План движения задолженности 4.2 План добычи и размещения нефти 4.4 План прибылей и убытков 4.4 План производства и поставки нефтепродуктов 4.4 План-график поступлений от продаж 4.2 Планирование годовое 6.1 Планирование календарное 7.2 Планирование оперативное 7.1 Планирование перспективное 5.1 Планирование стратегическое 5.1 Планирование целевое 5.1 Планирование чрезвычайное 8.1 Планово-бюджетная документация 4.1 Планово-бюджетная классификация 4.1 Планово-бюджетная система 4.1 Планово-бюджетное согласование 6.1 Планово-бюджетные предложения 6.2 Планово-бюджетный процесс 6.2 План-факт анализ 4.2,9.3 Преимущества вертикальной интеграции 3.1 [c.270]
Бюджет движения денежных средств — это бюджет (план) движения расчетного счета и наличных денежных средств в кассе предприятия и (или) его структурного подразделения (бизнеса, структурного подразделения), отражающий все прогнозируемые поступления и снятия денежных средств в результате хозяйственной деятельности предприятия или фирмы. Он показывает возможные (предполагаемые исходя из условий договоров или контрактов) поступления предоплаты за поставляемую продукцию, задержки поступлений за отгруженную ранее продукцию (дебиторская задолженность), использование неденежных форм платежных документов — финансовых суррогатов отечественного изобретения (зачеты, казначейские обязательства, векселя и пр.). [c.132]
В бюджетировании, как и в любом финансовом планировании, ключевым документом является бюджет (план) движения денежных средств, а конкретнее — возможность планирования и контроля за потребностью финансовых ресурсов для данного бизнеса в данном месте и в данный период (для финансирования потребностей оборотных средств в результате возникновения дебиторской задолженности, запасов сырья и готовой продукции, для финансирования инвестиционных программ — покупки оборудования, строительства и т. п., для финансирования текущих расходов и платежей). [c.214]
Программа самостоятельно рассчитывает и вносит в другие бюджеты размеры ежемесячных выплат процентов по кредиту (для плана финансовых результатов и плана движения денежных средств с учетом возврата части кредита), величину выплат по возврату кредита (для плана движения денежных средств), сумму оставшейся задолженности (для расчетного баланса). [c.334]
Таблица И. 10 Примерная форма плана движения дебиторской задолженности [c.382]
В соответствии с планом движения запаса сырья на III квартал погашение кредитов должно быть отнесено на август — 9 тыс. руб. (в счет задолженности на начало квартала), сентябрь — 13 тыс. руб. (в том числе 1 тыс. руб.— в счет задолженности, имеющейся на начало квартала и 12 тыс. руб. — в счет кредита по внутриквартальному лимиту). [c.384]
Прежде всего банк анализирует кредитные отношения за истекший квартал (период). В этой связи проводится проверка правильности предусмотренной хозорганами ожидаемой на начало квартала задолженности, а также остатков товарно-материальных ценностей. Сравнение этой задолженности с плановой за истекший квартал позволяет судить о реальности планирования. Допущенные ошибки проявятся в процессе кредитования в виде недостатка денежных ресурсов или их излишков в течение и к концу планируемого квартала. В обоих случаях это приведет к серьезным нарушениям хозрасчета. На этой стадии банк контролирует фактическую и запланированную эффективность кредитов сохранение и использование собственных средств, выполнение показателей планов, обеспеченность кредитов товарно-материальными ценностями и переходящими реальными затратами. Учреждения банка должны рассмотреть образовавшиеся пропорции в сфере кредита по сравнению с плановыми соответствие между движением, с одной стороны, товарно-материальных ценностей, объема производства и реализации продукции, товаров торговых организаций и, с другой стороны, движением задолженности банку, выявить причины отклонений, соответствие изменений задолженности плановым потребностям. [c.201]
В соответствии с таким планом подрядная организация представляет в банк три обязательства с указанием в каждом из них следующих сроков возврата ссуды апрель — 30 тыс. руб., май — 100 тыс. руб., июнь—110 тыс. руб. Переходящая на III квартал задолженность в сумме 485 тыс. руб. оформляется срочным обязательством с условным сроком погашения. Этот срок должен соответствовать дате получения плана движения кредитуемых материальных ценностей на следующий квартал, но не позднее 25 -числа первого месяца этого квартала. После получения плана движения на III квартал подрядная организация представляет новые обязательства на погашение кредита. [c.260]
При косвенном бюджетном планировании платежного потока данные выводятся из плана прибылей и убытков и прогнозного баланса через планирование движения капитала. При этом прибыль суммируется со всеми затратами, не являющимися расходами платежных средств, затем из полученного результата вычитаются все доходы, не являющиеся поступлениями платежных средств (прежде всего счета дебиторской и кредиторской задолженности). На практике годового планирования бюджета косвенный метод расчета величин денежного потока не представляет интереса, поскольку все оперативные платежи с учетом движения задолженности планируются прямым методом. [c.170]
Сопоставляя собственный капитал с нефинансовыми активами, определяют не только финансовое, но и экономическое состояние. При этом создается предпосылка для прогнозирования равновесного (сбалансированного) движения, с учетом формы дохода и имущества денежной и неденежной. Дело в том, что мало получить доход и мало — получить кредит и то, и другое надо получить в нужной форме. Налоги нельзя заплатить незавершенным строительством, а заработную плату — дебиторской задолженностью, даже если она имеет срок погашения менее 12 месяцев. Сказанное убеждает, как трудно управлять экономическим процессом, пользуясь непосредственно бухгалтерскими данными, которые характеризуются отрывом формы от содержания. Начисленная заработная плата на кредите счета 70 Расчеты с персоналом не снабжается указанием, в какой форме она существует. А когда ее выплачивают продукцией предприятия (хорошо, если такой, которую, с грехом пополам, работник может продать), то выплаты отражаются на дебете счета 70 точно также, как если бы ее выплатили деньгами. Многие экономические процессы не оформляются бухгалтерскими проводками, они просто происходят , ставя руководителя производства перед фактом. Но имея шахматный оборотно-сальдовый баланс, производя на его основе дополнительные вычисления, можно получать новую полезную информацию и управлять этими загадочными процессами, прежде всего, образованием и распределением дохода — добавленной стоимости. Каждое предприятие уплачивает налог на добавленную стоимость, но ни в одной форме отчетности, ни в бухгалтерской, ни в статистической, нет показателя добавленной стоимости. Чтобы исчислять добавленную стоимость, нет необходимости ломать План бухгалтерских счетов и вводить какие-то дополнительные счета, например, счет Добавленная стоимость . Но совершенно необходимо строить на основе шахматного бухгал- [c.43]
В любой момент фирма может рассматриваться как совокупность капиталов, поступающих из различных источников от инвесторов, вкладывающих свои средства в капитал компании, кредиторов, ссужающих определенные суммы, а также доходов, полученных в результате деятельности фирмы. Средства, сформированные за счет всех этих источников, направляются на различные цели. Это и приобретение основных средств, предназначенных для производства товаров и услуг, и создание товарных запасов, служащих необходимыми условиями для производства и продажи, и финансирование дебиторской задолженности. Это также наличные деньги и ликвидные ценные бумаги, используемые как при сделках, так и в ликвидных целях. Взятый на определенный момент общий капитал фирмы стабилен, затем через какое-то время он изменяется. Подобные изменения называют движением капитала. Обычно движение капитала на предприятии происходит постоянно. Термин "финансовый менеджмент" означает, что это движение осуществляется в соответствии с определенным планом. Именно об управлении движением капитала в рамках определенной фирмы и идет речь в настоящей книге. [c.10]
При составлении плана и отчета о движении денежных средств финансовый менеджер тесно взаимодействует с бухгалтерской службой. Последняя обеспечивает сбор информации об операциях по счетам, о состоянии дебиторской и кредиторской задолженности, срочных и просроченных ссудах, об уплате налогов, о расчетах с поставщиками и подрядчиками и т.п. Квартальные планы и отчеты сопоставляют, и выявляют тенденции и проблемы в деятельности предприятия. [c.209]
Попросту говоря, предполагаемые поступления и выплаты представляют собой предполагаемое движение наличности с положительным или отрицательным сальдо. Путем оценки вероятных сроков и величины таких потоков кредитный аналитик может определить потребность компании в наличности для ее операционного цикла. Отрицательное сальдо или положительное сальдо, которое не обеспечивает минимальные потребности в наличности, указывает, что компания будет нуждаться по меньшей мере во временном финансировании. Так что смета наличности позволяет руководству компании уточнить финансовые аспекты своих планов и стратегий, а также дает возможность руководству и кредитному аналитику предвидеть финансовые потребности, способность их удовлетворения и погашения ссуды. Так, фабрикант игрушек должен предвидеть свою потребность в наличности с момента, когда он приступает к накоплению запасов (к предстоящему сезону активной летней продажи), до момента инкассации дебиторской задолженности. При этом он рассчитывает, что удастся установить момент наибольшей потребности. Величина и сроки возникновения потребности определяют размеры ссудной заявки и возможности возврата долга. [c.320]
При прогнозировании используют концептуальные и расчетные инструменты, обеспечивающие, насколько это возможно, достоверность предсказаний. Концептуальный аспект анализа основан на рассмотрении прошлых результатов работы компании, вытекающих из прежних финансовых отчетов, отчетов о движении наличности и анализа коэффициентов. При прогнозных расчетах следует также учитывать финансовые последствия планов и стратегии руководства и оценивать их влияние на потребность компании в привлечении средств, на способность погасить задолженность и общую кредитоспособность. На расчеты такого рода влияют внутренние и внешние факторы. [c.355]
В бюджет движения денежных средств предприятия отчетного периода был заложен финансовый профицит (превышение денежных поступлений над денежными расходами) в размере 10 млн.руб. Основной статьей денежных поступлений по плану являются поступления за реализованную продукцию — 96,9% от совокупных плановых поступлений денежных средств. Из структуры отчета о движении денежных средств становится ясно, что в отчетном периоде предприятие предполагало проводить курс на финансовую санацию (оздоровление), в частности, путем увеличения абсолютной ликвидности (отношения денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к величине текущих обязательств) и чистого оборотного капитала. Это следует, во-первых, из положительной величины сальдо финансовых потоков, заложенной в план (финансового профицита), и, во-вторых, из превышения погашения заемных источников финансирования над их привлечением в балансе кредитов. Так, предполагалось взятие кредитов на сумму 3,6 млн. руб. при погашении основного долга по имеющимся кредитам в размере 4 млн.руб. и выплате процентов по кредитам в размере 1 млн. руб., то есть вся сумма планируемого привлечения заемных источников финансирования направляется на реструктуризацию (или пролонгацию) имеющихся кредитных обязательств и на выплату процентов по ним без образования новой задолженности. [c.303]
В табл. 3.12 приведен формат плана-графика прямых производственных затрат. Особенностью их планирования является отсутствие запасов, хотя график оплаты и погашения кредиторской задолженности (особенно в России) может составляться для более точного планирования этой категории издержек и движения соответствующих денежных средств. [c.95]
Только собрав все или основную часть данных операционных и вспомогательных бюджетов, можно начинать составление трех основных бюджетов бюджета доходов и расходов, бюджета движения денежных средств и расчетного баланса. Даже если вам по каким-либо причинам нецелесообразно составлять все или некоторые операционные бюджеты, то никто не освобождает вас от ответственности иметь всю ту информацию, которая в них должна быть представлена до начала составления основных бюджетов. Операционные бюджеты позволяют собрать прежде всего данные о текущих затратах (в том числе с разбивкой внутри бюджетного периода) и о состоянии некоторых балансовых счетов на начало и конец бюджетного периода (запасы, дебиторская задолженность и т. д.). План капитальных затрат, кредитный план и прочие бюджеты позволяют определить инвестиционные расходы и расходы по их обслуживанию. [c.110]
Возврат заемных средств осуществляется из получаемого при вводе мощностей чистого оборотного капитала, который является разностью между текущими активами (поступающей выручкой за реализованную продукцию, дебиторской задолженности покупателей продукции, имеющихся запасов готовой продукции и материальных запасов) и краткосрочными обязательствами. При разработке инвестиционных проектов в числе многих необходимых документов должен разрабатываться подробный финансовый план, отражающий потоки расходов и доходов, движение денежных средств, источники финансирования, оценку прибыли. Методы оценки разности доходов и расходов при возврате заемных средств были рассмотрены в 7.6, 7.6.1. [c.271]
В основе решения этой основополагающей задачи — повседневная кропотливая и целенаправленная работа сотрудников финансовой службы, связанная с оперативным финансовым и кассовым планированием с целью направлений использования учтенных, поиска и мобилизации возможных резервов роста прибыли и потенциальных финансовых и кредитных ресурсов, проведением де нежных расчетов с покупателями продукции и поставщиками товарно-материальных ценностей, выполнением обязательств перед государством по налогам и другим обязательным платежам, кредитной системой по погашению ссудной задолженности, осуществлением действенного постоянного внутрихозяйственного финансового контроля за образованием и движением финансовых потоков в соответствии с оперативным финансовым планом и рациональным расходованием денежных средств как формы [c.160]
Главная задача бухгалтерского учёта заключается в определении результатов хозяйственной деятельности организаций путём учёта затрат и доходов, а также имущественного положения организации и его изменений посредством составления балансов. Данные бухгал-терского.учёта позволяют следить за величиной и скоростью денежного оборота организации и движения товаров и услуг, видеть её финансовое состояние, наличие капитала, собственных долгов и задолженности других организаций данной, возможность осуществления платежей, проведения закупок. Бухгалтерская документация служит основой налогообложения организации, отражает доходы, получаемые её работниками. По бухгалтерским ведомостям выплачивается заработная плата. Данные бухгалтерского учёта используются при составлении планов организации, предприятия, фирмы. [c.26]
Отчет о наличии и движении средств используется для финансового планирования, прогнозирования размеров и сроков поступления средств. Он основан на расчете ожидаемых поступлений финансовых средств за определенный период и на прогнозе расхода средств в другие периоды времени. Расчет потока средств по периодам согласовывает во времени приток средств от источников финансирования, доходов от продаж и отток средств на инвестиционные и производственные издержки в соответствии с планом реализации проекта. В случае несоответствия притока и оттока средств могут возникнуть значительные потери доходов в результате неиспользования капитальных вложений или недополучения планируемой прибыли вследствие задержек в осуществлении проекта в результате недостаточных капитальных вложений. Финансовое планирование на стадии осуществления проекта имеет целью обеспечение капитальных вложений для инвестиционных расходов и согласование во времени притока и оттока средств в период эксплуатации - обеспечение притока денежных средств для покрытия издержек производства и финансовых обязательств (задолженность, налоги, дивиденды). [c.121]
Поскольку выходной лимит на II квартал не установлен, имеющаяся на начало квартала задолженность банку по ссудам под сырье в сумме 25 тыс. руб. должна быть полностью погашена во II квартале. В. соответствии с размерами снижения остатка сырья по месяцам (по плану его движения) погашение задолженности относится на отдельные месяцы квартала в следующих суммах (тыс. руб.) апрель — 3, май—10, июнь—12 всего за квартал — 25 тыс. руб. [c.383]
Особенность первого метода кредитования состоит в том, что ссуда выдается, как правило, два раза в месяц или чаще, но в зависимости от представления хозорганом сведений и наличия свободного незаполненного лимита ссуд оплаченного обеспечения, превышающего задолженность. Кредитование здесь непосредственно не связано с возникновением потребности в ссуде для оплаты счетов поставщика. Естественно, это приводит к задержкам в расчетах и нарушает бесперебойность платежей. Следующей особенностью указанного метода является то, что выдача и погашение ссуд увязываются только с движением остатков, но не с планами поступления товарно-материальных ценностей, их расходования или реализации. [c.144]
Кредитный план является синтетическим планом. Это означает, во-первых, что в задолженности и ресурсах как составных его частях отражаются прямо или косвенно через выполняемые Госбанком функции почти все денежные, а следовательно, экономические связи в народном хозяйстве. Иными словами, в показателях кредитного плана в самом обобщенном виде отражаются опосредствованное банковским кредитом движение почти всего произведенного и распределенного в стране совокупного общественного продукта, результаты выполнения государственного плана и всех его показателей. Во-вторых, кредитный план является звеном сводного финансового плана страны, в котором получают отражение результаты выполнения государственного бюджета, баланса денежных доходов и расходов министерств и ведомств, населения, кредитных учреждений, кассового плана Госбанка и др. [c.197]
Для составления финансово-кредитного плана, который бы отражал движение ссудной задолженности по краткосрочному кредитованию, практика полного хозрасчета и самофинансирования, на наш взгляд, еще не создала должных предпосылок. В условиях чрезвычайной подвижности экономики многих предприятий, расширения практики применения договорных цен, развития оптовой торговли средствами производства трудно определить реальную потребность в краткосрочных кредитах не только на пятилетний период, но нередко и на год. [c.152]
В качестве приложения к годовому отчету дается объяснительная записка. В этой записке прежде всего приводятся данные о выполнении основных показателей плана. В ней указываются основные факторы, повлиявшие на отклонение фактических данных от Плановых показателей, положительные и отрицательные стороны в работе, дается оценка результатов выполнения важнейших показателей государственного плана, а также намечаются мероприятия по улучшению работы снабженческой (сбытовой) организации в следующем году. Записка содержит сведения о состоянии и движении основных средств, характеристику выполнения плана реализации и отпуска продукции, данные о состоянии дебиторской и кредиторской задолженности, выполнении плана капитального ремонта, использовании амортизационных отчислений, выполнении плана издержек обращения и управленческих расходов и ряд других показателей (по труду и заработной плате и т. д.). В объяснительной записке приводятся также данные о проведении годовой инвентаризации, освещается состояние учета и отчетности, механизации учетных работ и некоторые другие вопросы, связанные с улучшением постановки учета и отчетности. [c.252]
Подсистема внутренней отчетности содержит, например, данные о заказчиках, текущем сбыте, величине издержек, объемах материальных запасов, движении денежной наличности, сведения о кредиторской и дебиторской задолженности. В упорядоченном виде хранятся бизнес-планы, деловая корреспонденция, протоколы заседаний совета директоров, отчеты о командировках и т.п. [c.62]
Цели оценки кредиторской задолженности аналогичны целям оценки активов, которые обсуждались в гл. 14. Традиционно главные из них связаны с учетом расходов и потерь при определении прибыли. В настоящее время на передний план выдвигаются цели обеспечения инвесторов и кредиторов информацией для прогнозирования движения денежных средств. Наряду с этим необходимо принимать во внимание задачи обеспечения сопоставимости отчетных данных различных фирм и имущественных прав акционеров за отчетные периоды. [c.421]
При составлении Плана денежных поступлений и расходов предприятия используют данные Плана доходов и расходов предприятия по операционной деятельности, Плана капитальных вложений, расчета плановой суммы финансовых вложений, а также других планов и смет, которые предусматривают движение реальных денег. Все денежные поступления и расходы включаются с поправкой на временной лаг, т. е. отражается период, в котором реально поступают и расходуются денежные средства. Так, сумму и сроки приобретения запасов берут из плана материальных закупок с учетом временного лага между получением сырья и материалов и оплатой соответствующих счетов. Сумму погашения дебиторской задолженности включают в тот период, когда покупатели должны оплатить отгруженную продукцию в соответствии с договором. Большую часть текущих расходов прямо берут из соответствующих смет, так как сроки использования денежных средств совпадают со временем осуществления расходов. Объем капитальных затрат берут из табл. 4.5. [c.49]
В этой главе мы изложили основные вопросы и методы составления бизнес-плана. Мы предложили стандартную структуру плана, которая, как было показано, подходит для различных ситуаций. В анализе деталей финансового планирования мы выявили как статические, так и динамические задачи движения потока денежной наличности, которые необходимо решить при создании нового предприятия или проекта. В частности, мы обратили особое внимание на допущения о распределении потоков денежной наличности по времени и на то, как условия торговли (сроки погашения дебиторской и кредиторской задолженностей) влияют на финансовые потребности растущего предприятия. [c.147]
Порядок B. . зависит от метода кредитования хозорганов. При кредитовании хозорганов по простым ссудным счетам сроки В. с., выданных под сверхнормативные остатки товарно-материальных ценностей, определяются учреждением банка по договоренности с хозорганом в соответствии с планами движения остатков кредитуемых ценностей (использования их в производстве, реализации и поступления новых партий). Задолженность, подлежащая взысканию в текущем квартале, оформляется срочными обязательствами на определенные числа задолженность, переходящая на следующие кварталы, первоначально оформляется обязательствами с условными сроками (обычно не позднее 25-го числа первого месяца следующего квартала), а затем в начале квартала переоформляется на обязательства с конкретными сроками. В день наступления срока по обязательству задолженность предъявляется к взысканию с расчетного счета хозоргана, а при отсутствии средств переносится на счет просроченных ссуд. [c.108]
Бюджет движения денежных средств (БДДС) — это в сущности план движения расчетного счета и наличных денежных средств в кассе организации, отражающий все прогнозируемые поступления и списания денежных средств в результате хозяйственной деятельности. Он показывает возможные (предполагаемые исходя из условий договоров и контрактов) поступления авансов и предоплаты за выполняемые работы, наличных денежных средств, а также задержки поступлений за выполненные ранее работы (дебиторская задолженность). Важность этого документа в бизнесе все время возрастает, хотя еще совсем недавно и в России, и за рубежом должного внимания ему в управлении не уделялось. Сегодня же именно БДДС является главным документом в системе внутрифирменных бюджетов. [c.297]
Тем не менее имеют место задержки получения платежей через банк за поставленные товары, оказанные услуги и выполненные работы, что отрицательно сказывается на выполнении планов реализации продукции на многих предприятиях. Основные причины нарушений платежной дисциплины кроются в недостатках хозяйственно-финансовой деятельности хозорганов-плателыциков. Однако определенное влияние оказывают и факторы, не зависящие от хозорганов, включая механизм расчетов через банки. Серьезным недостатком системы безналичных расчетов и прежде всего наиболее распространенной акцептной формы расчетов является отставание документооборота от движения материальных ценностей. Зачастую товары прибывают к покупателям раньше, чем производятся платежи за них возникает и растет задолженность покупателей по неотфактурованным поставкам продукции. Один из способов сокращения разрывов между движением грузов и расчетных документов — внедрение расчетов поручениями и чеками покупателей, поскольку они ускоряют платежи. [c.121]
Показатели выполнения бюджета определяются путем агрегирования различных статей форм бюджетной отчетности. По этим показателям ведется планирование целевых параметров бюджета и оценка фактических результатов деятельности бюджетных единиц. Планирование этих показателей производится преимущественно на основе ретроспективной статистической информации (полученной по результатам предыдущего бюджетного периода), а также из проекции долгосрочного плана организации на текущий бюджетный период (год и квартал). Желательно иметь достаточно детализированные расчеты по всем видам показателей доходам от основной деятельности по видам услуг операционнным расходам, включая ФОТ, расходы на текущее содержание и ремонт транспорта, зданий, сооружений по видам деятельности резервы по сомнительным долгам, расходы по услугам прочих операторов по роумингу, аренде номеров, каналов и сегмента (космическая связь), доступ к ресурсам Интернета, расходы по присоединению к сетям других операторов и пропуск трафика, а также прочие расходы, включая оплату тепловой и электроэнергии, коммунальных услуг, НИОКР, расходы корпоративного характера, амортизацию. В эту же систему входят показатели прибыли (EBITDA, прибыль от основной деятельности, доход после налогообложения). Необходимы также отчет о движении денежных средств от операционной, инвестиционной, финансовой и обобщенной деятельности в форме соотношения чистые поступления/выплаты, а также баланс, данные о дебиторской и кредиторской задолженности и сведения об остатке ТМЗ на складе. [c.347]