аск спрэд этих акций, потому что маркетмейкеры и специалисты наделены здесь значительно большей силой, нежели на других бумагах. У вас медленное исполнение, у них — быстрое. Если вы попытаетесь отнять у них кусок хлеба, то их же сильной рукой отнимете у себя преимущество. Если попытаетесь купить по бид, то купите акцию только тогда, когда она уже пойдет вниз. А когда попытаетесь продать акцию, то продадите ее, когда она пойдет наверх. В любом случае акция неизбежно будет торговаться сквозь вашу цену. Все это прямой дорогой ведет к потере денег. Вот почему единственным вашим шансом на успех при торговле высоковолатильными акциями является покупка и продажа по рынку. [c.261]
Но это еще не вся история. Широкие бид-аск спрэды помогают вам, когда вы используете их в торговле менее волатильными акциями. Тогда почему они не помогают в торговле на импульсе Потому что практически невозможно встать внутри спрэда и совершить, таким образом, прибыльную сделку на высоковолатильной акции. Один этот факт заставляет вас использовать рыночные ордера. Теперь вы знаете, как могут навредить широкие бид-аск спрэды, если вы покупаете и продаете по рынку. Это большая проблема, связанная с торговлей на импульсе. Исполнение через Интернет замедленное, а акции движутся стремительно, поэтому вы не достигнете своей цели, если будете покупать и продавать по лимитному ордеру. [c.262]
Онлайновым дэйтрейдерам чрезвычайно трудно зарабатывать постоянную прибыль на высоковола-тильных акциях посредством рыночных ордеров. Широкий бид-аск спрэд, медленное исполнение ордеров и стремительно движущийся рынок — все против этой стратегии. В то время, как быстрые игроки успевают войти в рынок и выйти из него, дэйтрейдер успевает только ввести свой ордер через Интернет. Однако проблема в том, что рыночный ордер является единственным способом для дэйтрейдера торговать высоковолатильными акциями. Лимитные ордера просто не будут эффективны. В пространстве, определяемом импульсом, торговец может защитить себя, только если будет осторожно выбирать благоприятные возможности для сделки и использовать недостатков рынка в свою пользу. [c.273]
Нередко с помощью Ш. решаются крупные политико-экономические задачи. Примерами могут быть произведенный в Китае роспуск миллионов земледельческих коммун и кооперативов 1979—1980 гг., давший мощный импульс развитию рыночных процессов первые шаги экономической реформы в постсоветской России на руСсже 1991—1992 гг. введение собственной валюты с одновременным проведением предельно жесткой финансово-кредитной политики в Эстонии (май 1992 г.) и др. Термин "шоковая терапия" родился в связи с преобразованиями в Польше, где, как и в ряде других бывших социалистических стран, такая политика после преодоления сравнительно недолговременных трудностей привела к возобновлению экономического роста. См. Градуализм. [c.395]
Модель обучения на опыте характеризует адаптивные (реактивные) стратегии. Подобные стратегии формируются поэтапно, циклически, при доминирующем воздействии импульсов извне, со стороны окружающей маркетинговой среды, получаемых непосредственно в ходе рыночной активности. Стратегия как бы вылепливается стратегом, который должен быть достаточно чуток к сигналам среды и гибко менять выбранную линию поведения. В таком случае стратегия может формироваться как спонтанно, так и управляемо, однако при этом уровень контроля сравнительно невысок, вмешательство осуществляется лишь под воздействием необходимости, а прогнозы рыночной конъюнктуры не разрабатываются. В современной отечественной ситуации, когда правила игры на формирующемся рынке и его характерные черты изменяются как в калейдоскопе, труднопредсказуемы и противоречивы, по такой модели стратегии вынуждено работать огромное большинство фирм. [c.235]