Первое из отмеченных обстоятельств предопределяет крут функций, связанных с анализом и планированием финансового положения предприятия, оценкой его текущего и перспективного положений на рынках капитала и продукции, оценкой его взаимоотношений с государством, собственниками, контрагентами, работниками. Кроме того, поскольку предприятие не может оказывать решающего влияния на окружающую среду (напротив, оно находится под ее влиянием), а динамика этой среды может характеризоваться периодическими всплесками , когда наступившее состояние среды существенно отличается от предыдущего в кратковременном или долгосрочном аспектах (изменение законодательства, инфляция, форс-мажорные обстоятельства и др.), очевидно, что круг задач и функций финансового менеджера не ограничивается рутинными, регулярно выполняемыми действиями (управление дебиторами, инвестициями, денежными средствами и др.), но расширяется за счет специфических действий, таких, как управление финансами в кризисный период, в условиях инфляции, существенной реорганизации или ликвидации бизнеса и т. п. [c.325]
Отметим, что отчет о движении денежных средств, являясь сравнительно новым документом, приобретает все большее значение для анализа и финансового планирования. [c.77]
Плановой-экономический отдел (ПЭО) отвечает за текущее и перспективное финансовое планирование и анализ в производственном объединении. Этот отдел составляет сводный бюджет движения денежных средств и контролирует ход его выполнения, составляет сводный кредитный план, анализирует сводный план первоначальных (капитальных) затрат, изучает возможные направления финансовой и инвестиционной политики. Рассматривает бюджеты движения денежных средств и кредитные планы ЦФО, передает их на утверждение руководителю финансового отдела. [c.384]
Анализом финансового состояния занимаются не только руководители и соответствующие службы предприятия, но и его учредители, инвесторы с целью изучения эффективности использования ресурсов, банки для условий оценки кредитования и определения степени риска, поставщики для своевременного получения платежей, налоговые инспекции для выполнения плана поступления средств в бюджет и т.д. В соответствии с этим анализ делится на внутренний и внешний. Внутренний проводится службами предприятия и его результаты используются для планирования, контроля и прогнозирования финансового состояния предприятия. Его цель - установить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства таким образом, чтобы обеспечить нормальное функционирование предприятия, получение максимума прибыли и исключение банкротства. Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками материальных и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе публикуемой отчетности. Его цель - установить возможность выгодно вложить средства, чтобы обеспечить максимум прибыли и исключить риск потери. [c.103]
В организации К. с. предприятий принимают участие государственный бюджет и банковский кредит. На первой стадии К. с. (Д—Т) средства бюджета передаются при необходимости тому или иному предприятию для приобретения новых средств произ-ва с целью расширения его деятельности. В этом случае предприятие получает в порядке бюджетного финансирования денежные средства и пускает их в свой оборот. На заключительном этапе К. с. (Г1—Д1) часть вырученных предприятиями денежных средств передается в доход бюджета в виде отчислений от прибыли и налога с оборота. Она изымается у предприятий и не поступает вновь в кругооборот их средств. Учреждения Госбанка, выдавая денежные ссуды предприятиям на образование сверхплановых и сезонных запасов сырья, материалов или незавершенного произ-ва, тем самым на определенное время включают средства Госбанка в К. с. предприятий. Наиболее широко средства банка вовлекаются в К. с. на его заключительной стадии (Г1—Д1). На этой стадии при переходе средств предприятия в сферу обращения банк своими средствами, предоставляя кредит под товары отгруженные (платежные документы в пути) или на осуществление расчетов при взаимном зачете обязательств, содействует ускорению К. с. Осуществляя финансирование из бюджета и банковское кредитование предприятий, финансовые и кредитные органы социалистич. гос-ва добиваются эффективного использования предприятиями как своих, так и заемных средств, контролируют рублем всю их производственно-хозяйственную деятельность, способствуют ускорению и правильной организации К. с. Финансовые органы призваны оказывать большое влияние на К. с. предприятий в процессе рассмотрения их финансовых планов, определения финансово-расчетных отношений бюджета с ними, расчета нормативов оборотных средств, финансирования предприятий и анализа их отчетности о выполнении планов. Учреждения Госбанка могут и должны влиять на правильность использования предприятиями своих и заемных (банковских) средств при планировании кредитов и выдаче ссуд на образование кредитуемых запасов, на развитие новой техники, при кредитовании товаров отгруженных и особенно при организации расчетов между предприятиями. Осуществляя кредитование и организуя расчеты между предприятиями, учреждения Госбанка призваны активно использовать денежно-стоимостные показатели для воздействия на К. с. предприятий, для контроля за ними и для помощи предприятиям в ускорении оборачиваемости средств. [c.614]
Поэтому для каждого менеджера, как при оценке прошлого, так при планировании будущего, фокус в том, чтобы постоянно знать, откуда приходят денежные средства и куда они уходят. Как достичь этого наилучшим образом Что ж, у них две возможности можно сосредоточенно разглядывать кассовые книги и банковские отчеты и каждый месяц готовить утомительный анализ операций на банковском счете иди можно подготовить автоматизированный финансовый отчет, который суммирует эти операции и определит общие причины приливов и отливов. Хм... Какую же выбрать [c.105]
Бюджеты нужны предприятиям для достижения многих целей. Они не только помогают в планировании и координации экономической деятельности, служат основой для оценки эффективности деятельности предприятия, но и используются так же как средства управления и стимулирования. Проводя финансовый анализ составленных бюджетов предприятия, можно еще на стадии планирования оценить финансовую состоятельность отдельных видов его деятельности, а также решить проблему оптимизации денежных потоков, сбалансированности источников поступления денежных средств и их использования, определить объем и формы, условия и сроки внешнего финансирования. [c.187]
Внутренний анализ проводится службами организации, и его результаты используются для планирования, контроля и прогнозирования финансового состояния организации. Его цель -обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства, чтобы создать условия для нормального функционирования организации, получения максимума прибыли и исключения риска банкротства. [c.18]
Финансовый отдел осуществляет планирование, учет и анализ финансов предприятия, определяет его доходы и расходы, проводит оперативную финансовую работу по обеспечению предприятия денежными средствами, расчеты с поставщиками и потребителями, выполняет приходно-расходные операции через кассу предприятия. [c.285]
К важнейшим отделам экономической службы относится бухгалтерия, подчиняющаяся непосредственно начальнику управления. Она осуществляет учет денежных расходов предприятия основных и оборотных средств, заработной платы составляет бухгалтерский отчет и баланс осуществляет планирование, учет и анализ финансов, определяет доходы и расходы предприятия, осуществляет оперативную финансовую работу по обеспечению предприятия денежными средствами, расчеты с поставщиками и потребителями, выполняет приходно-расходные операции через кассу управления. [c.446]
Финансовый отдел осуществляет планирование, учет и анализ финансов треста, определяет его доходы и расходы, проводит оперативную финансовую работу по обеспечению подразделений треста денежными средствами. [c.274]
Дефицит внешних источников финансирования, нарушение платежной дисциплины, неустойчивое правовое поле, отсутствие системы управления финансовыми ресурсами, увязывающей и координирующей движение имеющихся ресурсов в рамках операционной, финансовой и инвестиционной деятельности, привело к разбалансированности товарных и денежных потоков и, как следствие, к нехватке денежных средств, неравномерности распределения ресурсов, снижению финансовой устойчивости. В этих условиях перед российскими компаниями стоит задача создания такой системы управления финансовыми ресурсами, элементы которой (планирование, учет и контроль исполнения, анализ отклонений и принятие решений) функционируют взаимосвязанно и целенаправленно для достижения единой корпоративной цели - оптимизации внутренних источников финансирования бизнеса и обеспечения финансовой устойчивости. [c.92]
Объектом финансового планирования выступают финансовые ресурсы, прежде всего прибыль. Распределение прибыли отражается в финансовом плане и сметах образования и расходования фондов денежных средств. Предприятия осуществляют анализ и контроль процесса распределения и использования прибыли с учетом воздействия многочисленных внутренних и внешних факторов. [c.257]
Основными задачами статистики процентных ставок являются факторный анализ формирования уровня процентов за кредит и определение его среднего значения измерение колебаний процентных ставок от их среднего значения изучение зависимости конечных финансовых результатов операций по купле-продаже денежных средств от различных факторов и исследование их взаимосвязи построение основной тенденции развития уровня процентных ставок и ее анализ планирование различных финансовых операций и определение оптимальных параметров сделок по купле-продаже кредитов. [c.604]
Анализ отчета об источниках и использовании средств чрезвычайно полезен при планировании средне- и долгосрочных финансовых вложений фирмы. По результатам такого анализа сложно судить о потребности фирмы в средствах, о времени возникновения этой потребности и ее характере, т. е. обусловлен ли рост инвестиций главным образом вложениями в товарно-материальные запасы, основные средства и т. п. Имея эту информацию, а также сведения об ожидаемых изменениях в задолженности по коммерческому кредиту и различных накопленных платежах, вы можете сделать финансовые вложения более эффективными. Кроме того, вы сможете определить ожидаемое конечное состояние денежных средств фирмы просто посредством корректировки их начального сальдо на изменение объема денежных средств, отраженное в разработанном отчете об источниках средств и их использовании. В сущности, предполагаемые изменения в объеме денежных средств — это некая разность. Другими словами, вы можете прогнозировать состояние денежных средств фирмы при помощи денежного бюджета, в котором непосредственно дана опенка будущих потоков денежных средств. [c.188]
О финансовый менеджмент, в том числе финансовое планирование и бюджетирование, составление финансового плана, определение статей затрат и поступлений денежных средств анализ финансового плана и другие [c.32]
В отчетах по анализу отклонений, полезных для контроля капиталовложений, сравниваются как фактические бюджетные затраты, так и фактические и бюджетные периоды, соответствующие различным уровням активности. Эти отчеты помогают менеджерам принимать ресурсосберегающие, корректирующие решения, как, например, изменения в расписании строительства. За то, чтобы затраты на строительство и периоды строительства соответствовали бюджетным значениям, несет ответственность руководитель проекта. Внутренние элементы проекта также следует анализировать. Для оценки результатов и эффективности финансового планирования можно сравнить ожидаемый и фактический периоды капиталовложений. Также сопоставляются ожидаемый и фактический потоки денежных средств по проекту. [c.157]
Величина убытков, отраженных в балансе предприятия, сопоставляется с собственными средствами предприятия (см. Пассив баланса, Раздел IY. Капитал и резервы, причем статьи 410-420 не учитываются в размере переоценки основных фондов, так как переоценка представляет собой не реальное наполнение денежными средствами капиталов и резервов клиента, а просто количественное отражение инфляционных процессов, происходящих в экономике. Сопоставление размера убытков необходимо производить с размерами нераспределенной прибыли (см. строки 470 и 480) а также с размерами целевого финансирования и поступлений (см. строку 460), так как возможное покрытие убытков производилось за счет финансирования партнеров или аффилированных лиц. При этом наличие убытков в балансе клиента не следует воспринимать как негативный фрагмент его деятельности, так как если отвлечься от среза баланса на конкретный момент времени, то это может быть вызвано сознательным выбором одного из вариантов налогового планирования с целью текущего самофинансирования или участием клиента в эффективных операциях, связанных с аффилированными лицами и позволяющих оптимизировать денежные потоки и платежи в отношении конкретного бизнеса. Случайное возникновение убытков на одну из дат балансового отчета (балансы рассматриваются в ретроспективной динамике) качественно характеризует менеджмент предприятия, уровень стандартных процедур финансового учета и планирования, налаживание горизонтальных связей между линейными службами предприятий. В этой ситуации необходим анализ качества управления предприятием со стороны банка в целях оказать посильную помощь при условии, что конкретный бизнес имеет реальные перспектив для развития. [c.148]
Поскольку бюджеты составляются не для целей планирования и анализа будущего финансового состояния фирмы, не по правилам финансового менеджмента, а исходя лишь из представлений (понятий) руководителей о том, какие финансовые показатели сегодня им могут понадобиться, настоящее бюджетирование оказывается ненужным. В этом-то и беда. Как правило, составляют бюджеты прибыли и убытков, а также какие-либо варианты бюджета движения денежных средств. Прогнозный (расчетный) баланс (особенно по структурным подразделениям и видам бизнесов), как правило, не разрабатывают, не говоря уже о полноценном наборе операционных бюджетов. [c.11]
Прежде всего это проблемы с технологией и методологией бюджетирования. Почти все предприятия применяют лишь один из трех основных бюджетов либо бюджет доходов и расходов, либо бюджет движения денежных средств, либо расчетный баланс (редко). Одновременно делать и то, и другое по силам оказалось немногим. Остальные предприятия собираются только в 2001—2002 гг. И лишь одно предприятие — ЗАО Сотовая компания смогло использовать в своей практике все три основных бюджета. Нет, конечно, некоторые пробовали составлять расчетные балансы. Так, в ЗАО Уральский металлургический завод (г. Каменск-Уральский) пытались составлять расчетный баланс по форме № 1, но вскоре отказались от этой затеи, лишний раз подтвердив своим примером, что установленные формы отчетности в Российской Федерации не пригодны для финансового планирования и полноценного анализа. [c.300]
При отсутствии в ЦФО специального подразделения, занимающегося финансовым планированием и анализом, эти функции выполняет специально выделенная группа работников планово-экономического отдела, финансового отдела и бухгалтерии во взаимодействии с другими службами, которые должны предоставлять информацию, необходимую для составления бюджетов. Планово-экономическая служба ПО (плановики ЦФО) составляют бюджеты и корректирует их внутри бюджетного периода. Бюджеты капитальных (первоначальных) затрат, кредитный план и бюджет движения денежных средств в целом согласовываются с отделом платежей (финансовым отделом) ПО. Бухгалтерская служба ПО (бухгалтеры ЦФО) отвечают за подготовку отчетов о выполнении бюджетов и (или) предоставляют необходимые данные. [c.373]
В своей работе отдел конкретизирует разработки планово-экономического отдела и отдела сбыта ПО. Совместно с бухгалтерией разрабатывает методику финансовой отчетности ПО и готовит бюджет движения денежных средств. При подготовке смет координирует свою работу с отделом финансового планирования и анализа. Предоставляет ему в ходе подготовки сводного плана и бюджета ПО бюджеты первоначальных капитальных затрат. [c.389]
Финансовый анализ и финансовый менеджмент. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Диагностика финансового состояния предприятия на основе финансовых коэффициентов. Точки повышенной опасности функционирующего предприятия. Методы расчета эффективности использования денежных средств. Управление затратами на производство и реализации продукции. Распределение прибыли. Планирование и нормирование запасов и оборотных средств. [c.396]
Должностные обязанности. Организует управление движением. финансовых ресурсов предприятия и регулирование финансовых отношений, возникающих между хозяйствующими субъектами в условиях рынка, в целях наиболее эффективного использования всех видов ресурсов в процессе производства и реализации продукции (работ, услуг) и получения максимальной прибыли. Обеспечивает разработку финансовой стратегии предприятия и его финансовую устойчивость. Руководит разработкой проектов перспективных и текущих финансовых планов, прогнозных балансов и бюджетов денежных средств. Обеспечивает доведение утвержденных финансовых показателей до подразделений предприятия. Участвует в подготовке проектов планов реализации продукции (работ, услуг), капитальных вложении, научных исследований и разработок, планировании себестоимости продукции и рентабельности производства, возглавляет работу по расчету прибыли и налога на прибыль. Определяет источники финансирования производственно-хозяйственной деятельности предприятия, включающие бюджетное финансирование, краткосрочное и долгосрочное кредитование, выпуск и приобретение ценных бумаг, лизинговое финансирование, привлечение заемных и использование собственных средств, про- водит исследование и анализ финансовых рынков, оценивает возможный финансовый риск применительно к каждому источнику средств и разрабатывает предложения по его уменьшению. Осуществляет инвестиционную политику и управление активами предприятия, определяет оптимальную их структуру, подготавливает предложения по замене, ликвидации активов, следит за портфелем ценных бумаг, проводит анализ и оценку эффективности финансовых вложений. Организует разработку нормативов оборотных средств и мероприятий по ускорению их оборачиваемости. Обеспечивает своевременное поступление доходов, оформление в установленные сроки финансово-расчетных и банковских операций, оплату счетов поставщиков и подрядчиков, погашение займов, выплату процентов, заработной платы рабочим и служащим, перечисление налогов и сборов в федеральный, региональный и местный бюджеты, в государственные внебюджетные социальные фонды, платежей в банковские учреждения. Анализирует финансово-хозяйственную деятельность предприятия, участвует в разработке предложений, направленных на обеспечение платежеспособности, предупреждение образования и ликвидацию неиспользуемых товар- [c.115]
В Финансово-кредитном словаре объясняется около пяти тысяч терминов и понятий. В нем дается марксистско-ленинское освещение теории денег, кредита, финансов при социализме и в досоциалистических формациях, истории и современного состояния денежного обращения, кредита и финансов в СССР, других социалистических странах и в капиталистических государствах содержатся сведения об отраслевом и сводном финансовом планировании, о финансах предприятий и отрас--лей хозяйства, государственном бюджете, его доходах и расходах, о фи- нансировании и кредитовании капитальных вложений отраслей хозяйства и культуры, о нормировании оборотных средств, об организации расчетов, о системе финансового и банковского контроля уделено большое внимание бухгалтерскому учету и анализу хозяйственной деятель ности социалистических предприятий и организаций освещается работа финансовых органов, банков, сберегательных касс и органов государственного страхования характеризуются взаимоотношения социалистических предприятий и хозяйственных организаций с бюджетом помещены статьи о крупнейших социалистических и капиталистических банках, о денежных единицах всех стран мира приводится справочный материал о высших и средних учебных заведениях, готовящих специалистов для финансово-кредитной системы СССР. В Словаре даются обзоры по союзным республикам СССР, зарубежным социалистическим и капиталистическим странам. В обзорах по союзным республикам освещается состояние финансов, кредита и расчетов в каждой республике, а по зарубежным социалистическим и капиталистическим государствам— организация и состояние денежного обращения, платежного баланса, кредитной системы, страхования и бюджетов. [c.3]
При анализе сбалансированности, особенно с учетом соотношения доходов и расходов населения, легко сделать вывод о наличии общего избытка средств в хозяйстве. Однако это был бы поспешный вывод. Особенностью нынешнего положения является чрезвычайно низкая доля ресурсов, оставляемая в распоряжении предприятий для обслуживания текущего оборота. Речь идет о собственных денежных средствах предприятий, используемых для повседневных нужд. Результатами централизованного планирования в финансово-кредитной области явились чрезмерное снижение доли собственных средств (прежде всего денежных) в оборотных средствах и рост доли заемных ресурсов. Поэтому в целом в народном хозяйстве сложилась следующая картина население имеет избыточные доходы при осуществлении капитальных [c.214]
Для организации системы анализа и планирования денежных потоков на предприятии, адекватной требованиям рыночных условий, в настоящее время в коммерческих организациях используется система управления финансами, основанная на разработке и контроле исполнения иерархической системы бюджетов. Система бюджетов, включающая бюджеты структурных подразделений, налоговый бюджет и сводный бюджет организации, позволяет установить жесткий текущий и оперативный контроль за поступлением и расходованием денежных средств, создать реальные условия для выработки эффективной финансовой стратегии. Бюджеты составляются на месяц, квартал, календарный год. [c.109]
Финансовое управление на предприятии может быть эффективным только в том случае, если субъекты управления будут иметь четкое представление о средствах и обязательствах предприятия, выручке и затратах, прибылях и налогах, фондах и ресурсах. Финансовая информация, отражающая деятельность предприятия, представляет собой систему показателей о движении денежных средств. Такая система пользуется как внешними, так и внутренними данными в процессе финансового анализа, планирования и принятия решений. Финансовые отчеты содержат только ту информацию, которая выражена в денежном измерении. Соизмеримость показателей обеспечивается благодаря общей стоимостной единице — деньгам, позволяющим суммировать и комбинировать получаемые сведения, воссоздавать и анализировать события, которые отражают финансовые показатели. [c.33]
Решения, принимаемые в рамках производственной политики, зависят от финансовых факторов. Производственную политику невозможно разработать без анализа финансовых условий и возможностей предприятия и их предварительного исследования в перспективе. Требуется изучить движение денежных средств внутри предприятия, их наличие в моменты, существенные с точки зрения осуществления производственной политики (например, финансовые последствия осуществления отдельных фаз развития производства), определить размер средств, необходимых для решения вопросов в рамках производственной политики, источники финансирования, а также ожидаемую прибыль, окупаемость затрачиваемых средств. Требуется также определить потребность в кредите, порядок его использования и погашения. К вопросам финансовой стратегии примыкает и планирование выявления ресурсов внутри предприятия, поскольку их использование непосредственно влияет на финансовое положение предприятия . [c.55]
Из-за систематически изменяющихся и сложных условий работы руководству компании на определенном этапе развития стало не хватать комплексной оперативной информации обо всех сторонах деятельности фирмы производстве, закупках, продажах, ценах, сроках исполнения контрактов и т.д. В то же время возникли проблемы с анализом и планированием деятельности компании. Стали внедрять бюджетирование — разработку бюджетов доходов и расходов (прежде всего бюджетов движения денежных средств). Однако этого оказалось недостаточно, и следующим шагом совершенствования управления послужило внедрение контроллинга. Выяснилось, что бюджетирование обеспечивает только финансовые показатели, позволяет рассчитывать прибыль. При контроллинге же появляется привязка и к натуральным показателям. Наряду с затратами, в отчете имеют место человеко-часы работы, объемы закупок и продаж, данные о движении товара. Отсюда укрепляется связь с производством. Можно, например, оценить какие затраты на тонну закупленного сырья или тонну реализованного продукта после переработки сырья осуществляет компания, какова рентабельность продукта, эффективность того или иного проекта. В этих условиях можно оценить не только движение денег, но и исполнение проекта в натуральном выражении (отгрузки и продажи). [c.114]
Весьма эффективным нередко оказывается финансовое предпринимательство, когда объектом купли-продажи являются деньги, валюта, ценные бумаги. Участниками этого рынка становятся коммерческие банки, фондовые биржи, предприятия, организации, отдельные предприниматели. Предприятие может привлекать денежные ресурсы, в частности, за счет выпуска ценных бумаг и, наоборот, вкладывать привлеченные денежные средства в другие ценные бумаги, стремясь извлечь из таких вложений дополнительную прибыль. Вложения в ценные бумаги, управляемые как единое целое, рассматриваются в качестве портфеля ценных бумаг предприятия. Управление портфелем ценных бумаг представляет собой планирование, анализ и регулирование состава портфеля, осуществление деятельности по его формированию и поддержанию для достижения поставленных целей при сохранении необходимого уровня его ликвидности и минимизации связанных с этим расходов. [c.205]
Исходное уравнение финансового планирования ROE = ROS x AT x GR — хорошая основа для повышения прибыльности компании и потоков денежных средств. Систематическое его использование имеет ряд преимуществ. Во-первых, это позволяет менеджменту рассматривать все основные уровни прибыли. Во-вторых, уравнение задает конкретное направление действий и тем самым позволяет быстро выполнить задачу. В-третьих, оно является относительно простым, поэтому руководители высшего звена получают возможность возложить выполнение основных задач по улучшению деятельности компании на менеджеров среднего звена. Система, описанная уравнением, дает возможность менее опытным менеджерам видеть четкие направления анализа и действий. [c.482]
Во-вторых, меняется сущность анализа. Причины этого определяются смещением приоритетов в объектах и целевых установках системы управления в условиях рыночной экономики. Как известно, укрупненными и относительно самостоятельными экономическими объектами, составляющими сферу приложения общих функций управления, являются денежные средства (точнее финансовые ресурсы), трудовые ресурсы, средства и предметы труда. Как правило, в экономических исследованиях приоритеты в управлении этими объектами не расставлялись. В условиях централизованно планируемой экономики такой подход был понятен и вполне естествен. Присущие этому типу экономики тотальное планирование, а также лимитированность ресурсов с необходимостью предусматривали введение жесткого их нормирования. Свобода в манипулировании ресурсами, их взаимозамещении была весьма ограниченной. Кроме того, коммерческие организации были поставлены в жесткие финансовые рамки и потому не могли выбирать наиболее рациональную (по их субъективному мнению, естественно) структуру всех используемых ресурсов. В рыночной экономике эти ограничения в значительной степени снимаются (отменяются лимиты, снижается роль централизованного снабжения и др.), а эффективное управление как раз и предполагает оптимизацию ресурсного потенциала коммерческой организации. В этой ситуации резко повышается значимость эффективного управления финансовыми ресурсами. От того, насколько эффективно и целесообразно они трансформируются в основные и оборотные средства, а также в средства стимулирования рабочей силы, зависит финансовое благополу- [c.233]
Во-вторых, меняется сущность анализа. Причины этого определяются смещением приоритетов в объектах и целевых установках системы управления в условиях рыночной экономики. Как известно, укрупненными и относительно самостоятельными экономическими объектами, составляющими сферу приложения общих функций управления, являются денежные средства (точнее, финансовые ресурсы), трудовые ресурсы, средства и предметы труда. Как правило, в экономических исследованиях приоритеты в управлении этими объектами не расставлялись. 3 условиях централизованно планируемой экономики такой подход был понятен и вполне естествен. Присущие этому типу экономики тотальное планирование, а также лимитированность ресурсов с необходимостью предусматривали введение жесткого их нормирования. Свобода в манипулировании ресурсами, их взаимозамещении была весьма ограниченной. Кроме того, коммерческие организации были поставлены в жесткие финансовые рамки и потому не могли выбирать наиболее рациональную (по их субъективному мнению, естественно) структуру всех используемых ресурсов. При рыночной экономике эти ограничения в значительной степени снимаются (отменяются лимиты, снижается роль централизованного снабжения и др.), а эффективное управление как раз и предполагает оптимизацию ресурсного потенциала коммерческой организации. В этой ситуации резко повышается значимость эффективного управления финансовыми ресурсами. Оттого, насколько эффективно и целесообразно они трансформируются в основные и оборотные средства, а также в средства стимулирования рабочей силы, зависит финансовое благополучие коммерческой организации в целом, ее владельцев и работников. Финансовые ресурсы (а следовательно, и финансовый анализ) приобретает, таким образом, первостепенное значение, поскольку это - единственный вид ресурсов коммерческой организации, трансформируемый непосредственно и с минимальным временным лагом в любой другой вид ресурсов. [c.180]
В-пятых, не следует отождествлять предметы и сферы деятельности бухгалтерского учета и анализа финансово-хозяйственной деятельности. Хотя обе науки изучают хозяйственную деятельность экономических субъектов, главная задача первой из них состоит в сплошном и непрерывном учете хозяйственных средств и их источников, причем в денежном измерении. Главная же задача АФХД - оценка результатов хозяйственной деятельности, выявление факторов, обусловивших успехи и неудачи в анализируемом периоде, а также планирование и прогнозирование деятельности предприятия на будущее. Она решается с помощью не только стоимостных данных бухгалтерского учета, но и данных оперативного и статистического учета в различных единицах измерения. [c.8]
Большинство наших финансовых отделов в сущности нужно было бы переименовать в отделы инкассовых операций, поскольку они занимаются не столько финансовым планированием и анализом, сколько решением сиюминутных вопросов типа, кому сегодня можем заплатить, а кому придется подождать наших денег, от кого сегодня могут прийти денежные средства, а от кого поступят завтра. Ни о каком финансовом менеджменте, включая составление, контроль и анализ исполнения БДДС здесь и речи идти не может. Для этого не хватает ни знаний, ни умения. [c.274]
Немало трудностей встречается и в сфере организации бюджетирования. Прежде всего стоит вопрос кто должен составлять бюджеты и какие именно В большинстве опрошенных предприятий и фирм существует практика, когда бюджеты доходов и расходов составляются планово-экономическими службами, а бюджеты движения денежных средств — финансовыми отделами. Ничего хорошего из этого не выходит. Теряются и оперативность учета и контроля за исполнением бюджета, и качество финансового анализа. Если на первых порах постановки бюджетирования такой подход еще приемлем (прежде всего из-за отсутствия должного опыта и знаний у специалистов), то по мере развития внутрифирменного финансового планирования предпочтительнее все вопросы бюджетирования сосредоточить в одной, специализированной службе. Это обстоятельство отмечали представители всех предприятий, особенно ОАО НТМК и Алтайкокс , где опыт раздельной организации бюджетирования обернулся серьезными проблемами в области контроллинга. [c.301]
БАЛАНС (фр. balan e - весы) - количественное соотношение, состоящее из двух частей, которые должны быть равны друг другу, так как представляют поступление и расходование одного и того же количества денег, товара. Например, при равенстве экспорта и импорта товаров из страны и сохранении его запасов наблюдается баланс производства и потребления этого товара в течение определенного периода времени. Балансы составляются в натуральней ферме (в физическом измерении) и з денежной форме (в денежном измерении). Самые разнообразные балансы используются в целях анализа, учета, планирования хозяйства всей страны (бюджетный баланс, платежный баланс, межотраслевой баланс), хозяйства, фирмы (бухгалтерский баланс, баланс доходов и расходов, баланс основных средств, финансовый баланс), домашне-, го хозяйства (баланс доходов и расходов семьи, потребительский бюджет). Баланс называют активным, если поступление денег превышает их расходование, то есть создается положительный остаток средств (положительное сальдо баланса). Баланс считают пассивным, если поступление денежных средств меньше их расхода (отрицательное сальдо баланса). Балансом называют также документ, в котором отражен, представлен балансовый отчет фирмы (бухгалтерский баланс). Балансы принято составлять за год, полугодие, квартал, месяц. В банковской практике балансом называют еще и остаток денег на счете вкладчика. [c.19]
Планирование изменения баланса отраслевых факторов в пользу кцщтании начинается с портфельного анализа. Большинство компаний работают на нескольких рынках, имеют различные товарные линии. Одни из них обладают большим потенциалом, другие утрачивают конкурентоспособность. Задача менеджмента заключается в определении соответствующих маркетинговых и финансовых задач для каждой из стратегических бизнес-единиц (СБЕ). Одним имеет смысл использовать стратегии агрессивного рыночного развития целью других становится уборка урожая или управление движением денежных средств. [c.501]
АНАЛИЗ ИСПОЛНЕНИЯ БЮДЖЕТА — один из важнейших методов контроля за исполнением бюджета данные анализа используются при разработке проекта бюджета на предстоящий год. Основная цель анализа — выявление резервов выполнения и перевыполнения доходной части бюджета и экономии государственных средств. В процессе анализа устанавливаются причины отклонений фактич. исполнения бюджета от плановых назначений и на этой основе разрабатываются предложения и мероприятия, направленные к устранению выявленных недостатков и нарушений действующего законодательства в области финансовой и бюджетной работы, повышению рентабельности х-ва и эффективности использования средств, дальнейшему совершенствованию системы исполнения бюджета как по взиманию предусмотренных планом платежей в бюджет, так и по финансированию отдельных видов учреждений и мероприятий. Результаты анализа используются в качестве базовых показателей при планировании отдельных видов доходов бюджета и размеров ассигнований на капитальные вложения, прирост собственных оборотных средств предприятий, социально-культурные мероприятия, содержание органов государственного управления и т. д. на последующие годы. Каждый местный финорган анализирует исполнение бюджета своей административно-территориальной единицы и нижестоящих бюджетов. Союзное и республиканские министерства финансов анализируют исполнение бюджета соответственно по Союзу в целом и по данной республике. Помимо отчетов финорганов и банков, включающих данные о поступлении доходов бюджета и выдаче ассигнований из него, для анализа используются также бухгалтерская и ста-тистич. отчетность совнархозов, мин-в и ведомств, предприятий, организаций и учреждений, материалы ревизий и проверок, данные ЦСУ, а по союзному бюджету также показатели выполнения баланса денежных доходов и расходов населения и кредитных планов банков. Важнейшим приемом анализа является сопоставление данных об исполнении бюджета с выполнением соответствующих показателей народнохозяйственного плана по выпуску продукции, капитальным вложениям, товарообороту, развитию сети социально-культурных учреждений и т. д. Особое внимание уделяется выполнению предприятиями и хозяйственными организациями своих обязательств по платежам в бюджет, а также правильности использования местными органами власти резервов, предусмотренных по их бюджетам. Результаты исполнения бюджета рассматриваются соответственно местными Советами депу- [c.40]
Смотреть страницы где упоминается термин АНАЛИЗ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ И ФИНАНСОВОЕ ПЛАНИРОВАНИЕ
: [c.409] [c.493] [c.367] [c.265] [c.371]Смотреть главы в:
Основы управления финансами -> АНАЛИЗ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ И ФИНАНСОВОЕ ПЛАНИРОВАНИЕ